title: Propuesta de directiva del Parlamento Europeo y del Consejo relativa al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio (versión codificada)

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banking
codification of EU law
credit institution
freedom to provide services
right of establishment

text: COMISION DE LAS COMUNIDADES EUROPEAS *** * * * * * * *** Bruselas, 15. 12. 1997 COM(97) 706 final 97/0357 (COD) Propuesta de DIRECTIVA DEL PARLAMENTO EUROPEO Y DEL CONSEJO relativa al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio (versión codificada) (presentada por la Comisión). EXPOSICIÓN DE MOTIVOS I. En el contexto de «La Europa de fos ciudadanos», la Comisión concede gran importancia a la simplificación y claridad del Derecho comunitario, que de es~ forma resulta más accesible y comprensible para el ciudadano, abriéndole nuevas posibilidades y reconociéndole derechos e·specíficos que puede invocar. Pero este objetivo no podrá lograrse mientras siga existiendo una cantidad excesiva de disposiciones que hayan sufrido diversas modificaciones, a menudo esenciales, y que se encuentren dispersas entre el acto originario y los actos de modificación posteriores. Por tanto, es precisa una labor de investigación y comparación de numerosos actos con el fin de determinar las disposiciones en vigor. Así pues, la claridad y transparencia del Derecho comunitario dependen también de la codificación y de la normativa que a menudo se modifica. 2. Por Decisión de 1 de abril de 1987 la Comisión dió instrucciones a sus servicios de que procedieran a la codificación constitutiva de los actos jurídicos, como máximo tras su décima modificación, subrayando que se trata de una medida mínima, ya que en aras de la claridad y de la correcta comprensión de la legislación comunitaria, los servicios deberán esforzarse en efectuar,. a la mayor brevedad, una codificación de los textos de su competencia. 3. Las conclusiones de la Presidencia del Consejo Europeo de Edimburgo, en diciembre de 1992, confirmaron estas exigencias, subrayando la importancia de la codificación constitutiva u oficial, que proporciona una seguridad jurídica en cuanto al derecho aplicable en un momento determinado a propósito de una cuestión determinada. Dicha codificación debe llevarse a cabo respetando íntegramente el proceso legislativo comunitario normal. En la medida en que, con ocasión de la codificación constitutiva u oficial, ninguna modificación sustantiva puede ser introducida en los actos objeto de dicho procedimiento, el Parlamento Europeo, el Consejo y la Comisión convinieron, mediante un acuerdo interinstitucional de 20 de diciembre de 1994, en un método de trabajo acelerado para la rápida aprobación de los actos codificados. 4. La presente propuesta de codificación(l)de las Directivas 73/183/CEE del Consejo, de 28 de junio de 1973, sobre supresión de las restricciones a la libertad de establecimiento y a la libre prestación de servicios en materia de actividades por cuenta propia de los bancos y otras entidades financieras; 77 /780/CEE del Consejo, de 12 de diciembre de 1977 sobre la coordinación de las disposiciones legales, reglamentarias y administrativas referentes al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio; 82/299/CEE del Consejo, de 17 de abril de 1989, relativa a los fondos propios de las entidades de crédito; 89/646/CEE del Consejo, de 15 de diciembre de 1989, para la coordinación de las disposiciones legales, reglamentarias y administrativas relativas al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio, y por la que se modifica la Directiva 77/780/CEE; 89/647/CEE del Consejo, de 18 de diciembre de 1989, sobre el coeficiente de solvencia de las entidades de crédito; 92/30/CEE del Consejo, de 6 de abril de 1992, relativa a la supervisión de las entidades de crédito de forma consolidada y 92/121/CEE del Consejo, de 21 de diciembre de 1992, sobre supervisión y control de las operaciones de gran riesgo de las entidades de crédito, va dirigida a realizar este tipo de codificación: la nueva Directiva reemplazará a las que son objeto de la operación de codificación(2), se ajustará en su totalidad a la sustancia de los textos codificados y se limitará, por tanto, a reagruparlos realizando en ellos únicamente las modificaciones formales requeridas por la propia operación de codificación. 4bis. Se ha de señalar que ha parecido oportuno aprovechar la ocasión de la codificación de las Directivas antes citadas para remplazar, como operación puramente formal, la denominación «comité de contacto» que figura en el considerando nº 21 de la Directiva 89/646/CEE y en el considerando nº 15 de la Directiva 77/780/CEE (considerandos n°5 23 y 66, respectivamente, en la presente codificación) por la denominación «grupo de contacto». En efecto, y contrariamente a la terminología utilizada por error en los considerandos en cuestión de las Directivas antes mencionadas, la denominación «grupo de contacto» fue utilizada desde el comienzo de las actividades de este último. 5. La presente propuesta de codificación se ha elaborado sobre la base de los textos de los actos publicados en el Diario Oficial de las Comunidades Europeas, en todas las lenguas oficiales. Se ha mantenido la antigua numeración de los artículos para facilitar la lectura, indicándose al margen; la nueva numeración se encuentra sobre el texto de los artículos; estas dos numeraciones vuelven a aparecer en un cuadro de correspondencias que figura en el anexo VI, de la Directiva codificada. 1 < 2 < > Consignada en el programa ·legislativo para 1994. > Parte A del Anexo V de la presente propuesta. 2 Propuesta de Directiva. /. /CE del Parlamento Europeo y del Consejo de. relativa al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio EL PARLAMENTO ~UROPEO Y EL CONSEJO DE LA UNIÓN EUROPEA, Visto el Tratado constitutivo de la Comunidad europea, y, en particular, la primera y tercera frases del apartado 2 de su artículo 57, Vista la propuesta de la Comisión, Visto el dictamen del Comité económico y social< 1), De conformidad con el procedimiento contemplado en el artículo 189 B del Tratado<2), 1) Considerando que la Directiva 73/183/CEE del Consejo, de 28 de junio de 1973, sobre supresión de las restricciones a la libertad de establecimiento y a la libre prestación de servicios en materia de actividades por cuenta propia de los bancos y otras entidades financieras(3); la Directiva 77/780/CEE del Consejo, de 12 de diciembre de 1977, sobre la coordinación de las disposiciones legales, reglamentarias y administrativas referentes al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio<4>; la Directiva 89/299/CEE del Consejo, de 17 de abril de 1989, relativa a los fondos propios de las entidades de crédito<5); la Directiva 89/646/CEE del Consejo, de 15 de diciembre de 1989, para la coordinación de las disposiciones legales, reglamentarias y administrativas relativas al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio, y por la que se modifica la Directiva 77/780/CEE(6); la Directiva 89/647/CEE del Consejo, de 18 de diciembre de 1989, sobre el coeficiente de solvencia de las entidades de créditoO); la Directiva 92/30/CEE del Consejo, de 6 de abril de 1992, relativa a las entidades de crédito de forma consolidada<8); y la Directiva 92/121/CEE del Consejo, de 21 de diciembre de 1992, sobre supervisión y control de las operaciones de gran riesgo de las entidades de crédito<9), han sido modificadas en diversas ocasiones y de forma substancial; que conviene, en aras a una mayor racionalidad y claridad, proceder a la codificación de dichas Directivas reagrupándolas en un texto único; la supervisión de (adaptado) (l) DO nº C (2) (3) DOnºL 194de 16. 07. 1973,p. l. (4) DO nº L 322 de 17. 12. 1977, p. 30. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 96/13/CE (DO nº L 66 de 16. 03. 1996, p. 15). ' (5) DO nº L 124 de 05. 05. 1989, p. 16. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 92/30/CEE (DO nº L 11 O de 28. 04. 1992, p. 52). (6) DO nº L 386 de 30. 12. 1989, p. 1. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 95/26/CEE del Parlamento Europeo y del Consejo (DO nº L 168 de 18. 7. 1995, p. 7). (7) DO nº L 386 de 30. 12. 1989, p. 14. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 96/10/CE (DO nº L 85 de 03. 04. 1996, p. 17). - (8) DO nº L 110 de 28. 04. 1992, p. 52, (9) DO nº L 29 de 05. 02. 1993, p. l. Directiva modificada por el Acta de adhesión de Austria, de Finlandia y de Suecia. 3 2) 3) 4) 5) Considerando que, en aplicación del Tratado, se prohibe trato discriminatorio en materia de establecimiento y prestación de servicios, basado respectivamente en la nacionalidad o en el hecho de que la empresa no esté establecida en el Estado miembro donde la prestación se realice; todo l. 77/780/CEE (adaptado) Considerando que, a efectos de facilitar el acceso a la actividad de las entidades 2. de crédito y ~u ejercicio, es necesario eliminar las diferencias más perturbadoras entre las legislaciones de los Estados miembros en lo ~eferente al régimen al que esias entidades están sometidas; 77/780/CEE Considerando que la presente Directiva constituye el instrumento esencial para 1. la consecución del mercado interior decidida por el · Acta Única Europea y programada en el Libro Blanco de la Comisión, bajo el doble aspecto de la libertad de establecimiento: y de la libertad de prestación de servicios, en el sector de las entidades de crédito; Considerando que los trabajos de coordinación en materia de entidades de 4. crédito deben aplicarse al conjunto de éstas, tanto para la protección del ahorro como para crear condiciones de igualdad en la competencia entre tales entidades; que es necesario, sin embargo, tener en cuenta cuando sea oportuno, las diferencias objetivas existentes entre sus estatutos y sus propias misiones previstas por las legislaciones nacionales; 89/646/CEE (adaptado) 77/780/CEE (adaptado) 4 6) 7) 8) Considerando, por tanto, que es necesario que el ámbito de aplicación de los 5. trabajos de coordinación sea l'o más amplio posible y contemple todas las entidades cuya actividad consista en captar del público fondos reembolsables, tanto en fonna de depósito como bajo otras fonnas tales como la emisión + continua de obligaciones y otros títulos comparables, y en conceder créditos por cuenta propia; que deben preverse excepciones relativas a ciertas entidades de crédito a las que la presente Directiva no puede aplicarse; que la presente 6. Directiva no afecta a la aplicación de las legislaciones nacionales cuando éstas prevean autorizaciones especiales complementarias que pennitan a las entidades de crédito ejercer actividades específicas o efectuar tipos específicos de operaciones; Considerando que el programa elegido consiste en la realización de la 4. annonización esencial, necesaria y suficiente para llegar a un reconocimiento mútuo de las autorizaciones y de los sistemas de supervisión prudencial, que + pennita la concesión de una autorización única, válida en toda la Comunidad, y la aplicación del principio de supervisión por el Estado miembro de origen; que, 9. en consecuencia, la exigencia de un programa de· actividades no puede, desde esta perspectiva, sino ser considerada como un elemento que pennita a las + autoridades competentes resolver sobre la base de una infonnación más precisa, en el marco de criterios objetivos; que una cierta flexibilidad siempre es posible 11. en lo que se refiere a las exigencias relativa. $ a las fonnas jurídicas de las entidades de crédito y a la protección de las denominaciones; Considerando que es necesario requerir de las entidades de crédito exigencias 12. financieras equivalentes para asegurar garantías similares a los ahorradores así como condiciones de competencia justas entre entidades ·de una misma categoría; que a la espera de una mejor coordinación, conviene poner a punto relaciones de estructura apropiadas que permitan, en el marco de la cooperación entre autoridades nacionales, observar, según métodos unificados, la situación de categorías de entidades de crédito comparables; que esta manera de proceder pretende facilitar la aproximación progresiva de los sistemas de coeficientes definidos y aplicados por los Estados miembros; que es necesario, sin embargo, distinguir los coeficientes encaminados a asegurar la solidez de la gestión de las entidades de crédito, de los que tengan fines de política económica y monetaria; 77/780/CEE (adaptado) 89/646/CEE 77/780/CEE (adaptado) (adaptado) 77/780/CEE (adaptado) 5 9) I O) las actividades· realmente realizadas demuestren de forma 7. Considerando que los principios de reconocimiento mutuo y de supervisión 8. ejercida por el Estado miembro de origen exigen que las autoridades competentes de cada uno de l~s Estados miembros no concedan autorización o + la retiren cuando factores tales como el programa de actividades, la distribución geográfica o inequívoca que la entidad de crédito ha optado por el sistema jurídico de un Estado miembro con el propósito de eludir las normas mas estrictas vigentes en el Estado miembro en el que proyecta realizar o realiza la mayor parte de sus activid3:des; que toda entidad de crédito que sea persona jurídica debe estar autorizada en el Estado miembro en que se encuentre su domicilio social; que toda entidad de crédito que no sea persona jurídica debe tener su administración central en el Estado miembro en el que haya sido autorizada; que, por otra parte, los Estados miembros deben exigir que la administración central de una entidad de crédito siempre esté situada en su Estado miembro de origen y que ejerza realmente sus actividades en el mismo; Considerando que las autoridades competentes no deben conceder o mantener la 3. autorización a entidades de crédito cuyos vínculos estrechos con otras personas fisicas o jurídicas sean de índole tal que obstaculicen el buen ejercicio de su + misión de supervisión; que las entidades de crédito ya autorizadas deben igualmente ajustarse a lo establecido por las autoridades competentes al respecto; que la definición establecida en la presente Directiva de tales 4. «vínculos estrechos» está constituida por criterios mínimos y que ello no obsta para que los Estados miembros contemplen también situaciones diferentes de las + previstas en dicha definición; que el mero hecho de adquirir un porcentaje 5. significativo del capital de una sociedad no constituirá un vínculo de participación digno de consideración a efectos de la noción «vínculos estrechos», siempre que dicha adquisición se realice únicamente a título de inversión financiera temporal y no permita influir en la estructura y la política financiera de la empresa; 11) Considerando que la referencia al buen ejercicio por parte de las autoridades de 6. control de su misión de supervisión abarca la supervisión sobre base consolidada que conviene ejercer sobre una entidad de crédito cuando el Derecho comunitario así lo dispone; que, en tal caso, las actividades a las que se haya solicitado las autoridades la autorización deben poder determinar competentes para la supervisión sobre base consolidada de dicha entidad de crédito; 89/646/CEE (adaptado) 95/26/CE (adaptado) 95/26/CE (adaptado) (adaptado) 95/26/CE (adaptado) 12) Considerando que el Estado miembro de origen puede dictar, además, normas 9. más rigurosas que las señaladas en el apartado 1, párrafo primero y en el apartado 2 del artículo 5 y en los artículos 7, 16, 30, 51 y 65 en lo que concierne a las entidade~ autorizadas por sus propias autoridades competentes; 89/646/CEE (adaptado) 6 13) 14) 15) 16) 17) 18) Considerando que la supresión de la autorización exigida para las sucursales de 17. entidades de crédito comunitarias implica necesariamente la supresión del fondo de dotación; Considerando que el método adoptado consiste, gracias al reconocimiento 12. mutuo, en permitir a las entidades de crédito autor-izadas en un Estado miembro de origen el ejercicio en toda la Comunidad de todas o parte de las actividades + señaladas en la lista del Anexo I, mediante el establecimiento de una sucursal, o por vía de prestación de servicios; que el ejercicio de las actividades que no 13. figuran en dicha lista goza de las libertades de establecimiento y de prestación. de servicios de acuerdo con las disposiciones generales del Tratado; 89/646/CEE (adaptado) 89/646/CEE (adaptado) Considerando que conviene, sin embargo, extender el beneficio del reconocimiento mutuo a las actividades que figuran en dicha lista, cuando sean 14 ejercidas por una entidad financiera filial de una entidad de crédito, con la condición de que esta filial sea incluida en la vigilancia sobre base consolidada a la que está sujeta su empresa matriz y responda a condiciones estrictas; 89/646/CEE (adaptado) Considerando que el Estado miembro de acogida puede, para el ejercicio· del derecho de establecimiento y de la libre prestación de servicios, imponer el cumplimiento de las disposiciones específicas de su legislación y regulaciones 15. nacionales a las entidades que no estéri autorizadas como entidades de crédito en el Estado miembro de origen o a las actividades que no figuren en dicha lista, siempre que, por una parte, estas disposiciones sean compatibles con el Derecho comunitario y estén motivadas por el interés general y que, por otra parte, dichas entidades o actividades no estén sometidas a normas equivalentes en función de la legislación o regulación del Estado miembro de origen; 89/646/CEE (adaptado) Considerando que los Estados miembros deben velar por que no exista ningún obstáculo para que las actividades que se beneficien del reconocimiento mutuo puedan ser ejercidas del mismo modo que en el Estado miembro de origen, siempre que no se opongan a las disposiciones legales de interés general 16. vigent~s en el Estado miembro de acogida; 89/646/CEE Considerando que existe una vinculación necesaria entre el objetivo perseguido por la presente Directiva y la liberalización de los movimientos de capitales que se lleva a cabo mediante otros actos legislativos comunitarios; que, de cualquier modo, las medidas de liberalización de los servicios bancarios deben estar en 18. armonía con las medidas de liberalización de los movimientos de capitales; 89/646/CEE (adaptado) 7 19) Considerando que el régimen aplicado a las sucursales de entidades de crédito 13. que tengan su domicilio s. ocial fuera de la Comunidad debe ser análogo en todos los Estados miembros; que interesa prever que este régimen no podrá ser más favorable que el de las sucursales de las entidades procedentes de un Estado miembro; qne conviene precisar que la Comunidad podrá celebrar acuerdos con + terceros países previendo la aplicación de disposiciones que concedan a estas sucursales un trato idéntico e11 todo su territorio teniendo en cuenta el principio de reciprocidad; que las su~ursales de entidades de crédito que tengan su 19. domicilio social fuera de la Comunidad no se benefician de la libre prestación : de servicios en virtud del párrafo segunéio del artículo 59 del Tratado, ni de la libertad de establecimiento en. Estados miembros distintos de aquél en que se hallen establecidas; que, no obstante, las solicitudes de autorización de una filial o de adquisición de una participación por parte de una empresa regida por Ja ley de un país tercero están sujetas a un procedimiento que tiene como objetivo garantizar que una entidad de crédito de la Comunidad se beneficie de un régimen de reciprocidad en los referidos países terceros; 20) Considerando que las autorizaciones de entidades de crédito que las autoridades 77/780/CEE 89/646/GEE (adaptado) nacionales competentes concedan de conformidad con las disposiciones de la 20. 89/646/CEE presente Directiva no tienen sólo alcance nacional sino comunitario y que las cláusulas de reciprocidad existentes quedan sin efecto; que, en consecuencia, es necesario un procedimiento flexible que permita evaluar la reciprocidad sobre una base comunitaria; que e) _objetivo de dicho procedimiento no es cerrar )os mercados financieros de la Comunidad sino por el contrario, dado que el propósito de la Comunidad es mantener sus mercados financieros abiertos al resto dei mundo, mejorar la liberalización de los mercados financieros globales en otros países la presente Directiva prevé procedimientos de negociación con países terceros o prevé, en última instancia, la posibilidad de adoptar medidas consistentes en la suspensión de nuevas solicitudes de autorización o en la limitación de las nuevas autorizaciones; terceros; que, para ello, (adaptado) 21) 22) Considerando que conviene que se celebren acuerdos, basados en la reciprocidad, entre la Comunidad y terceros países, a fin de permitir el ejercicio concreto de la supervisión consolidada en el ámbito geográfico más extenso 12. posible; 92/30/CEE Considerando que la responsabilidad en materia de supervisión de la solidez financiera de una entidad de crédito y, en particular, de su solvencia, corresponde a la autoridad del Estado miembro de origen de la misma; que la autoridad competente del Estado miembro d·. ! acogida mantiene sus responsabilidades en materia de supervisión de la liquidez y de política monetaria; que la supervisión del riesgo de mercado debe ser objeto de una estrecha colaboración entre los Estados miembros de origen y de acogida; las autoridades competentes de l O. 89/646/CEE (adaptado) 8 23) Considerando que e) funcionamiento annonioso de) mercado interior bancario 21. requiere, más aHá de las normas jurídicas, una cooperación estrecha y regular de las autoridades competentes de los Estados miembros; que en lo que concierne al examen individual de los problemas relativos a una entidad de crédito individual, el marco del grupo de contacto creado entre las autoridades de control de los bancos continúa siendo el más apropiado; que este grupo constituye un foro adecuado para la información reciproca prevista en el artículo 28; 24) Considerando que, en cualquier caso, este procedimiento de información 22. recíproca no sustituye a la colaboración bilateral regulado en el artículo 28; que la autoridad competente del Estado miembro de acogida puede, sin perjuicio de sus propias competencias de control, seguir verificando, por iniciativa propia en caso de urgencia o por iniciativa de la autoridad competente del Estado miembro de origen, que la actividad de una entidad en su territorio es conforme a las leyes, así como a los principios de una buena organización administrativa y contable y de un control interno adecuado; 89/646/CEE (adaptado) 89/646/CEE (adaptado) 25) Considerando que procede prever la posibilidad de intercambios de información 8. 95/26/CE entre las autoridades competentes y determinadas autoridades u organismos que contribuyen, por su función, a reforzar la estabilidad del sistema financiero; que para garantizar el carácter confidencial de Ja información transmitida, )a lista de sus destinatarios debe ser estrictamente limitada; 26) Considerando que determinadas actuaciones, como los fraudes y los delitos de iniciados, aun cuando afecten a empresas distintas de las entidades de crédito, 9. pueden repercutir en la estabilidad del sistema financiero, incluida su integridad; 95/26/CE (adaptado) 27) Considerando que es preciso establecer las condiciones en )as que se autoricen dichos intercambios de información; 10. 95/26/CE 28) Considerando que, cuando se prevé que )a información solo podrá divulgarse si cuenta ·con el acuerdo expreso de las autoridades competentes, estas podrán, si 11. procede, subordinar su consentimiento al cumplimiento de condiciones estrictas; 95/26/CE (adaptado) 9 29) 30) Considerando que procede autorizar, asimismo, los intercambios de información 12. entre las autoridades competentes, por una parte, y por otra parte, los bancos centrales y otros organismos de función similar, en tanto que autoridades p,onetarias, así como, en su caso, otras autoridades públicas encargadas de la supervisión de los sistemas de pago; 95/26/CE Considerando que, con el fin de reforzar la supervisión prudencial de las 15. entidades de crédito y la protección de los clientes de dichas entidades, es conveniente prever que todo auditor deba informar rápidamente a las autoridades competentes cuando, en los casos previstos en la presente Directiva + y en el ejercicio de su función, tenga conocimiento de determinados hechos que puedan afectar gravemente a la situación financiera o a la organización administrativa y contable de una entidad de crédito; que, dado el objetivo que se 16. persigue, es deseable ·que los Estados miembros dispongan la aplicación de esta obligación siempre que un auditor observe tales hechos en el ejercicio de su + función en · una empresa que tenga vínculos estrechos con una entidad de crédito; que la obligación impuesta a los auditores de comunicar, en su caso, a 17. las autoridades competentes, determinados hechos y decisiones relativos a una entidad de crédito, comprobados en el ejercicio de su función en una empresa no financiera no modifica en sí misma el carácter de su función en dicha empresa ni la forma de llevar a cabo su función en ella; 95/26/CE (adaptado) (adaptado) (adaptado) 31) Considerando que unas normas de base comunes sobre los fondos propios de las 1. entidades de crédito resultan un instrumento esencial para constituir un mercado interior en el sector bancario, dado que los fondos propios sirven para asegurar la continuidad de la actividad de las entidades de crédito y para proteger el ahorro; que dicha armonización fortalece la vigilancia a que se somete a las entidades de crédito y favorece las demás coordinaciones en el sector bancario; 89/299/CEE (adaptado) 32) Considerando que dichas normas deben aplicarse a todas las entidades de crédito autorizadas en la Comunidad; 2. 89/299/CEE 33) Considerando que los fondos propios de las entidades de crédito pueden servir para absorber las pérdidas no cubiertas por un volumen suficiente de beneficios; 3. que, además, los fondos propios constituyen, para las autoridades competentes, un criterio importante para evaluar, en particular, la solvencia de las entidades de crédito y para otros fines de vigilancia; 89/299/CEE 10 34) Considerando que, dado que en un mercado interior en el sector bancario las 4. entidades de crédito se encuentran en una situación de competencia directa entre sí y que, por consiguiente, las definiciones y las normas aplicables a los fondos propios deben ser equivalentes; que, para ello, los criterios empleados para. determinar la composición de los fondos propios no deben quedar únicamente en la apreciación de los Estados miembros; que la adopción de normas de base comunes será altamente beneficiosa para la Comunidad, al evitar distorsiones de la competencia y al fortalecer simultáneamente el sistema bancario de la Comunidad; 89/299/CEE (adaptado) 35) Considerando que la definiéión de fondos propios enunciada en la presente 5. Directiva contiene un máximo de elementos y de cantidades limitativas, dejándose al poder discrecional de los Estados' 'miembros la utilización de la totalidad o de una parte de dichos elementos y la fijación de límites inferiores a dichas cantidades limitativas; 89/299/CEE (adaptado) 36) Considerando que la presente Directiva precisa los criterios a que deben 6. 89/299/CEE ajustarse ciertos elementos de los fondos propios, dejando a los Estados miembros la libertad de aplicar disposiciones más estrictas; 37) Considerando que, en una primera etapa, las normas de base comunes se definen 7. 89/299/CEE de un modo muy general a fin de cubrir la totalidad de los elementos constitutivos de los fondos propios en los diferentes Estados miembros; 38) Considerando que la presente Directiva, en función de la calidad de los 8. 89/299/CEE elementos que componen los fondos propios, establece una distinción entre, por un lado, los elementos que constituyen los fondos propios de base, y por otro l~s elementos que constituyen los fondos propios complementarios; 39) Considerando que, con el fin de tener en cuenta el hecho de que los elementos que constituyen los fondos propios complementarios no tienen la misma calidad que los que constituyen los fondos propios de base, aquéllos no deben representar más del l 00% de los fondos propios de base; que, además, la. inclusión de determinados elementos de los fondos complementarios debe limitarse al 50% de los fondos propios de base; l O. 89/299/CEE 40) Considerando que, para evitar distorsiones de competencia, las entidades 11. públicas de crédito no deben incluir en el cálculo de sus fondos propios las garantías que les concedan los Estados miembrÓs o las autoridades locales; 89/299/CEE (adaptado) 11 41) 42) 43) 44) 45) 46) 47) 48) Considerando que cuando, por razones de vigilancia, sea necesario detenninar la 12. importancia de los fondos propios consolidados de un grupo. de entidades de crédito, el cálculo se efectuará de confonnidad con lo dispuesto en la presente Directiva; 89/299/CEE (adaptado) Considerando que la técnica contable precisa que deba utilizarse para el cálculo 13. de los fondos propios y del coeficiente de solvencia y para la evaluación de los + riesgos, debe tener en cuenta lo dispuesto en la Directiva 86/635/CEE del 12 Consejo, de 8 de diciembre de 1986, relativa a las cuentas anuales y a las + cuentas consolidadas de los bancos y otras entidades financieras<!), que incluye 7 detenninadas adaptaciones de las disposiciones de la Directiva 83/349/CEE del Consejo de 13 de junio de 1983, basada en la letra g) del apartado 3 del artículo 54 del Tratado, relativa a las cuentas consolidadas(2); 89/299/CEE (adaptado) 89/647/CEE (adaptado) 92/121/CEE (adaptado) Considerando que las disposiciones relativas a los fondos propios se enmarcan 14. en el esfuerzo internacional iniciado, a mayor escala, para conseguir una aproximación de las normativas en vigor en los principales países en materia de adecuación de los fondos propios; 89/299/CEE (adaptado) redactará un la Comisión Considerando que periódicamente las disposiciones relativas a los fondos propios con objeto de reforzar estas disposiciones, de modo que se logre una mayor convergencia en la definición común de los fondos propios; que tal convergencia permitirá mejorar la adecuación de los fondos propios de las entidades de crédito de la Comunidad; informe y examinará 16. ' 89/299/CEE (adaptado) Considerando que las disposiciones relativas al coeficiente de solvencia son el 1. resultado de los trabajos realizados por el Comité consultivo bancario que tiene competencia para hacer a la Comisión cualquier sugerencia encaminada a la coordinación de los coeficientes aplicables en los Estados miembros; 89/647/CEE (adaptado) Considerando que el establecimiento de un coeficiente de solvencia adecuado 2. desempeña un papel fundamental en la supervisión de las entidades de crédito; 89/647/CEE Considerando que un coeficiente en el cual se ponderen los activos y las cuentas 3. de orden en función de su grado de riesgo de crédito es una medida de solvencia particularmente útil; 89/647/CEE Considerando que el estabiecimiento de normas comunes de fondos propios con 4. respecto a los activos y a las cuentas de orden sujetos a riesgo es, por lo tanto, uno de los aspectos esenciales de la armonización necesaria para alcanzar el reconocimiento mutuo de las técnicas de control y, por ello, de la ple. na realización del mercado interior en el sector bancario; 89/647/CEE (l) DO nº L 372 de 31. 12. 1986, p. l. (2) DO nº L 193 de 18. 07. 1983, p. l; Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 90/605/CEE (DO nº L 317 de 16. 1 l. 1990, p. 60) 12 89/647/CEE (adaptado) 89/647/CEE (adaptado) 89/647/CEE (adaptado) 96/10/CE (adaptado) 49) Considerando que, en ese sentido, las disposiciones relativas al coeficiente de 5. solvencia deben contemplarse en relación con otros instrumentos específicos que también armonizan las técnicas fundamentales del control de las entidades de crédito; 50) Considerando que, en un mercado interior en el sector bancario, las entidades 7. están destinadas a entrar en competencia directa y que las normas comunes en forma de un coeficiente mínimo de solvencia ~enen por consecuencia la prevención de las distorsiones de competencia y el fortalecimiento del sistema bancario de la Comunidad; 51) Considerando que la presente Directiva establece las distintas ponderaciones 8. qúe se debe aplicar a las garantías prestadas por las distintas entidades financieras; que la Comisión, en consecuencia, se compromete a estudiar si la presente Directiva introduce distorsiones significativas en la competencia entre entidades de crédito y empresas de seguros y, a la vista de dicho estudio, considerará si procede la adopción de medidas para evitarlo; 52) Considerando que el Anexo III establece el tratamiento de las cuentas de orden relacionadas con tipos de interés y tipos de cambio de divisas para el cálculo de + los requerimientos de fondos propios de las entidades de crédito; que para 2 garantizar un funcionamiento adecuado del mercado interior, y especialmente en condiciones iguales de competencia, los Estados miembros tienen la obligación + d. e intentar una evaluación uniforme de los acuerdos de compensación contractual por parte de sus autoridades competentes; que el Anexo III tiene en 3 cuenta los trabajos que un foro internacional, dentro del cual se reúnen las autoridades de supervisión del sector bancario, ha efectuado sobre el + reconocimiento por dichas autoridades de los acuerdos de compensación bilateral y, en particular, la posibilidad de calcular los requisitos de fondos propios para determinadas operaciones sobre la base de importes netos y no brutos, siempre que existan acuerdos jurídicamente vinculantes que garanticen 4 que el riesgQ de crédito se limita al importe neto; que las normas previstas sobre el reconocimiento de la compensación a efectos de supervisión en un ámbito + internacional más amplio harán posible la reducción de los requisitos de capital para las entidades de crédito de ámbito internacional y los grupos de entidades de crédito en numerosos terceros países cuyas entidades de crédito son 5 competidoras de las entidades de crédito de la Comunidad; que, para las entidades de crédito constituidas en los Estados miembros, el Anexo III permite + las autoridades conseguir competentes, de la compensación bilateral y garantizar a dichas entidades condiciones de competencia equivalentes; que estas normas son equilibradas y 6 adecuadas para reforzar la aplicación de medidas de supervisión cautelar al sector de las entidades de crédito; que las autoridades competentes de los Estados miembros que reconozcan un contrato de novación deberán garantizar que el cálculo de los requerimientos («add-ons») se basa en los importes reales en vez de en los importes teóricos; la misma posibilidad de reconocimiento, por 13 53) C~nsiderando que el coeficiente mm1mo previsto en la presente Directiva 9. 89/647/CEE refuerza el nivel de fondos propios de las entidades de crédito en la Comunidad; que se adopta el porcentaje del 8% tras una encuesta estadística referida a las exigencias de capital en vigor a ~mienzos de 1988; 92/121/CEE) (adaptado) 92/121/CEE (adaptado) 92/121/CEE (adaptado) 92/121/CEE (adaptado) 54) Considerando que conviene armonizar las normas esenciales de supervisión de 2. los grandes riesgos de las entidades de crédito, que es importante que los Estados miembros tengan la facultad de adoptar disposiciones más estrictas que las previstas en la presente Directiva; 55) Considerando que la supervisión y el control de los riesgos de las entidades de 4. crédito son parte integrante de la supervisión de éstas; que una concentración excesiva de riesgos en un único cliente o grupo de clientes relacionados entre sí puede suponer una posibilidad foaceptable de pérdidas; que puede estimarse que tal situación perjudica a la solvencia de la entidad de crédito; 56) Considerando que, en un mercado interior en el sector bancario, al competir 6. directamente entre sí las entidades de crédito, las obligaciones aplicables en toda la Comunidad en materia de supervisión deben ser equivalentes; que, a tal fin, los criterios aplicados para determinar la concentración de riesgos deben ser objeto de normas jurídicamente vinculantes en el plano comunitario y no pueden dejarse totalmente a la apreciación de los Estados miembros; que la adopción de normas comunes constituirá, por tanto, el mejor modo de favorecer los intereses de la Comunidad, al evitar diferencias en las condiciones de competei:icia y reforzar, al mismo tiempo, el sistema bancario de la Comunidad; 57) Considerando que las disposiciones relativas al coeficiente de solvencia de las entidades de crédito contienen una nomenclatura de los riesgos de crédito a que 8. están sujetas las entidades de crédito; que resulta, por tanto, oportuno referirse a dicha nomenclatura también para la definición de los riesgos a efectos de la limitación de grandes riesgos; que, sin embargo, no resulta oportuno referirse por p~incipio ni a las ponderaciones ni a los grados de riesgo establecidos por dichas disposiciones; que tales ponderaciones y grados de riesgo han sido concebidos para establecer un requisito de solvencia general al objeto de cubrir el riesgo de crédito de las entidades de crédito; que, en el marco de un Reglamento relativo a las operaciones de gran riesgo, el objetivo perseguido consiste en limitar el riesgo máximo de pérdidas en que puede incurrir una entidad de crédito frente a un cliente o grupo de clientes relacionados entre sí; que, por consiguiente, procede adoptar un enfoque prudente que permita tomar los riesgos, en general, por su valor nominal, sin aplicar ponderaciones ni grados de riesgo; 14 92/121/CEE (adaptado) 58) Considerando que cuando una entidad de crédito contrae riesgos frente a su 9. propia empresa matriz, o frente a las demás filiales de dicha empresa matriz, se impone una especial prudencia; que la gestión de los riesgos contraídos por las entidades de crédito debe realizarse con absoluta autonomía, dentro del respeto de los principios de una sana gestión bancaria, fuera de toda consideración ajena a dichos principios; que las disposiciones de la presente Directiva disponen que la influencia ejercida por las personas que posean, directa o cuando indirectamente, una participación cualificada en una entidad de crédito pueda ir en detrimento de una gestión sana y prudente de la entidad, las autoridades competentes adoptarán las medidas oportunas para poner fin a dicha situación; que, en lo que se refiere a las operaciones de gran riesgo, procede, asimismo, establecer normas específicas para los riesgos contraídos por una entidad de crédito frente a las empresas de su propio grupo, y, en este caso, límites más severos para estos riesgos que para los demás tipos de riesgo; que estos límites más severos no deben aplicarse, no obstante, cuando la empresa matriz sea una sociedad financiera de cartera o una entidad de crédito y las demás filiales sean entidades de crédito, entidades financieras o empresas de servicios bancarios auxiliares, siempre que todas estas empresas estén comprendidas en · la supervisión consolidada de la entidad de crédito; que, en este caso, la supervisión consolidada del conjunto así formado hace posible una supervisión suficientemente eficaz, por lo que no resulta indispensable establecer normas más severas para la limitación de los riesgos; que, de este modo, se alentará a los grupos bancarios a organizar sus estructuras de manera que permitan una supervisión consolidada, lo que resulta conveniente, puesto que ello posibilita una supervisión más completa; 59) Considerando que, para ser efectiva, la supervisión de forma consolidada debe 2. 92/30/CEE poder aplicarse a todos los grupos bancarios, incJuidos aquellos cuya empresa matriz no sea una entidad de crédito; que las autoridades competentes deben contar con los instrumentos jurídicos necesarios para el ejercicio de dicha supervisión; 60) Considérando que, en lo que se refiere a los grupos con actividades 3. 92/30/CEE diversificadas en los que al menos una de las filiales de la empresa matriz es una entidad de crédito, las autoridades competentes deben poder juzgar la situación financiera de la entidad de crédito en el contexto de tales grupos; que, hasta una posterior coordinación, los Estados miembros pueden prescribir técnicas de consolidación adecuadas con vistas a la realización del objetivo que persigue la presente Directiva; que las · autoridades competentes deben disponer al menos de los medios para obtener de todas las empresas ciel grupo las informaciones que requiera el ejercicio de su misión; que, en el caso de los grupos de empresas que ejerzan actividades financieras diversas, debe establecerse una colaboración entre las autoridades responsables de la supervisión de los diferentes sectores financieros; 15 61) Considerando que los Estados miembros pueden, además, denegar o retirar la 5. autorización bancaria cuando consideren que la estructura del grupo es inadecuada para el ejercicio de las actividades bancarias, en particular, porque éstas no podrían supervisarse. de forma satisfactoria; que las autoridades competentes disponen, a este efecto, de los poderes señalados en el párrafo primero del apartado 1 y en el apartado 2 del artículo 7, en la letra c) del apartado l del artículo 14, y eo el artículo 16 de la presente Directiva, con vistas a garantizar una gestión sane3:da y prudente de las entidades de crédito; 62) Considerando que los Estados miembros pueden también establecer la 6. supervisión, mediante técnicas apropiadas, de grupos cuyas estructuras no queden reguladas por la presente Directiva; que será conveniente tratar de completar las disposiciones de la presente Directiva con objeto de regular tales estructuras en la medida en que éstas se generalicen; 63) Considerando que la supervisión sobre base consolidada debe abarcar todas las 7. actividades definidas en el Anexo I; que por lo tanto, todas las empresas que ejercen dichas actividades deben quedar incluidas en la supervisión sobre base consolidada; que, por consiguiente, la definición de entidad financiera debe incluir dichas actividades; 64). Considerando que, la Directiva 86/635/CEE junto con la Directiva 9. 83/349/CEE, fija las norm~ de consolidación en materia de cuentas consolidadas publicadas por las entidades de crédito; que es posible en consecuencia, precisar con más detalle los métodos que han de utilizarse en el marce de· la supervisión prudencial sobre base consolidada; 92/30/CEE (adaptado) 92/30/CEE (adaptado) 92/30/CEE (adaptado) 92/30/CEE (adaptado) 65) Considerando que la supervisión de las entidades de crédito sobre base 11. consolidada debe tentr especialmente como objetivo proteger los intereses de los depositantes de dichas entidades y garantizar la estabilidad del sistema financiero; 92/30/CEE (adaptado) 66) Considerando que el examen de los problemas que se plantean en los ámbitos 14. regulados en la presente Directiva así como en otras Directivas en relación igualmente con la actividad de las entidades de crédito, y especialmente con la + perspectiva de una mejor coordinación, exige 1a·cooperación de las autoridades competentes y de la Comisión en el seno de un comité consultivo bancario; que dicho comité consultivo de autoridades competentes de los Estados miembros 15. no prejuzga otras formas. de cooperación entre autoridades de control en el ámbito del acceso y de la supervisión de entidades de crédito, y especialmente la cooperación establecida en el seno del grupo de contacto creado entre las autoridades de control de los bancos; 77/780/CEE (adaptado) (adaptado) 16 67) 68) 69) 70) 71) 72) 73) Considerando que a determinados intervalos puede ser necesaria la modificación 23. técnica de las normas contenidas en la presente Directiva para responder a la + evolución del sector bancario; que la Comisión debe efectuar las modificaciones 14 que sean necesarias después de consultar al Comité consultivo bancario, dentro + de los limites de las facultades de ejecución delegadas a la Comisión por las 5 disposiciones del Tratado; que en tal caso dicho Comité actuará como "Comité + de regulación" con arreglo a las normas de procedimiento establecidas en el 12 artículo 2 [procedimiento III variante b)] de la Decisión 87/373/CEE del Consejo, de 13 de julio de 1987, por la que se establecen las modalidades del ejercicio de las competencias de ejecución atribuidas a la Comisión(l >; 89/646/CEE 89/647/CEE 92/16/CEE {adaptado) 92/121/CEE {adaptado) Considerando que el apartado 1 del artículo 36 de la presente Directiva permite, en el caso de las entidades de crédito organizadas en forma de sociedades 1. cooperativas o fondos, la asimilación de los compromisos solidarios de los prestatarios a los elementos constitutivos de fondos propios mencionados en el + punto 7 del apartado 2 del artículo 34 ; que el Gobierno danés ha manifestado un gran interés por que las escasas entidades de crédito hipotecario de su país 2. organizadas en forma de cooperativas o fondos se transformen en sociedad~s anónimas; que, a fin de facilitar o hacer posible tal transformación es necesario establecer una excepción temporal que permita a esas entidades considerar fondos propios parte de sus compromisos solidarios; que esta excepción no debe falsear la competencia entre las entidades de crédito; 92/16/CEE {adaptado) {adaptado) Considerando que la aplicación de una ponderación del 20% a la tenencia de obligaciones hipotecarias por una entidad de crédito puede provocar perturbaciones en un mercado financiero nacional en el que dichos instrumentos 13. desempeñan un papel principal; que, en ese caso, se adoptan medidas transitorias para aplicar 4na ponderación de los riesgos del 10%; Considerando que, con miras a garantizar una aplicación armoniosa de las 1 O. disposiciones relativas a los grandes riesgos, es conveniente permitir que los Estados miembros establezcan la aplicación de los nuevos límites en dos etapas, que puede estar justificado un período transitorio más largo para las entidades de crédito más pequeñas, en la medida en que una aplicación más rápida de la norma del 25 % podría reducir de modo demasiado brusc. > la actividad crediticia de las mismas; 89/647/CEE 92/121/CEE {adaptado) Considerando que, además, se pretende actualmente conseguir la armonización 6. de las condiciones de saneamiento y de liquidación de las entidades de crédito; 89/646/CEE Considerando que deberá emprenderse asimismo la armonización de los 7. instrumentos necesarios para el control de los riesgos de liquidez; 89/646/CEE {adaptado) Considerando que la presente Directiva no debe afectar a las obligaciones de los Estados miembros relativas a los plazos de transposición de las Directivas indicados en la parte B del Anexo V, {adaptado) HAN ADOPTADO LA PRESENTE DIRECTIVA: (l) D0nºL197de18. 7. 1987,p. 33. 17 CUADRO DE MATERIAS TÍTULO PRIMERO Artículo 1 Artículo 2 Artículo 3 DEFINICIONES Y ÁMBITO DE APLICACIÓN Definiciones Ámbito de aplicación Prohibición de la actividad de recepción de depósitos u otros fondos reembolsables del público por empresas que no sean entidades de crédito 21 21 24 27 TÍTULOII Artículo 4 Artículo 5 Artículo 6 Artículo 7 Artículo 8 Artículo 9 Artículo 10 Artículo 11 Artículo 12 Artículo 13 Artículo 14 Artículo 15 Artículo 16 Artículo 17 TÍTULO ID Artículo 18 Artículo 19 Artículo 20 Artículo 21 Artículo 22 TÍTULO IV_ Artículo 23 Artículo 24 Artículo 25 TÍTULO V Capítulo 1 Artículo 26 Artículo 27 Artículo 28 Artículo 29 Artículo 30 Artículo 31 Artículo 32 Artículo 33 27 27 27 CONDICIONES ACCESO A LA ACTIVIDAD DE LAS ENTIDADES DE CRÉDITO Y DE SU EJERCICIO Autorización Capital inicial Responsables de la dirección y localización de la administración central de las entidades de crédito - Accionistas y socios Programa de actividades y estructura de la organización Necesidad económica Denegación de la autorización Notificación de la autorización a la Comisión Consulta previa a las autoridades competentes de otros Estados miembros Sucursales y entidades de crédito autorizadas en otro Estado miembro Retirada de la autorización Denominación Participación cualificada en una entidad de crédito Organización y procedimientos de control interno 28 29 29 30 30 30 30 30 31 31 32 33 DISPOSICIONES RELATIVAS A LA LIBERTAD DE ESTABLECIMIENTO Y LIBRE PRESTACIÓN DE SERVICIO Entidades de crédito Entidades financieras Ejercicio del derecho de establecimiento Ejercicio de la libertad de prestación de servicios Poderes de las autoridades competentes del Estado miembro de acogida 33 33 34 35 36 36 RELACIONES CON PAÍSES TERCEROS Notificación de las filiales de empresas de países terceros y de las condiciones de acceso a los mercados de estos países Sucursales de entidades de crédito que tengan su domicilio social fuera de la Comunidad Cooperación en materia de supervisión sobre una base consolidada con las autoridades competentes de países terceros PRINCIPIOS E INSTRUMENTOS TÉCNICOS DE SUPERVISIÓN PRUDENCIAL Principios de supervisión prudencial Competencia de control del Estado miembro de origel) Competencias del Estado miembro de acogida Cooperación en materia de supervisión Verificación sobre el terreno de las sucursales establecidas en otro Estado miembro Intercambios de información y secreto profesional Obligación de las personas encargadas de la auditoría de las cuentas anuales y consolidadas Facultad sancionadora de las autoridades competentes Recurso jurisdiccional 38 38 40 40 41 41 41 41 42 42 43 47 47 48 18 Capítulo 2 Sección 1 Artículo 34 Artículo 35 Artículo 36 Artículo 37 Artículo 38 Articulo 39 Sección 2 Artículo 40 Artículo 41 Artículo 42 Artículo 43 Artículo 44 Artículo 45 Artículo 46 Artículo 47 Instrumentos técnicos de supervisión prudencial Fondos propios Principios generales Otros elementos Otras dispósiciones relativas a los fondos propios Cálculo de los fondos propios sobre una base consolidada Deducciones y límites Prueba a las autoridades competentes 48 48 48 50 SI 52 53 53 - Coeficiente de solvencia Principios geµerales Numerador: fondos propios Denominador: activos y cuentas de orden ponderadas por su riesgo Ponderación de riesgos Ponderación de créditos sobre las administraciones regionales o locales de los Estados miembros Otras ponderaciones Organismos administrativos y empresas sin fines de lucro Nivel de coeficiente de solvencia 53 53 54 54 S 5 58 59 59 59 Sección 3 Artículo 48 Artículo 49 Artículo SO 60 Grandes riesgos 6d Notificación de grandes riesgos Límites aplicables a los grandes riesgos 61 Supervisión de grandes riesgos sobre una base consolidada y no consolidada 65 66 66 67 67 69 70 71 72 73 73 74 74 75 75 Sección 4 Artículo SI Participaciones cualificadas fuera del dominio financiero Límites a las participaciones cualificadas no financieras Capítulo 3 Artículo 52 Artículo 53 Artículo 54 Artículo 55 Artículo 56 Supervisión sobre una base consolidada Supervisión de entidades de crédito sobre una base consolidada Autoridades competentes responsables de la supervisión sobre una base consolidada Forma y alcance de la consolidación Información que deberán facilitar las sociedades mixtas de cartera y sus filiales Medidas destinadas a facilitar la aplicación de la supervisión sobre una base consolidada · '. TÍTULO VI Artículo 57 Artículo 58 Artículo 59 COMITÉ CONSULTIVO BANCARIO Composición y funciones del Comité Consultivo Bancario Examen de las condiciones de la autorización Ratios de observación TÍTULO VII Artículo 60 PODERES DE EJECUCIÓN Adaptaciones técnicas 19 TÍTULOVIll DISPOSICIONES TRANSITORIAS Y FINALES Capítulo I Artículo 61 Artículo 62 Artículo 63 Artículo 64 Artículo 65 Disposiciones transitorias (Disposiciones transitorias relativas al artículo 36) (Disposiciones transitorias relativas al artículo 43) (Disposiciones transitorias relativas al artículo 47) (Disposiciones transitorias relativas al artículo 49) (Disposiciones transitorias relativas al artículo 51) Capítulo 2 Artículo 66 Artículo 67 Artículo 68 Disposiciones finales Directivas derogadas Entrada en vigor Destiftatarios ANEXO! ANEXOII ANEXOIII ANEXO IV Lista de actividades que se benefician del reconocirnento mutuo Clasificación de las cuentas de orden Tratamiento de las cuentas de orden relacionadas con tipos de interés y tipos de cambios de divisas Partidas de las cuentas de orden relacionadas con tipos de interés y tipos de cambio de divisas ANEXO V Parte A Directivas derogadas (contempladas en el artículo 66) ANEXO V Parte B Plazos de transposición (contemplados en el artículo 66) ANEXO VI Cuadro de correspondencias 76 76 76 77 78 78 80 80 80 80 80 81 82 83 86 87 88 89 20 TÍTULO PRIMERO Definiciones y ámbito de aplicación Articulo 1 Definiciones A efectos de la presente Directiva, se entenderá por: 1) entidad de crédito: una empresa cuya a~tividad consiste en recibir del público depósitos u otros fondos reembolsables y en conceder créditos por cuenta propia. Se considerará entidad de crédito, a los efectos de la supervisión sobre una base consolidada, cualquier entidad de crédito que se corresponda con la definición del párrafo primero y cualquier empresa que responda a la definición del párrafo primero y haya sido autorizada en una país tercero. Se considerarán entidades de crédito, a los efectos de la supervisión y del control de grandes riesgos, las entidades de crédito mencionadas en el párrafo primero, incluidas las sucursales de dichas entidades en países terceros, y toda empresa pública o privada, incluidas sus sucursales, que respondan a la definición del párrafo primero y hayan sido autorizadas en un tercer país, 77/780/CEE artículo 1 ler guión (adaptado) 92/30/CEE artículo 1 ler guión (adaptado) 92/121/CEE artículo 1 letra a) (adaptado) 2) 3) autorización: acto de las autoridades, cualquiera que sea su forma, del que 1771780/C. EE deriva la facultad de ejercer la actividad de entidad de crédito; artículo 1 2° guión sucursal: una sede de explotación que constituya una parte, desprovista de 89/646/CEE personalidad jurídica, de una entidad de crédito, que efectúe directamente, artículo 1 punto 3) de modo total o parcial, las operaciones inherentes a la actividad de una entidad de crédito; se considerarán como una sola sucursal varias sedes de explotación creadas en el mismo Estado miembro por una entidad de crédito que tenga su sede social en otro Estado miembro;· 4) autoridades competentes: las autoridades nacionales facultadas, en virtud 89/646/CEE de una ley o reglamento, para controlar las entidades de crédito; artículo 1 puntos 5) a 9) (modificación 5) entidad financiera: una empresa, distinta de una entidad de crédito, cuya resultante de actividad principal consiste en adquirir y tener participaciones o en ejercer 92/30/CEE art. 10 una o varias actividades de las que se enumeran en los puntos 2 a 12 del apart. 3) Anexo I; 6) Estado miembro de origen: el Estado miembro en el cual una entidad de (adaptado) crédito ha sido autorizada con arreglo a los artículos 4 a 11; 7) Estado miembro de acogida: el Estado miembro en el cual una entidad de crédito tiene una sucursal o presta servicios; 8) control: la relación existente entre una empresa matriz y una filial, (adaptado) prevista en el artículo 1 de la Directiva 83/349/CEE, o una relación de la misma naturaleza entre cualquier persona fisica o jurídica y una empresa; 21 9) participación a los efectos de la supenvión sobre una base consolldada: 92/30/CEE la tenencia, directa o indirecta, del 20 % o más de los derechos de voto o articulo 1 6° guión del capital de una empresa; (adaptado) 10) participación cualificada: el hecho de poseer en una empresa, directa o 89/646/CEE indirectamente, al menos un 10% del capital o de los derechos de voto o la artículo 1 puntos 10), posibilidad de ejercer una inflÚencia notable en la gestión de la empresa párrafo 1,11) y 12) _ en la cual se posea una participación. --- 11) capital inicial: el capital a efect'?s de los puntos 1 y 2 del apartado 2 del (adaptado) artículo 34; - - - 12) empresa matriz: una empresa matriz a efectos de los artículos 1 y 2 de la (adaptado) Directiva 83/349/CEE. Se considerará empresa matriz, a los efectos de la supervisión sobre una base consolidada y del control de los grandes riesgos, una empresa matriz a efectos del apartado 1 del artículo 1 de la Directiva 83/349/CEE, así como cualquier empresa que ejerza de manera efectiva, en opinión de las autoridades competentes, una influencia dominante en otra empresa; 92/30/CEE artículo 1 7° guión (adaptado) 92/121/CEE artículo 1 c) (adaptado) 13) filial: una empresa filial a efectos de los artículos 1 y 2 de la Directiva 189/646/CEE 83/349/CEE. artículo 1 punto 13 Se considerará filial, a los efectos de la supervisión sobre una base consolidada y del control de grandes riesgos, una empresa filial a efectos del apartado 1 del artículo 1 de la Directiva 83/349/CEE, así como cualquier empresa sobre la que una empresa matriz ejerza efectivamente, en opinión de las autoridades competentes, una influencia dominante. 92/30/CEE artículo 1 8° guión (adaptado) 92/121/CEE artículo 1 d) (adaptado) Cualquier empresa filial de una empresa filial se considerará también 89/646/CEE como filial de la empresa matriz que dirija dichas empresas; artículo 1 punto 13 92/30/CEE artículo 1 8° guión 92/121/CEE artículo 1 d) 14) zona A: todos los Estados miembros y todos los países miembros de pleno derecho de la Organización para la Cooperación y el Desarollo Económico (OCDE), y los países que hayan celebrado acuerdos especiales de préstamo con el Fondo Monetario Internacional (FMI) en el marco de los Acuerdos Generales de Empréstito (AGE). Todo país que reescalone su deuda pública exterior soberana quedará, sin embargo, excluido de la "Zona A" durante un periodo de cinco años. 89/647/CEE artículo 2. apart. 1 2° a 5° guión (modificación resultante de 95/15/CE art. 1) 15) zona B: todos los países que no sean los de la zona A. 16) entidades de crédito de la zona A: toda entidad de crédito autorizada en los Estados miembros de acuerdo con el artículo 4, incluidas sus sucursales en los países terceros, y todas las empresas públicas o privadas que estén comprendidas en la definición contenida en el párrafo primero del punto 1), y autorizadas en otros países de la zona A, incluidas sus sucursales; 17) entidades de crédito de la zona B: todas las empresas, públicas o privadas, autorizadas fuera de la zona A, que estén comprendidas en la definición del párrafo primero del punto 1), incluidas sus sucursales en la Comunidad; 22 18) sector no bancario: todos los prestatarios distintos de las entidades de 89/647/CEE crédito, definidos en los puntos 16 y 17, de los bancos centrales, de las artículo 2 apart. 1, 6 a 8 guión administraciones centrales, regionales y autoridades locales, de las (adaptado) Comunidades Europeas, del Banco Europeo de Inversiones y de los bancos 'multilaterales de desarrollo definidos en el punto 19; (adaptado) 19) bancos multilaterales de desarrollo: el Banco Internacional para la Reconstrucción y Fomento y la Corporación Financiera Internacional, el Banco Interamericano de Desarrollo, el Banco Asiático de Desarrollo, el Banco Africano de Desarrollo, el Fondo de Reinstalación del Consejo de Europa, el <<Nordic lnvestment Bank», el Banco de Desarrollo del Caribe, el Banco Europeo para la Reconstrucción y el Desarrollo, el Fondo Europeo de Inversiones y la Corporación Interamericana de Inversiones: - 20) cuentas de orden que presenten un "riesgo alto", un "riesgo medio", un "riesgo medio/bajo" y un "riesgo bajo": las descritas en el apartado 2 del artículo 43 y enumeradas en el Anexo 11; (modificación resultante de 91/31/CEE, 94/7/CE y 95/67/CE) 21) sociedad financiera de cartera: una entidad financiera cuyas empresas 92/30/CEE filiales sean exclusiva o principalmente una o varias entidades de crédito o artículo 1 3 a 5 guión entidades financieras, siendo al menos una de estas filiales una entidad de crédito; 22) sociedad mixta de cartera: una empresa matriz, distinta de una sociedad financiera de cartera o de una entidad de crédito, que cuente al menos una entidad de crédito entre sus filiales; 23) empresa de servicios bancarios auxiliares: una empresa cuya actividad principal sea la tenencia o gestión de inmuebles, la gestión de servicios informáticos o cualquier otra actividad similar que tenga carácter auxiliar con respecto a la actividad principal de una o varias entidades de crédito; 24) riesgos. a los efectos de la aplicación de los artfculos 48, 49 y 50: los 92/121/CEE activos y partidas de las cuentas de orden enumerados en el artículo 43 y artículo 1 h) en los Anexos II y IV sin aplicación de las ponderaci:'lnes ni grados de (adaptado) riesgo previstos en dichas disposiciones; los riesgos mencionados en el Anexo IV se calcularán con arreglo a uno de los métodos establecidos en el Anexo m, sin aplicación de las ponderaciones previstas en función de la contraparte; podrán excluirse de esta definición, con el acuerdo de las autoridades competentes, todos los elementos cubiertos en un 100 % por fondos propios con tal de que estos últimos no entren en el cálculo del coeficiente de solvencia y de los demás ratios de vigilancia previstos en la presente Directiva así como en otros actos comunitarios: los riesgos no incluirán: en el caso de las operaciones de cambio de divisas, los riesgos contraídos en el curso normal de la liquidación durante las 48 horas siguientes a la realización del pago; o en el caso de las operaciones de compra o de venta de valores, los riesgos contraídos en el curso normal de la liquidación durante los cinco días laborables posteriores a la fecha del pago, o a la entrega de los valores, si ésta fuera anterior; 23 25) grupo de clientes relacionados entre sí: 92/121/CEE artículo 1 m) bien dos o más personas, físicas o jurídicas, que, salvo prueba en contrario, (adaptado) constituyan un conjunto en lo que respecta al riesgo por el hecho de que una de ellas posea directa o indirectamente sobre la otra o las otras un poder de control; bien dos o más personas, fisiéas o jurídicas, entre las cuales no exista ninguna relación de control como la que se describe en el primer guión, pero a las que se deba considerar como un conjunto en lo que respecta al riesgo por el hecho de que, debido a los vínculos existentes entre ellas, si una de ellas tuviera problemas· financieros, la otra o las otras tendrían probablemente dificultades de reembolso. 26) vínculos estrechos: todo conjunto de dos o mas personas flsicas o jurídicas 77/780/CEE unidas mediante: artículo 1 5° guión (modificación resultante una participación, es decir, el hecho de poseer, de manera directa o de 95/26/CE art. 2 apart. mediante vínculo de control, el 20% o más de los derechos de voto o 1) del capital de una empresa, o bien a) b) un vínculo de control, es decir, el vínculo existente entre una empresa matriz y una filial, en todos los casos contemplados en los apartados 1 y 2 del artículo 1 de la Directiva 83/349/CEE, o toda relación análoga entre cualquier persona física o jurídica y una empresa; toda empresa filial de una emprestl filial se considerará también filial de la empresa matriz a la cabeza de dichas empresas. Se considerará también constitutiva de un vínculo estrecho entre dos o varias personas físicas o jurídicas, una situación en la que estén vinculadas, de forma duradera, a una misma persona por un vínculo de control. Artículo 2 Ámbito de aplicación l. La presente Directiva se refiere al acceso a la actividad de las entidades de 77 /780/CEE crédito y su ejercicio. Será aplicable a todas las entidades de crédito artículo 2 apart. l 89/646/CEE artículo 2 apart. 1 89/647/CEE artículo l apart. 1 2. Los artículos 25 y 52 a• 56 serán también aplicables a las sociedades 92/30/CEE financieras de cartera y a las sociedades mixtas de cartera que tengan su sede en artículo 2 (adaptado) la Comunidad. Las entidades excluidas con carácter permanente en el apartado 3, a excepción, no obstante, de los bancos centrales de los Estados miembros, se considerarán entidades financieras a efectos de la aplicación de los artículos 25 y 52 a 56. 24 J. La presente Directiva no se refiere a la actividad: de los bancos centrales de los Estados miembros, de las oficinas de cheques postales, 77n80/CEE artículo 2 apart. 2 (modificación resultante de 96/13/CE art. 1) en Bélgica, del "Jnstitut de réescompte et de garantie/Herdiscontering- en Waarborginstituut", en Dinamarca, del "Dansk Eksportfinansieringsfond", del "Danmarks Skibskreditfond" y del "Dansk Landbrugs Realkreditfond", en Alemania, de la "Kreditanstalt für Wiederaufbau", de los organismos que en virtud de la "Wohnungsgemeinnützigkeitsgesetz" (ley sobre la utilidad pública en materia de vivienda), son reconocidos como órganos de la política nacional en materia de vivienda y cuyas operaciones bancarias no constituyen la actividad preponderante, así como los organismos que, en virtud de dicha ley, se reconocen como organismos de vivienda de interés público, en Grecia, de la "EU11vuctj Tp<ixcl;a Btq. LTJX<XvtKtj; Avcx1t-cúl;Ero;" (Elliniki Trapeza Viomichanikis Anaptyxeos), de la "TaµEio TTcxpa1ea,n8T)1ecóv 1em llaVEírov" (Tamio Parakatathikon kai Danion), de la "Tcxxu6poµt1eó TcxµtEuníno" (Tachidromiko Tamieftirio ), en España, del "Instituto de Crédito Oficial", en Francia, de la "Caisse de dépots et consignations", en Irlanda, de las "credits unions" y de las "friendly societies", en Italia, de la "Cassa depositi e prestiti", los Países Bajos, de la "Nederlandse Investeringsbank voor en Ontwikkelingslanden Noordelijke Ontwikkelingsmaatschappij", de la "NV Industriebank Limburgs Instituut voor "Overijsselse financiering" Ontwikkelingsmaatschappij NV", ontwikkeling NV", "NV en de de la la y en Austria, de empresas reconocidas como asociaciones de construcción de interés público y de la "Ósterreichische Kontrollbank AG", en Portugal, las "Caixas Económicas" que existieran a 1 de enero de 1986, excepto las que tengan estructura de Sociedad Anónima y de la "Caixa Económica Montepio Geral", en Finlandia, de industriellt samarbete Ah", y de la "Kera Oy/Kera Ah", la "Teollisen yhteistyon rahasto Oy/Fonden for en Suecia, de la "Svenska Skeppshypotekskassan", 25 en el Reino Unido, del "National Savings Bank", de la "Commonwealth 77/780/CEE artículo 2 Development Finance Company Ltd", de la "Agricultura! Mortgage apart. 2 (modificación Corporation Ltd", de la "Scottish Agricultural Securities Corporation Ltd", resultante de 96/13/CE de los "Crown Agents for overseas govemments and administrations", de artículo 1) la "Credit Unions" y de los "Municipal Banks". » 4. A propuesta de la Comisión, que consultará a este objeto con el comité 77/780/CEE mencionado en el artículo 57, denominado en adelante «Comité consultivo artículo 2 apart. 3 bancario», el Consejo decidirá toda eventual modificación de la lista que figura (adaptado) en el apartado 3 5. Las entidades de crédito que existían el 15 de diciembre de 1977 en un 77/780/CEE mismo Estado miembro y que, en esta fecha, estaban afiliadas de forma artículo 2 apart. 4 permanente a un organismo central,¡: que las controle y esté establecido en ese mismo Estado miembro podrán ser eximidas de las condiciones que figuran en (adaptado) el apartado 1 del artículo 6 y en los artículos 8 y 59 si el 15 de diciembre de 1979, a más tardar, el Derecho nacional ha previsto que: letras a), b) y c) las obligaciones del organismo central y de las entidades afiliadas constituyan obligaciones solidarias o que las obligaciones de las entidades afiliadas estén completamente garantizadas por el organismo central la solvencia y liquidez del organismo central y de todas las filiales estén supervisadas en su conjunto sobre una base consolidada la dirección del organismo central esté habilitada para dar intrucciones a la dirección de las entidades Las entidades de crédito con radio de acción local afiliadas con posterioridad al 15 de diciembre de 1977 a un organismo central a efectos del párrafo primero podrán beneficiarse de las condiciones fijadas en el mismo si constituyen una extensión normal de la red dependiente del organismo central. (adaptado) Siempre que se trate de entidades de crédito distintas de las creadas en regiones recientes ganadas al mar, o como resultado de la fusión o división de entidades existentes dependientes del organismo central, el Consejo podrá, a propuesta de la Comisión, que consultará al Comité consultivo bancario con este objeto, fijar reglas suplementarias para la aplicación del párrafo segundo, incluso la aprobaciór. de las exenciones previstas en el párrafo primero, cuando entienda que la afiliación de las nuevas entidades que disfruten del régimen previsto en el párrafo segundo podría afectar a la competencia de manera negativa. El Consejo decidirá por mayoría cualificada. (adaptado) 6. Las entidades de crédito que estén afiliadas a un organismo central en el mismo Estado miembro, en la forma del párrafo primero del apartado 5 podrán también estar exentas de la aplicación de los apartados 3 a 7 del artículo 5 y de los artículos 40 a 51 y 65, siempre que, sin perjuicio de la aplicación de dichas disposiciones al organismo central, el conjunto constituido por el organismo central y las entidades afiliadas al mismo estén sometidos a dichas disposiciones sobre una base consolidada. 89/646/CEE artículo 2 apart. 3 89/647/CEE artículo 1 apart. 3 92/121/CEE artículo 2 b) (adaptado) En caso de exención, los artículos 13, 18, 19, los apartados 1 a 6 del artículo 20 y los artículos 21 y 22 se aplicarán al conjunto formado por el organismo central y las entidades afiliadas al mismo. 26 Artículo 3 Prohibición de la actividad de recepción de depósitos u otros fondos reembolsables del público por empresas que no sean entidades de crédito Los Estados miembros prohibirán a las personas o empresas que no sean 89/646/CEE entidades de crédito el ejercicio, con carácter profesional, de la actividad de artículo 3 recepción de depósítos u otros fondos reembolsables del público. Dicha prohibición no se aplicará a la recepción de depósitos u otros fondos reembolsables por parte de un Estado miembro, las autoridades regionales o locales de un Estado miembro u organismos internacionales públicos de los que sean miembros uno o varios Estados miembros, ni en los casos expresamente contemplados en la legislación nacional o comunitaria, siempre que dichas actividades se encuentren sujetas a las regulaciones y controles aplicables a la protección de los depositantes e inversores. TÍTULOII CONDICIONES DE ACCESO A LA ACTIVIDAD DE LAS ENTIDADES DE CRÉDITO Y DE SU EJERCICIO Artículo 4 Autorización la autorización antes de comenzar sus actividades. Establecerán las artículo 3 apart. 1 Los Estados miembros dispondrán que las entidades de crédito deberán contar 77/780/CEE con condiciones, para dicha autorización, sin perjuicio de lo dispuesto en los (adaptado) artículos 5 a 9 , y las notificarán a la Comisión así como al Comité consultivo bancario. Artículo 5 Capital inicial l. Sin perjuicio de otras condiciones generales requeridas por los reglamentos nacionales, las autoridades competentes no concederán la autorización cu~ndo la entidad de crédito carezca de fondos propios diferenciados y cuando el capital inicial sea inferior a cinco millones de ecus. 77/780/CEE artículo 3 apart. 2 párrafo 1 (adapta do) 89/646/CEE artículo 4 apart. 1 (adaptado) Los Estados miembros podrán prever el mantenimiento de la actividad de las 77/780/CEE entidades de crédito que no reunan la condición relativa a los fondos propios artículo 1 O apart. 1 diferenciados, y que existieran el 15 de diciembre de 1979. Podrán dispensar a párrafo 3 estas empresas del cumplimiento de la condición contemplada en el párrafo (adaptado) primero del apartado 1 del artículo 6. 2. No obstante, las autoridades competentes de los Estados miembros tendrán 89/646/CEE la facultad de conceder la autorización a categorías particulares de entidades de artículo 4 apart. 2 crédito cuyo capital inicial sea inferior al exigido en el apartado l. En este caso: (adaptado) a) b) c) el capital inicial no será inferior a·un millón de ecus; los Estados miembros interesados deberán notificar a la Comisión las razones por las que hacen uso de la facultad establecida en el presente apartado; en el momento de su publicación en la lista contemplada en el artículo 11, a continuación del nombre de la entidad de crédito se hará una anotación en la que se indique que ésta no alcanza el capital mínimo exigido en el apartado 1; 27 d) la Comisión, en un plazo de 5 años a partir del 1 de enero de 1993, 89/646/CEE realizará un informe sobre la aplicación del presente apartado en los artículo 4 apart. 2 Estados miembros, destinado al Comité consultivo bancario. (adaptado) 3. Los fondos propios de una entidad de crédito no podrán llegar a ser 89/646/CEE inferiores al importe del capital inicial exigido, en virtud del apartado 1, en el artículo 10 apart. 1 a 5 momento de su autorización. (adaptado) 4. Los Estados miembros podrán decidir que las entidades de crédito (adaptado) existentes el 1 de enero de 1993 cuyos fondos propios no alcanzaren los niveles fijados para el capital inicial por los apartados 1 y 2 puedan continuar sus actividades. En ese caso, los fondos propios no podrán descender de la mayor cuantía que hubiesen alcanzado a partir del 22 de diciembre de 1989. 5. Si el control de una entidad de crédito, comprendida en la categoría contemplada en el apartado 4, fuese adquirido por una persona fisica o jurídica distinta de la que hubiese ejercido el control precedentemente, los fondos propios de dicha entidad deberán alcanzar como mínimo el nivel fijado para el capital inicial por los apartados 1 y 2. específicas circunstancias 6. ---En determinadas el consentimiento de las autoridades competentes, cuando se produzca una fusión entre dos o más entidades de crédito que entren en la categoría contemplada en el apartado 4, los fondos propios de la entidad resultante de la fusión no podrán caer por debajo del total de los fondos propios de las entidades fusionadas en la fecha de la fusión mientras no se hayan alcanzado los niveles adecuados en virtud de los apartados 1 y 2. con y (adaptado) 7. - - -S i se llegara a producir una disminución de los fondos propios en (adaptado) los casos contemplados en los apartados 3, 4 y 6, las autoridades competentes podrán, cuando las circunstancias lo justifiquen, conceder un plazo limitado para que la entidad regularice su situación o cese sus actividades. Artículo 6 Responsables de la dirección y localización de la administración central de las entidades de crédito l. Las autoridades competentes, solo concederán la autorización cuando las 77/780/CEE entidades de crédito cuenten con la presencia de al menos dos personas para artículo 3 apart. 2 determinar efectivamente la orientación de la actividad de la entidad de párrafo 1 ler guión y crédito. párrafo 2 (adaptado) Asímismo, las autoridades no concederán la autorización cuando dichas personas ------ no posean la honorabilidad necesaria o la experiencia adecuada para ejercer estas funciones. 2. Los Estados miembros exigirán: 77/780/CEE artículo 3 apart. 2 bis a las entidades de crédito que sean personas jurídicas y que tengan un (modificación domicilio social de conformidad con su Derecho nacional, que su. resultante de 95/26/CE administración central esté situada en el mismo Estado miembro que su artículo 3 apart. 2) domicilio social; a las demás entidades de crédito, que su administración central esté situada en el Estado miembro que haya expedido la autorización y en el que ejerzan realmente sus actividades. 28 Artículo 7 Accionistas y socios 1. Las autoridades no concederán la autorización que permita el acceso a la 89/646/CEE actividad de una entidad de crédito antes de que les haya sido comunicada la artículo S párrafo 1 identidad de los accionistas o socios, directos o indirectos, personas fisicas o jurídicas, que posean una participación cualificada, y el importe de dicha participación. A efectos de la aplicación de la noción de participación cualificada en el 89/646/CEE presente artículo, serán tomados en consideración los derechos de voto artículo 1 punto 1 O mencionados en el artículo 7 de la Directiva 88/6;27/CEE del Consejo(l)_ párrafo 2 (adaptado) 2. Las autoridades competentes denegarán la autorización si, atendiendo a la 89/646/CEE necesidad de garantizar una gestión saneada y prudente de la entidad de crédito, artf culo S, párrafo 2 no estuvieren persuadidas de la idoneidad de dichos accionistas o socios. (adaptado) ------- Cuando existan vínculos estrechos entre la entidad de crédito y otras 3. la personas fisicas o jurídicas, autorización únicamente si dichos vínculos no obstaculizan el buen ejercicio de su misión de supervisión. las autoridades competentes concederán Las autoridades competentes también denegarán la autorización cuando el buen ejercicio de su misión de supervisión se vea obstaculizado por las disposiciones legales, reglamentarias o -administrativas del Derecho de un tercer país, aplicables a una o varias de las personas fisicas o jurídicas con las que la entidad de crédito mantenga vínculos estrechos, o por problemas relacionados con su aplicación. Las autoridades competentes exigirán a las entidades de crédito el suministro de la información que requieran para garantizar el cumplimiento permanente de las condiciones previstas en el presente apartado. 77/780/CEE artículo 3 apart. 2 párrafos 3 a 5 (modificación resultante de 95/26/CE art. 2 apart. 2) (adaptado) Artículo 8 Programa de actividades y estructura de la organización Los Estados miembros preverán. : ________ que la petición de autorización deba 77 /780/CEE acompañarse de un programa de actividades en las que se indicará especialmente artículo 3 apart: 4 el tipo de operaciones previstas y la estructura de la organización de la entidad. (adaptado) (I) DO nº L 348 de 17. 12. 1988, p. 62. 29 Articulo 9 Necesidad económica Los Estados miembros no podrán prever que la solicitud de autorización sea 771780/CEE examinada en función de las. necesidades económicas del mercado. articulo 3 apart. 3 letra a) (adaptado) Artículo 10 Denegación de autorización Toda denegación de la autorización será motivada y notificada al solicitante 77/780/CEE en un plazo de seis meses a partir de la recepción de la solicitud o, si ésta articulo 3 apart. 6 estuviera incompleta, a los seis meses a partir de la transmisión por el solicitante de los datos necesarios para la decisión. En todo caso habrá de resolverse en doce meses a partir de la recepción de la solicitud. Artículo 11 Notificación de ht autorización a la Comisión Toda autorización será notificada a la Comisión. Todas las entidades de crédito serán inscritas en una lista que se publicará en. el Diario Oficial de las Comunidades Europeas, cuya,actualización será efectuada por la Comisión. 77 /780/CEE. artículo 3 apart. 7 Artículo 12 Consulta previa a las autoridades competentes de otros Estados miembros Deberá ser objeto de consulta previa con las autoridades competentes del otro Estado miembro la autorización de cualquier entidad de crédito que sea: 89/646/CEE artículo 7 bien filial de una entidad de crédito autorizada en otro Estado miembro, o bien filial de la empresa matriz de una entidad de crédito autorizad::i en otro Estado miembro, o bien controlada por las mismas personas fisicas o jurídicas que controlen a una entidad de crédito autorizada en otro Estado miembro. Artículo 13 Sucursales y entidades de crédito autorizadas en otro Estado miembro y el capital de dotación ------- no podrán ser La autorización----------- exigidos por los Estados miembros de acogida respecto a sucursales de entidades de crédito autorizadas en otros Estados miembros. El establecimiento y la supervisión de dichas sucursales se regirán por lo dispuesto en los artículos 17, apartados 1 a 6 del artículo 20, y en los artículos 22 y 26 ------------. 89/646/CEE artículo 6 apart. l (adaptado) 30 Artículo 14 Retirada de la autorización I. Las autoridades competentes podrán cancelar la autorización a una entidad de crédito - - - únicamente cuando la entidad ----------: 77/780/CEE artículo 8 apart. 1 (adaptado) a) b) c) d) e) no haga uso de la autorización en un plazo de doce meses, renuncie a ésta expresamente o haya cesado de ejercer su actividad durante un período superior a seis meses, a menos que el Estado miembro afectado no haya previsto, en este caso, que la autorización caduque; haya obtenido la autorización por medio de falsas declaraciones o por cualquier otro medio irregular; no reúna las condiciones a las que la autorización esté vinculada -------- ; haya dejado de poseer fondos propios suficientes o de ofrecer garantía de poder cumplir sus obligaciones frente a sus acreedores y, en especial, de garantizar la seguridad de los fondos que le han sido confiados; se encuentre en el resto de los casos de cancelación previstos por la reglamentación nacional. 2. Toda cancelación de la autorización deberá ser justificada y comunicada a los interesados; la cancelación será notificada a la Comisión. 77/780/CEE artículo 8 apart. 5 Artículo 15 Denominación Las entidades de crédito -----------podrán, para ejercer sus actividades, utilizar, en el territorio de la Comunidad, la misma denominación que la que utilizan en el Estado miembro de su domicilio social, no obstante las disposiciones relativas al uso de las palabras «banco», «caja de ahorros» u otras denominaciones similares que existan en el Estado miembro de acogida. En caso de que hubiese riesgo de confusión, los Estados miembros ~e acogida podrán exigir, a efectos de mayor claridad, la añadidura de una mención aclaratoria a la denominación. 77/780/CEE artículo 5 (adaptado) 31 89/646/CEE articulo 11 (adaptado) Artículo 16 Participación cualificada e~ una entidad de crédito 1. Los Estados miembros preverán que toda persona física o jurídica que pretenda tener, directa o indirectamente, en una entidad de crédito, una participación cualificada deba informar de ello previamente a las autoridades · competentes y comunicar la cuantía de dicha participación. También deberá informar a las autoridades competentes cualquier persona física o jurídica que pretenda incrementar su participación cualificada de tal manera que la proporción de derechos de voto o de participaciones de capital poseídas por la misma alcance o sobrepase los niveles del 20%, 33% o 50%, o que la entidad de crédito se convierta en su filial. Sin perjuicio de lo establecido en el apartado 2, las autoridades competentes dispondrán de un plazo máximo de tres meses, a partir de la fecha de información prevista en el párrafo primero, para oponerse a dicha pretensión si, atendiendo a la necesidad de garantizar una gestión sana y prudente de la entidad de crédito, no se hallan satisfechas de la idoneidad de la persona contemplada en el párrafo primero. Cuando no exista oposición, las autoridades podrán fijar un plazo máximo para la realización de la pretensión contemplada en el párrafo primero. 2. Si las participaciones contempladas en el apartado 1 fueren adquiridas por una entidad de crédito autorizaaa en otro Estado miembro, o una empresa matriz de una entidad de crédito autorizada en otro Estado miembro, o una persona física o jurídica que controla una entidad de crédito autorizada en otro Estado miembro, y, si, en virtud de la adquisición, la entidad en la que el adquirente pretenda poseer una participación se convirtiere en una filial o quedare bajo su control, la apreciación de la adquisición deberá ser objeto de la consulta previa contemplada en el artículo 12. tener, directa o 3. Los Estados miembros establecerán que toda persona física o jurídica que pretenda dejar de indirectamente, una participación cualificada en una entidad de crédito, deba informar de ello previamente a las autoridades competentes y comunicar la participación propuesta. Deberá también informar a las autoridades competentt:s cualquier persona física o jurídica que tuviere intención de disminuir su participación cualificada de tal manera que la proporción de derechos de voto o de participaciones de capital poseídas por la misma descienda por debajo de los niveles del 20%, 33% o 50%, o que la entidad deje de ser su filial. la cuantía de 4. Las entidades de crédito comunicarán a las autoridades competentes, en cuanto tengan conocimiento de ello, las adquisiciones o cesiones de participación en su capital que traspasen hacia arriba o hacia abajo alguno de los niveles contemplados en los apartados 1 y 3. Asimismo, comunicarán, al menos una vez al año, la identidad de los accionistas o socios que posean participaciones cualificadas, así como la cuantía de dichas participaciones según resulten, en particular, del registro de asistencias a la junta general anual de accionistas o socios, o de las informaciones recibidas en virtud de las obligaciones a que están sujetas las sociedades admitidas a negociación en una bolsa de valores. 32 89/646/CEE artículo 11 5. Los Estados miembros preverán que, en caso de que la influencia ejercida por las personas contempladas en el apartado 1 pueda ir en detrimento de una gestión prudente y saneada de la entidad, las autoridades competentes tomen las medidas apropiadas para poner fin a dicha situación. Dichas medidas podrán comprender, en particular, requerimientos, sanciones a sus dirigentes o la suspensión del ejercicio del derecho de voto vinculado a las acciones o participaciones poseídas por los accionistas o socios correspondientes. Se aplicarán medidas similares a las personas físicas· o jurídicas que incumplan la obligación de información previa contemplada en. el apartado 1. En el caso de que se adquiera una participación con la oposición de las autoridades competentes, los Estados miembros, independientemente de las demás sanciones que hayan de adoptarse, establecerán bien la suspensión del ejercicio del derecho de voto correspondiente, bien la nulidad de los votos emitidos, bien la posibilidad de anularlos. 6. A efectos de la aplicación de la noción de participación cualificada y de los otros niveles de participación, contemplados en el presente artículo , serán tomados en consideración los derechos de voto mencionados en el artículo 7 de la Directiva 88/627/CEE. 89/646/CEE artículo 1 punto 1 O párrafo 2 (adaptado) Artículo 17 Organización y procedimientos de control internos Las autoridades competentes del Estado miembro de origen exigirán que cada entidad de crédito cuente con una buena organización administrativa y contable y con procedimientos de control interno adecuados. 89/646/CEE artículo 13 apart. 2 TÍTULO III DISPOSICIONES RELATIVAS A LA LIBERTAD DE ESTABLECIMIENTO Y A LA LIBRE PRESTACIÓN DE SERVICIOS Artículo 18 Entidades de crédito Los Estados miembros preverán que las actividades enumeradas en el Anexo I puedan ser ejercidas en su territorio, según las disposiciones de los apartados 1 a 6 del artículo 20, de los apartados 1 y 2 del artículo 21 y del artículo 22, tanto mediante el establecimiento de una sucursal como mediante prestación de servicios por cualquier entidad de crédito autorizada y supervisada por las autoridades competentes de otro Estado miembro, ----------------, siempre que la autorización ampare dichas actividades. 89/646/CEE artículo 18 apart. 1 (adaptado) 33 Artículo 19 Entidades financieras Los Estados miembros establecerán igualmente que las actividades enumeradas en el Anexo I puedan ser ejercidas en su territorio de acuerdo con las disposiciones de los apartados l a 6 del artículo 20, de los apartados l y 2 del articulo 21 y del artículo 22, tanto mediante el establecimiento de una sucursal como mediante prestación de servicios por cualquier entidad financiera de otro Estado miembro, filial de una entidad de crédito o filial común de varias entidades de crédito, cuyo estatuto legal pennita el ejercicio de tales actividades, que cumpla todas las condiciones siguientes: 89/646/CEE artículo 18 apart. 2 (modificación resultante de 92/30/CEE art. l O apart. 2 segundo guión) (adaptado) que la o las empresas matrices estén autorizadas como entidades de crédito en el Estado miembro a cuyo DererJ10 esté sujeta la filial; que las actividades de que se trata se ejerzan efectivamente en el territorio del mismo Estado miembro; que la o las empresas matrices posean el 90% o más de los derechos de voto vinculados a la posesión de participaciones o acciones de la filial; que la o las empresas matrices hayan demostrado, a satisfacción de las autoridades competentes, que efectúan una gestión prudente de la filial y se hayan declarado, con el consentimiento de las autoridades competentes del Estado miembro de origen, solidariamente garantes de los compromisos asumidos por la filial; que la filial esté incluida de forma efectiva, en especial para las actividades referidas, en la supervisión sobre base consolidada a la que está sometida su empresa matriz o cada una de sus empresas matrices, de acuerdo con los artículos 52 a 56 en particular para el cálculo del coeficiente de solvencia, para el control de grandes riesgos y la limitación de las participaciones prevista en el artículo 51. Estos requisitos deberán ser verificados por las autoridades competentes del Estado miembro de origen, quienes facilitarán después una certificación a la filial, que deberá adjuntarse a las notificaciones señaladas en los apartados l a 6 del artículo 20, y en los apartados 1 y 2 del artículo 21. Las autoridades competentes del Estado miembro de origen garantizarán la supervisión de la filial de acuerdo con las disposiciones del apartado 3 del artículo 5 y de los artículos 16, 17, 26, 28, 29, 30 y 32 de la presente Directiva. Las disposiciones del presente artículo se aplicarán mutatis mutandis a las filiales. En particular, la expresión «entidad de crédito» se leerá "entidad financiera que responda a las condiciones señaladas en el artículo 19" y el término «autorización», se leerá «estatuto legal». El párrafo segundo del apartado 3 del artículo 20 se leerá del modo siguiente: «La autoridad competente del Estado miembro de origen comunicará asimismo el importe de los fondos propios de la entidad financiera filial y del coeficiente de solvencia consolidado de la entidad de crédito que sea su empresa matriz. » Si la entidad financiera que se beneficie de las disposiciones del presente articulo dejare de cumplir alguno de los requisitos fijados, el Estado miembro de origen informará de ello a la autoridad competente del Estado miembro de acogida, y la actividad llevada a cabo por dicha entidad en el Estado miembro de acogida quedarán sometidas a su legislación. 34 Articulo 20 · Ejercicio del derecho de establecimento 1. Cualquier entidad de crédito que se proponga establecer una sucursal en el territorio de otro Estado miembro lo notificará a la autoridad competente del Estado miembro de origen. 89/646/CEE artículo 19 2. Los Estados miembros exigirán que la entidad de crédito que se proponga establecer una sucursal en otro Estado miembro presente, junto con la notificación mencionada en el apartado 1, las informaciones siguientes: a) b) c) el Estado miembro en cuyo territorio se propone establecer una sucursal; un programa de actividades en el que se indique, en particular, el género de las operaciones previstas y la estructura de la organización de la sucursal; la dirección en el Estado miembro de acogida en la que puedan serle requeridos los documentos; d) el nombre de los directivos responsables de la sucursal. 3. Salvo que la autoridad competente del Estado miembro de origen tenga razones para dudar, visto el proyecto en cuestión, de la idoneidad de las estructuras administrativas o de la situación financiera de la entidad de crédito, dicha autoridad comunicará las informaciones contempladas en el apartado 2, en un plazo de tres meses a partir de la recepción de todas las informaciones, a la autoridad competente del Estado miembro de acogida, e informará de ello a la entidad de que se trate. (adaptado) Asimismo, la autoridad competente del Estado miembro de origen comunicará el importe de los fondos propios y del coeficiente de solvencia de la entidad de crédito. -------------- (adaptado) Cuando la autoridad competente del Estado miembro de origen se niegue a transmitir las informaciones contempladas en el apartado 2 a la autoridad competente del Estado miembro de acogida, comunicará las razones ·de la denegación a la entidad correspondiente en los tres meses siguientes a la recepción de todas las informaciones. Esta denegación o h ausencia de resolución podrá ser objeto de un recurso jurisdiccional en el Estado miembro de origen. 4. Antes de que la sucursal de la entidad de crédito comience a ejercer sus actividades, la autoridad competente del Estado miembro de acogida dispondrá de dos meses a partir de la recepción de la comunicación contemplada en el apartado 3 para organizar la supervisión de la entidad de crédito de conformidad con el artículo 22 y para indicar, en su caso, en qué condiciones, por razones de interés general, deben ejercerse dichas actividades en el Estado miembro de acogida. 5. Desde la recepción de una comunicación de la autoridad competente del Estado miembro de acogida o, en caso de silencio por parte de ésta, a partir del vencimiento del plazo previsto en el apartado 4, la sucursal podrá establecerse y comenzar sus actividades. 35 6. En caso de modificación del contenido de alguna de las informaciones notificadas de conformidad con las letras b), c) y d) del apartado 2, - - , la entidad de crédito notificará por escrito dicha modificación a las autoridades competentes del Estado miembro de origen y del Estado miembro de acogida, al menos un mes antes de efectuar el cambio, a fin de que la autoridad competente del Estado miembro de origen pueda pronunciarse con arreglo al apartado 3 y la autoridad competente del Estado miembro de acogida pueda pronunciarse sobre dicha modificación con arreglo al apartado 4. :. 89/646/CEE artículo 19 (adaptado) 7. Se considerará que las sucursales que hayan comenzado su actividad, con arreglo a las disposiciones del Estado miembro de acogida, antes del 1 de enero de ! 993, han cum¡:lido el procedimiento previsto en los apartados 1 a 5. A partir de esta fecha, se regirán por las disposiciones del apartado 6 y por las de los artículos 18, 19, 22 y 29. 89/646/CEE artículo 23 apart. 1 (adaptado) Artículo 21 Ejercicio de la libertad de prestación de servicios 1. Cualquier entidad de crédito que desee ejercer, por primera vez, sus actividades en el territorio de otro Estado miembro en el marco de la libre prestación de servicios, notificará a la autoridad competente del Estado miembro de origen qué actividades, de las comprendidas en la lista del Anexo 1, se propone llevar a cabo. 89/646/CEE artículo 20 2. La autoridad competente del Estado miembro de origen comunicará a la autoridad competente del Estado miembro de acogida la notificación mencionada en el apartado l , en el plazo de un mes a partir de la recepción de la misma. 3. EL presente artículo no afectará a los derechos adquiridos por las entidades de crédito que operasen por la vía de la prestación de servicios antes del 1 de enero de 1993. 89/646/CEE artículo 23 apart. 2 (adaptado) Artículo 22 Poderes de las autoridades competentes del Estado miembro de acogida 1. El Estado miembro de acogida podrá exigir, con fines estadísticos, que toda entidad de crédito que tenga una sucursal en su territorio dirija a sus las operaciones autoridades competentes un efectuadas en su territorio. informe periódico sobre 89/646/CEE articulo 21 (adaptado) Para el ejercicio de las resposabilidades que le incumban en virtud del artículo 27, el Estado miembro de acogida podrá exigir a las sucursales de entidades de crédito originarias de otros Estados miembros las mismas informaciones que exija a tal fin a las entidades de crédito nacionales. 2. Cuando las autoridades competentes del Estado miembro de acogida comprueben que una entidad que tenga una sucursal u opere en prestación de servicios en su territorio no respeta las disposiciones legales dictadas por dicho Estado miembro en aplicación de las disposiciones de la presente Directiva que impliquen una competencia de las autoridades de acogida, exigirán a dicha entidad que ponga fin a tal situación irregular. 36 3. Si la entidad en cuestión no realizare lo necesario a tal fin, las autoridades competentes del Estado miembro de acogida informarán de ello a las autoridades competentes del Estado miembro de origen. Éstas tomarán, en el más breve plazo, todas las medidas apropiadas para que la entidad de que se trate ponga fin a tal situación irregular. La naturaleza de estas medidas será comunicada a las autoridades competente,s del Estado miembro de acogida. 89/646/CEE artículo 21 (adaptado) 4. Si, a pesar de las medidas tomadas por el Estado miembro de origen o debido a que estas medidas resulten inadecuadas o no estén previstas en dicho Estado, la entidad siguiera infringiendo las disposiciones legales contempladas en el apartado 2 vigentes en el Estado miembro de acogida, este último podrá, tras informar de ello a las autoridades competentes del Estado miembro de prigen, tomar las medidas apropiadas para evitar y reprimir nuevas 'irregularidades y, en la medida en que sea necesario, impedir que la entidad inicie nuevas operaciones en su territorio. Los Estados miembros velarán por que los documentos necesarios para la adopción de tales medidas puedan ser notificados en su territorio a las entidades de crédito. 5. Lo dispuesto en los apartados 1 a 4 no afectará a la facultad del Estado miembro de acogida de adoptar medidas adecuadas para prevenir o reprimir las irregularidades cometidas en su territorio que sean contrarias a las disposiciones legales que haya dictado por razones de interés general. Ello implicará la posibilidad de impedir que dicha entidad inicie nuevas operaciones en su territorio. (ada,tado) 6. Cualquier medida adoptada en aplicación de las disposiciones de los apartados 4 y 5, que implique sanciones y restricciones al ejercicio de la prestación de servicios deberá ser debidamente motivada y comunicada a la entidad afectada. Cada una de dichas medidas podrá ser objeto de recurso jurisdiccional en el Estado miembro que la haya a~optado. 7. Antes de seguir el procedimiento previsto en los apartados 2, 3 y 4, las autoridades competentes del Estado miembro de acogida podrán, en caso de urgencia, tomar las medidas cautelares apropiadas para proteger los intereses de los depositantes, inversores u otros destinatarios de los servicios. La Comisión y las autoridades competentes de los demás Estados miembros afectados deberán ser informadas de tales medidas en el más breve plazo posible. La Comisión podrá decidir, una vez consultadas las autoridades competentes de los Estados miembros afectados, que el Estado miembro en cuestión modifique o anule tales medidas. 8. El Estado miembro de acogida podrá adoptar las medidas. adecuadas para prevenir o reprimir las irregularidades que se produzcan en su territorio, ejerciendo las competencias que se le atribuyen en virtud de la presente Directiva. Ello implicará la posibilidad de impedir que una entidad inicie nuevas operaciones en su territorio. (adaptado) 37 9. En caso de retirada de la autorización, se inf onnará de ello a las autoridades competentes del Estado miembro de ·acogida, que tomarán las medidas adecuadas para impedir que la entidad afectada inicie nuevas operaciones en su territorio y para. salvaguardar los intereses de los depositantes. Cada dos años, la Comisión presentará un inf onne sobre estos casos al Comité consultivo bancario. 89/646/CEE artículo 21 (adaptado) 10. Los Estados miembros comunicarán a la Comisión el número y la naturaleza de los ca. sos en los que haya habido denegaciones al amparo de los apartados i a 6 del artí. culo 20 o en los que se hayan adoptado medidas de conformidad con lo previsto en el. apartado 4 del presente artículo. Cada dos años, la Comisión dirigirá un inf onne sobre estos casos al Comité consultivo bancario. 11. El presente artículo no impedirá que las entidades de crédito cuya sede se sitúe en otro Estado miembro hagan publicidad de sus servicios por todos los medios de comunicación disponibles en el Estado miembro de acogida, siempre que se ajusten a las nonnas eventualmente aplicables a la fonna y al contenido de dicha publicidad adoptadas por motivos de interés general. TÍTULO IV RELACIONES CON P AiSES TERCEROS Articulo 23 Notificación de las filiales de empresas de países terceros y de las condiciones de acceso a los mercados de estos países l. Las autoridades competentes de los Estados miembros infonnarán a la Comisión: a) b) de cualquier autorización de una filial, directa o indirecta, una o varias de cuyas empresas matrices se rijan por el Derecho de un pafa tercero. La Comisión infonnará de ello al Comité consultivo bancario; de cualquier adquisición, por parte de dichas empn:sas, de participaciones en una entidad de crédito comunitaria que hiciera de esta última su filial. La Comisión infonnará de ello al Comité consultivo bancario. Cuando se conceda la autorización a una filial directa o indirecta de una o varias empresas matrices sujetas al Derecho de un país tercero, deberá especificarse la estructura del grupo en la notificación que las autoridades competentes dirijan a la Comisión, de confonnidad con el artículo 11. ----- 89/646/CEE artículo 8 (adaptado) 2. Los Estados miembros infonnarán a la Comisión de las dificultades de carácter general que encuentren sus entidades de crédito pa!'a establecerse o desarrollar actividades bancarias en un país tercero. 89/646/CEE artículo 9 (adaptado) 3. La Comisión elaborará - - - - de fonna periódica, un infonne en el que se examine el trato, a efectos de los apartados 4 y 5, concedido en los países terceros a las entidades de crédito de la Comunidad, por lo que se refiere al establecimiento y ejercicio de sus actividades, así como a la adquisición de participaciones en entidades de crédito de países terceros. La Comisión presentará dichos infonnes al Consejo acompañados, en su caso, de propuestas adecuadas. 38 4. Si, basándose en los infonnes mencionados en el apartado 3 o en otras infonnaciones, la Comisión comprobare que un país tercero no concede a las · entidad. es de·crédit(? comunitarias un acceso efectivo al mercado comparable al que la Comunidad concede a las entidades de crédito de dicho país tercero, podrá presentar al Consejo propuestas para que se le otorgue un mandato de negociación ade~uado para obtener condiciones de competencia comparables para las entidades de crédito comunitarias. El Consejo decidirá por mayoría cualificada. 89/646/CEE articulo 9 (adaptado) S. Si, basándose en los infonnes mencionados en el apartado 3 o en otras infonnaciones, la Comisión comprobare que las entidades de crédito de la Comunidad no se benefician en un país tercero del trato nacional que ofrezca las mismas posibilidades de competencia que a las entidades de crédito nacionales y que no se cumplen las condiciones de acceso efectivo al mercado podrá iniciar negociaciones con vistas a solucionar dicha situación. En los supuestos del párrafo primero, como complemento al inicio de negociaciones, también podrá, el). cualquier momento, decidirse, de confonnidad con el procedimiento establecido en el apartado 2 del artículo 60, que las autoridades competentes de los Estados miembros deban limitar o suspender sus decisiones en relación con las solicitudes de autorización presentadas a partir del momento en que se tome la decisión, y de adquisición de participaciones por parte de empresas matrices, directas o indirectas, que se rijan por el Derecho del país tercero en cuestión. La vigencia de las medidas citadas no podrá ser superior a tres meses. Antes de que venza dicho plazo de tres meses y a la vista de los resultados de la negociación, el Consejo podrá decidir, por mayoría cualificada y a propuesta de la Comisión, que continúen aplicándose las citadas medidas. Dicha limitación o suspensión no podrá aplicarse a la creación de filiales por entidades de crédito o sus filiales debidamente autorizadas en la Comunidad, ni a la adquisición de participaciones por tales establecimientos o filiales en una entidad de crédito de la Comunidad. 6. Cuando la Comisión realice una de las comprobaciones a que se refieren los apartados 4 y 5 los Estados miembros le infonnarán, a petición suya: a) b) de cualquier solicitud de autorización de una filial, directa o indirecta, una o varias de cuyas empresas matrices se rijan por el Derecho del país tercero de que se trate; de cualquier proyecto que les presente una de tales empresas, en virtud del artículo 16, para adquirir participaciones en una entidad de crédito comunitaria que pudiera convertir a ésta en su filial. 39 Dejará de ser obligatoria dicha infonnación tan pronto como se celebre un acuer~o con el país tercero contemplado en el apartado 4 o en el apartado 5 y dejen de ser de aplicables las medidas contempladas en los párrafos segundo y tercero del apartado 5. 89/646/CEE artículo 9 (adaptado) 7. Las medidas que se adopten en virtud del presente artículo deberán ajustarse a las obligaciones contraídas por la Comunidad con arreglo a cualquier convenio internacional, tanto bilateral como multilateral, que regule e_l acceso a la actividad de las. entidades de crédito y su ejercicio. Artículo 24 Sucursales de entidades de crédito. que tengan su domicilio social fuera de la Comunidad 1. Para el acceso a su actividad y para su ejercicio, los Estados miembros no aplicarán a las sucursales de las entidades de crédito que tengan su domicilio social fuera de la Comunidad, disposiciones que conduzcan a un trato más favorable que aquel al que estén sometidas las sucursales de entidades de crédito que tengan su domicilio social en la Comunidad. 77/780/CEE artículo 9 (adaptado) 2. Las autoridades competentes notificarán a la Comisión y al Comité consultivo bancario las autorizaciones de sucursales concedidas a las entidades de crédito que tengan su domicilio social fuera de la Comunidad. 3. Sin perjuicio de lo dispuesto en el apartado 1, la Comunidad podrá, mediante acuerdos con uno o más terceros países celebrados confonne al Tratado, acordar la aplicación~ de disposiciones que, con base en el principio de reciprocidad, concedan a las sucursales de una entidad con domicilio social fuera de la Comunidad el mismo trato en el conjunto del territorio de la Comunidad. Artículo 25 Cooperación en materia de supervisión sobre una base consolidada con las autoridades competentes de países terceros 1. La Comisión podrá presentar propuestas al Consejo, bien a petición de un Estado miembro o por propia iniciativa, con vistas a negociar acuerdos con uno o varios países terceros con la finalidad de convenir las normas de desarrollo de la supervisión consolidada: 92/30/CEE artículo 8 (adaptado) a las entidades de crédito cuya empresa matriz tenga su sede en un país tercero y a las entidades de crédito situadas en un país tercero cuya empresa matriz sea una entidad de crédito o una sociedad financiera de cartera con sede en la Comunidad. 40 l. Los acuerdos previstos en el apartado 1 tendrán por objeto, en particular, garantizar: 92/30/CEE artículo 8 (adaptado) la infonnación necesaria para por una parte, que Jas autoridades competentes de los Estados miembros puedan obtener la supervisión basada en la situación fmanci~a consolidada de una entidad de crédito ó de una sociedad financiera de cartera situada en la Comunidad que tenga como filial una entidad de crédito o una entidad. financiera situada fuera de la Comunidad o que tenga participación en tales entidacles; por otra parte, que las autoridades competentes de países terceros puedan obtener la información necesaria para la supervisión de las empresas matrices cuya sede social esté situada en su territorio y que tengan como filial una entidad de crédito o una entidad financiera situada en uno o varios Estados miembros o que tengan participaciones en tales entidades. 3. La Comisión examinará con el Comité consultivo bancario - - - el resultado de las negociaciones contempladas en el apartado 1 y la situación que se derive de las mismas. TÍTULO V PRINCIPIOS E INSTRUMENTOS TÉCNICOS DE SUPERVISIÓN PRUDENCIAL Capítulo primero Principios de supervisión prudencial Articulo 26 Competencia de control del Estado miembro de origen 1 ( ; l. La supervisión prudencial de una entidad de crédito, incluida la de las actividades que ejerza con arreglo a las disposiciones de los artículos 18 y 19 corresponderá a las autoridades competentes del Estado miembro de origen, sin perjuicio de las disposiciones de la presente Directiva que establezcan la competencia de las autoridades del Estado miembro de acogida. 89/646/CEE artículo 13 apart. 1 (adaptado) 89/646/CEE artículo 13 apartado 3 (modificación resultante de 92/30/CEE art. 10 apart. 2 segundo guión) (adaptado) 89/646/CEE artículo 14 apart. 2 2. El apartado 1 no constituirá obstáculo a la supervisión sobre una base consolidada en virtud de la presente Directiva. Articulo 27 Competencias del Estado miembro de acogida Hasta una coordinación posterior, el Estado miembro de acogida seguirá encargándose, en colaboración con la autoridad competente del Estado miembro de origen, de la supervisión de la liquidez de la sucursal de la entidad de crédito. Sin perjuicio de las medidas necesarias para el fortalecimiento del Sistema Monetario Europeo, dicho Estado conservará la resultantes de la aplicación de su total responsabilidad de las medidas política monetaria. Estas medidas no podrán establecer un trato discriminatorio o restrictivo por el hecho de que la entidad de crédito haya sido autorizada en otro Estado miembfo. 41 Articulo 28 Cooperación e~ materia de supervisión los Estados miembros Con objeto de supervisar la actividad de las entidades de crédito que operen, principalmente por haber creado sucursales, en uno o más Estados miembros, distintos al de su domicilio social, las autoridades competentes de implicados colaborarán estrechamente. Se comunicarán toda la información relativa a la dirección, gestión y propiedad de estas entidades de crédito, que pueda facilitar su supervisión, y el examen de las condiciones de su autorización, así como cualquier otra información susceptible de facilitar el control de la liquidez y solvencia de estas entidades, así como todas las informaciones que puedan facilitar el control de dichas entidades, en farticular en materia de liquidez, de solvencia, de garantía de depósitos, de limitación de grandes riesgos, de organización administrativa y contable y de control interno. Articulo 29 Verificación sobre el terreno de las sucursales establecidas en otro Estado miembro 77/780/CEE artículo 7 apart. 1 (modificación resultante de 89/646/CEE art. 14 apart. 1) 1. Los Estados miembros de acogida preverán que, cuando una entidad de crédito autorizada en otro Estado miembro ejerza su actividad a través de una sucursal, las autoridades competentes del Estado miembro de origen, tras haber informado previamente a las autoridades competentes del Estado miembro de acogida, puedan proceder, por sí mismas o por mediación de personas a quienes hayan otorgado un mandato para ello, a la verificación in situ de las informaciones contempladas en el artículo 28. 89/646/CEE artículo 15 (adaptado) 2. Las autoridades competentes del Estado miembro de origen podrán igualmente recurrir, para la verificación de las sucursales, a uno de los otros procedimientos previstos en el apartado 7 del artículo 56. 89/646/CEE artículo 15 (modificación resultante de 92/30/CEE, artículo 10, apart. 4) (Rectificación, DO nº L280 de 24. 9. 1992, p. 54) 3. El presente artículo se entenderá sin perjuicio del derecho de las autoridades competentes del Estado miembro de acogida de proceder a la verificación in situ de las sucursales establecidas en su territorio para el ejercicio de las responsabilidades que les incumben en virtud de la presente Directiva. 89/646/CEE artículo 15 (adaptado) 42 Artículo 30 Intercambios de información y secreto profesional 1. Los Estados miembros preverán que todas las personas que ejerzan o hayan ejercido una actividad para las autoridades competentes, así como los auditores o expertos encargados por las autoridades competentes, tengan que guardar el secreto profesional. Este secreto implicará que las infonnaciones confidenciales que reciban a título profesional no podrán ser divulgadas a ninguna persona o autoridad, salvo en fonna sumaria o agregada, de manera que las entidades individuales no puedan ser identificadas, sin perjuicio de los supuestos regulados por el Derecho penal. 77/780/CEE artículo 12 apart. 1 a S (modificación de 89/646/CEE art. 16) (adaptado) resultante No obstante, cuando se trate de entidades de crédito que se hayan declarado en quiebra o cuya liquidación forzosa haya sido ordenada por un tribunal, las informaciones confidenciales que nó' se refieran a terceras partes implicadas en intentos de salvamiento de la empresa podrán ser divulgadas en el marco de procedimientos civiles o mercantiles. 2. El apartado l no será obstáculo para que las autoridades competentes de los diferentes Estados miembros procedan a los intercambios de infonnación previstos en la presente y otras Directivas aplicables a las entidades de crédito. Dichas sujetas al secreto profesional contemplado en el apartado 1. informaciones estarán 3. Los Estados miembros sólo podrán celebrar acuerdos de cooperación, con las autoridades competentes de países terceros que prevean intercambios de información, en la medida en que las informaciones comunicadas queden protegidas por garantías de secreto profesional al menos equivalentes a las contempladas en el presente artículo. 4. La autoridad competente que, en virtud de los apartados 1 o 2, reciba información confidencial podrá solamente utilizarla en el ejercicio de sus funciones: bien para el examen de las condiciones de acceso a la actividad de las entidades de crédito y para facilitar el control, sobre base individual y sobre base consolidada, de las condiciones def ejercicio de la actividad, en particular en materia de supervisión de la liquidez, de la solvencia, de los grandes riesgos, de la organización administrativa y contable y del control interno; o bien para la imposición de sanciones; o bien en el marco de un recurso administrativo contra una decisión de la autoridad competente; o bien en el marco de procedimientos jurisdiccionales entablados en virtud del artículo 33 o de disposiciones especiales previstas en la presente Directiva así como en otras Directivas adoptadas en el ámbito de las entidades de crédito. 5. Los apartados 1 y 4 no serán obstáculo para el intercambio de información, dentro de un mismo Estado miembro, cuando existan varias autoridades competentes, o entre Estados miembros, entre autoridades competentes: 43 77/780/CEE artículo 12 apart. 1 a 5 (modificación resultante de 89/646/CEE art. 16) (adaptado) 77/780/CEE artículo 12 apart. 5 bis (modificación resultante de 95/26/CEE, art 4 apart. 2) (adaptado) y las autoridades en las que recaiga la función pública de supervisión de las otras instituciones financieras y de las compañías de seguros, así como las autoridades encargadas de la supervisión de los mercados financieros; y los órganos implicados· en la liquidación y la quiebra de las entidades de crédito y otros procedimientos similares; y las personas encargadas del control legal de las cuentas de la entidad de crédito y de las demás entidades financieras. Dichos intercambios se limitarán a lo necesario para el cumplimiento de su función de supervisión, así corno para la transmisión, a los organismos encargados de la gestión de los ststemas de garantías de depósitos, de la información necesaria para el cumplimiento de su función. La información recibida por dichas autoridades, organismos y personas quedará sujeta al secreto profesional contemplado en el apartado 1. 6. No obstante lo dispuesto en los apartados l a 4, los Estados miembros podrán autorizar las autoridades competentes y información entre intercambios de las autoridades encargadas de la superv1s1on de los órganos que participen en la liquidación y quiebra de las entidades de crédito y otros procedimientos similares; o las autoridades · encargadas de las personas encargadas del control legal de las cuentas de las empresas de seguros, las entidades de crédito, las empresas de inversión y otras entidades financieras. la superv1s1on de Los Estados miembros que hagan uso de la facultad establecida en el párrafo primero exigirán, corno mínimo, el cumplimiento de las siguientes condiciones: información se destinará a la realización de la misión de la supervisión establecida en el párrafo primero; la información recibida en este contexto estará sujeta al secreto profesional contemplado en el apartado 1; cuando la información proceda de otro Estado miembro, ésta no podrá divulgarse sin el acuerdo expreso de las autoridades competentes que hayan comunicado dicha información y, en ese caso, exclusivamente con finalidad que estas autoridades hayan autorizado. la Los Estados miembros comunicarán a la Comisión y a los demás Estados miembros la identidad de las autoridades que podrán recibir información con arreglo al presente apartado. 44 7. No obstante lo dispuesto en los apartados 1 a 4, los Estados miembros, con el fin de reforzar la estabilidad del sistema financiero, incluida su integridad, podrán autorizar el intercambio de información entre las autoridades compe_rtentes y las autoridades y los órganos encargados en virtud de la legislación nacional de detectar las infracciones al Derecho de sopiedades y de investigar dichas infracciones. 77n80/CEE artículo 12 apart. 5 (modificación resultante de 95/26/CE art. 4 apart. 3) Los Estados miembros que hagan uso de la facultad establecida en el párrafo primero exigirán, como mínimo, el cumplimiento de las siguientes condiciones: la información se destinará a la realización de la misión de s~pervis¡'ón establecida en el párrafo primero; la información recibida en este contexto estará sujeta al secreto profesional contemplado en el apartado 1; cuando la información proceda de otro Estado miembro, esta sólo podrá ser divulgada con el acuerdo expreso de las autoridades competentes que hayan comunicado dicha información y, en ese caso, exclusivamente con la finalidad que estas autoridades hayan autorizado. Cuando, en un Estado miembro, las autoridades y los órgancs a que se refiere el párrafo primero realicen su misión de detección o investigación recurriendo, dada su competencia específica, a personas con un mandato a tal fin que no pertenezcan a la función pública, la posibilidad de intercambiar información prevista en el párrafo primero podrá ampliarse a estas personas en las condiciones previstas en el párrafo segundo Para la aplicación del tercer guión del párrafo segundo, las autoridades o los órganos a que se refiere el párrafo primero comunicarán a las autoridades competentes que hayan facilitado la información la identidad y el mandato preciso de las personas a las que se transmitirá dicha información. Los Estados. miembros comunicarán a la Comisión y a los demás Estados miembros la identidad de las autoridades que podrán recibir información con arreglo al presente apartado. La Comisión elaborará, antes del 31 de diciembre de 2000, un informe sobre la aplicación de las disposiciones del presente apartado. 8. Las disposiciones del presente artículo no obstarán para que una autoridad competente transmita: a los bancos centrales y organismos de función similar en tanto que autoridades monetarias y, en su caso, a otras autoridades públicas encargadas. de la supervisión de los sistemas de pago, la información destinada al cumplimiento de su misión ni para que estas autoridades u organismos comuniquen a las autoridades competentes la información que precisen a los efectos del apartado 4. La información recibida en este contexto estará sujeta al secreto profesional contemplado en el presente artículo. 45 77/780/CEE artículo 12 apart. 6 (modificación resultante de 95/26/CE art. 4 apart. 4) 9. Además, no obstante lo dispuesto en los apartados l y 4, los Estados miembros podrán autorizar, en virtud de disposiciones la comunicación de ciertas informaciones a otros departamentos de sus. administraciones centrales responsables de la aplicación de la legislación de supervisión de las entidades de crédito, las entidades financieras, los servicios·de inversión y las compañías de seguros, así como a los inspectores comisionados por dichos departamentos. legales, 77/780/CEE artículo 12 apartado 7 (modificación resultante de 89/646/CEE art. 16) No obstante, d~chas comunicaciones sólo podrán facilitarse cuando ello sea necesario por razones de supervisión prudencial. Sin embargo, los Estados miembros preverán que las informaciones recibidas con arreglo a los apartados 2 y 5 y las obtenidas por medio de las verificaciones in situ contempladas en los apartados 1 y 2 del artículo 29 no puedan en ningún caso ser objeto de ]as comunicaciones contempladas en el presente apartado, salvo acuerdo expreso de la autoridad competente que haya comunicado las informaciones o de la autoridad competente del Estado miembro en el que se haya efectuado la verificación in situ. 1 O. Lo dispuesto en el presente artículo no obstará para que las autoridades competentes comuniquen la información a que se refieren los apartados 1 a 4 a una cámara de compensación. u otro organismo semejante autorizado, en virtud de la legislación nacional, ~ prestar servicios de compensación o liquidación de contratos en uno de los mercados de su Estado miembro, cuando aquellas consideren que la comunicación de tal información es necesaria para ·garantizar el correcto funcionamiento de dichos organismos ante cualquier incumplimiento, o posible incumplimiento, que se produzca en el mercado. La información recibida en este contexto quedará sujeta al secreto profesional mencionado en el apartado 1. No obstante, los Estados miembros velarán por que la información recibida con arreglo a lo dispuesto en el apartado 2 no pueda ser revelada, en las circunstancias descritas en el presente apartado, sin el consentimiento expreso de las autoridades competentes que la hayan facilitado. 77/780/CEE artículo 12 apartado 8 (modificación resultante de 95/26/CE art. 4 apart. 6) 46 77/780/CEE artículo 12 bis (modificación resultante de 95/26/CE art. 5) (adaptado) Articul. o J 1 Obligaciones de las personas encargadas de la auditoría legal de las cuentas anuales y consolidadas l. Los Estados miembros, preverán, como mínimo, que: a) Toda persona autorizada con arreglo a la Directiva 84/253/CEE del Consejo<1> que ejerza en una entidad de crédito la función descrita en el artículo 51 de la Directiva 78/660/CEE del Consejo<2>, en el artículo 37 de la Directiva 83/349/CEE, en el artículo 31 de la Directiva 85/611/CEE del Consejo<3> o cualquier otra función legal, tendrá la obligación de señalar rápidamente a las autoridades competentes cualquier hecho o decisión sobre esta entidad del que haya tenido conocimiento en el ejercicio de dicha función y que pueda: constituir una violación del contenido de las disposiciones legales, reglamentarias o administrativas que establecen las condiciones de autorización o que regulan de manera específica el ejercicio de la actividad de las entidades de crédito, o perjudicar la continuidad de la explotación de la entidad de crédito, o implicar la denegación de la certificación de cuentas o la emisión de reservas; b) se impondrá la misma obligación a esa misma persona por lo que respecta a los hechos y decisiones que llegara a conocer en el contexto de una función como la descrita en la letra a) ejercida en una empresa que tenga un vínculo estrecho resultante de un vínculo de control con la entidad de crédito en la que esta persona lleve a cabo la mencionada función. 2. La divulgación de buena fe de hechos o decisiones mencio:iados en el apartado 1 a las autoridades competentes, por parte de las personas autorizadas con arreglo a la Directiva 84/253/CEE, no constituirá violación de las restricciones sobre la divulgación de información impuesta por vía contractual o por cualquier disposición legal, reglamentaria o administrativa ni implicará para dichas personas ningún tipo de responsabilidad. Artlcul. o J 2 Facultad sancionadora de las autoridades competentes Sin perjuicio de los procedimientos de revocación de la autorización y de la responsabilidad penal, los Estados miembros establecerán que sus respectivas autoridades competentes podrán adoptar sanciones contra las directivos responsables, por infracción de entidades de crédito o sus disposiciones legales, reglamentarias o administrativas en materia de supervisión o de ejercicio de la actividad, o adoptar a su respecto sanciones o medidas cuya aplicación tenga por objeto poner fin a las infracciones comprobadas o a sus causas. 89/646/CEE artículo 17 (adaptado) (l) DO nº L 126 de 12. 5. 1984, p. 20. (2) DO nº L 222 de 14. 8. 1978, p. 11. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 94/8/CE del Consejo (DO nº L 82 de 25. 3. 1994, p. 33). (3) DO nº L375 de 31. 12. 85, p. 3. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 95/26/CE. 47 Artículo 33 Recurso jurisdiccional Los Estados miembros preverán que las decisiones tomadas con respecto a una entidad de crédito en aplicación de legales, reglamentarias y administrativas adoptadas conforme a la presente Directiva puedan ser objeto de un recurso jurisdiccional; adoptarán esta misma. disposición para los casos en que no haya recaído resolución dentro del plazo de los seis meses siguientes a la solicitud, sobre toda petición de autorización que comporte todos los elementos requeridos por las disposiciones en vigor. las disposiciones 77/780/CEE artículo 13 Capítulo 2. Instrumentos técnicos de la supervisión prudencial Sección primera Fondos propios Artículo 34 Principios generales • l. Cada vez que un Estado miembro en aplicación de la legislación comunitaria relativa a la vigilancia prudencial que deba ejercerse sobre las legal, actividades de crédito en actividad adopte una disposición reglamentaria o administrativa, que utilice el término o se refiera al concepto de fondos propios, lo hará de forma que dicho término o dicho concepto concuerde con la definición enunciada en los apartados 2, 3 y 4 y en los artículos 35 a 38. 89/299/CEE artículo 1 apart. 1 2. Sin perjuicio de las limitaciones contempladas en el artículo 38, los fondos propios no consolidados de las entidades de crédito estarán constituidos por los siguientes elementos: 89/299/CEE artículo 2 apart. 1 I) 2) el capital a efectos del artículo 22 de la Directiva 86/635/CEE, en la medida en que se haya desembolsado, más la cuenta de las primas de emisión, pero excluyendo las acciones preferenciales cumulativas; las reservas, a efectos del artículo 23 de la Directiva 86/635/CEE, y los resultados transferidos mediante asignación del resultado final. Los Estados miembros no podrán autorizar que se tomen en cuenta los beneficios intermediarios antes de que se haya tomado una decisión formal, salvo si dichos beneficios han sido verificados por responsables del control de las cuentas y se pruebe, a satisfacción de las autoridades competentes, que su importe se ha evaluado de acuerdo con los principios enunciados en la Directiva 86/635/CEE y está libre de toda carga previsible y de previsión de dividendos; 48 89/299/CEE artículo 2 apart. l (adaptado) 3) 4) 5) los fondos para riesgos bancarios generales, definidos en el artículo 38 de la Directiva 86/635/CEE; las reservas de reevaluación, a efectos del artículo 33 de la Directiva 78/660/CEE; - - - los ajustes de valoración, a efectos del apartado ~ del artículo 3 7 de la Directiva 86/635/CEE; 6) los demás elementos, a efectos del artículo 35; 7) los miembros de entidades de créditos los compromisos de constituidas en forma de sociedades cooperativas, y los compromisos solidarios de los prestatarios de determinadas entidades organizadas en forma de fondos mencionados en el apartado 1 del artículo 36; 8) las acciones preferenciales cumulativas a plazo fijo y los préstamos subordinados mencionados en el apartado 3 del artículo 36; Se deducirán los siguientes elementos, con arreglo a lo dispuesto en el artículo 38: 9) l O) las acciones propias en poder de la entidad de crédito, a su valor contable; los activos inmateriales, a efectos del artículo 4 «Activo» punto 9 de la Directiva 86/635/CEE; 11) los resultados negativos de cierta importancia del ejercicio en curso; 12) las participaciones en otras entidades de crédito o con instituciones financieras superiores ai'l 0% del capital de las mismas, así como los créditos subordinados y los instrumentos contemplados en el artículo 35 que la entidad de crédito o la institución financiera posea contra otras entidades de crédito o instituciones financieras en las que su participación sea superior al 10% del capital; Cuando una entidad de crédito tenga temporalmente acciones de otra entidad de crédito o de una institución financiera en el marco de una operación de asistencia financiera destinada a sanear y a salvar a esta última, la autoridad competente podrá permitir excepciones a esta disposición; 13) las participaciones en otras entidades de crédito y en instituciones financieras inferiores o iguales al l 0% del capital de estas últimas, así como los créditos subordinados y los instrumentos contemplados en el artículo 35 que la entidad de crédito posea contra entidades de crédito o instituciones financieras distintas de las contempladas en el punto 12 por una cantidad equivalente al total de dichas participaciones, créditos subordinados e instrumentos superior al l 0% de los fondos propios de la entidad de credito calculados antes de deducir los ~lementos del punto 12 y del presento punto. 49 --------Los Estados miembros podrán prever que, para el cálculo de los fondos propios no consolidados, las empresas matrices sujetas a una vigilancia sobre base consolidada, puedan no deducir sus participaciones en otras entidades de crédito o instituciones financieras incluidas en la conso)jdación. Dicha disposición se aplicará al conjunto de las normas prudenciales armonizadas por los actos comunitarios. 3. -------El concepto de fondos propios definido en los puntos 1 al 8 del apartado 2, incluirá un máximo de elementos y de cantidades. La utilización de dichos elementos o el establecimiento de límites inferiores, así como la deducción de otros elementos distintos de los enumerados en los puntos 9 a 13 del apartado 2, se dejarán a la discreción de los Estados miembros. No obstante, estos deberán contemplar el logro de una mayor convergencia con vistas a una definición común de los fondos propios. A tal efecto, a más tardar el 1 de enero de 1996, la Comisión presentará al Parlamento Europeo y al Consejo un informe sobre la aplicación del presente artículo y de los artículos 35 a 39, acompañado, en su caso, de las propuestas de modificación que estime necesarias. A más tardar el 1 de enero de 1998, el Parlamento Europeo y el Consejo, previa consulta al Comité Económico y. Social, examinarán y revisarán, de acuerdo con el procedimiento del artículo 189 B del tratado, la definición de los fondos propios con vistas a una aplicación uniforme de la definición común. 4. Los elementos enumerados en los puntos l a 5 del apartado 2 deberán poder ser utilizados inmediatamente y sin restricción por las entidades de crédito para la cobertura de riesgos o de pérdidas en cuanto se produzcan éstos. Su cuantía deberá estar libre de todo impuesto previsible en el momento en que se calcule, o convenientemente ajustada en la medida en que tales impuestos reduzcan la cuantía hasta la cual dichos elementos puedan ser aplicados a la cobertura de riesgos o pérdidas. Articulo 35 Otros elementos 89/299/CEE artículo 2 apart. l (adaptado) 89/299/CEE artículo 2 apart. 2 (adaptado) 89/299/CEE artículo 2 apart. 3 ". l. El concepto de fondos propios utilizado por un Estado miembro podrá incluir otros elementos siempre y cuando se trate de elementos que, independientemente de su denominación jurídica o contable, presenten las siguientes características: 89/299/CEE artículo 3 (adaptado) a) b) c) que puedan ser libremente utilizados por la entidad de crédito para cubrir los riesgos inherentes al ejercicio de la actividad bancaria, cuando aún no se hayan determinado las pérdidas o minusvalías; que su existencia esté reflejada en la contabilidad interna; que su cuantía esté fijada por la dirección de la entidad de crédito las independientes, comunicada a verificada por revisores autoridades competentes y sometida al control de las mismas. ------- 50 2. También podrán ser aceptados como otros elementos los títulos de duración indetenninada y los demás instrumentos similares que cumplan los siguientes requisitos: · 89/299/CEE artículo 3 (adaptado) a) b) c) d) que no puedan ser reembolsados a petición del portador o sin el acuerdo previo de la autoridad competente; que el contrato de emisión deba conceder a la entidad de crédito la posibilipad de diferir el pago de los intereses de la deuda; que los créditos del acreedor contra la entidad de crédito deban estar subordinados en su totalidad a los de todos los acreedores no subordinados; que los documentos que regulen la em1s1on de los títulos deban establecer que la deuda y los intereses no pagados puedan absorber pérdidas, dejando a la entidad de crédito la posibilidad de seguir operando; e) que únicamente se tengan en cuenta los importes efectivamente pagados. Podrán ser aceptadas, a modo de complemento, las acciones preferenciales cumulativas que no sean las definidas en el punto 8 del apartado 2 del artículo 34. Artículo 36 Otras disposiciones relativas a los fondos propios 1. Los compromisos de los miembros de entidades de crédito constituidas en forma de sociedades cooperativas a los que se refiere el punto 7 del apartado 2 del artículo 34 comprenderán el capital no reclamado de dichas sociedades, así como los compromisos legales de los miembros de tales sociedades cooperativas a efectuar pagos suplementarios no reembolsables en caso de que la entidad de crédito sufra pérdidas; en cuyo caso, los pagos deberán poder ser exigibles inmediatamente. En el caso de entidades de crédito organizadas en forma de fondos, se asimilarán a los elementos precedentes los compromisos solidarios de los prestatarios. El conjunto de estos elementos podrá incluirse en los fondos propios, siempre que se computen, de confonnidad con la legislación nacional, entre los fondos propios de las entidades de dicha categoría. 2. Los Estados miembros no incluirán entre los fondos propios de las entidades públicas de crédito las garantías que ellos mismos o sus autoridades concedan a tales entidades. ------------ 3. Los Estados miembros o las autoridades competentes podrán incluir en los fondos propios las acciones preferenciales cumulativas a plazo fijo contempladas en el punto 8 del apartado 2 del artículo 34, así como los préstamos subordinados contemplados en la misma disposición, cuando existan acuerdos vinculantes con arreglo a los cuales, en caso de quiebra o de liquidación de la entidad de crédito, tales préstamos ocupen un rango inferior a los créditos de todos los demás acreedores y no se reembolsen hasta que se hayan pagado todas las demás deudas vigentes en ese momento. 51 89/299/CEE artículo 4 (adaptado) 89/299/CEE articulo 4 (adaptado) Los créditos subordinados también deberán cumplir los siguientes requisitos: a) b) c) d) que únicamente se tengan en cuenta los fondos efectivamente desembolsados; que tengan un vencimiento inicial de al menos 5 años; tras dicho período podrán ser objeto de reembolso; si no hubiere sido fijada la fecha de vencimiento de la deuda, sólo serán reembolsables con un preaviso de 5 años, salvo en el caso de que hayan dejado de considerarse fondos propios o si se exigiere formalmente la autorización previa de las autoridades competentes para su reembolso anticipado. Las autoridades competentes podrán autorizar el reembolso anticipado de tales fondos siempre que tal solicitud proceda del emisor y la solvencia de la entidad de crédito no se vea afectada por ello;. la cuantía hasta la cual puedan considerarse fondos propios sea objeto de una reducción gradual durante al menos los cinco años anteriores a la fecha de vencimiento; que el contrato de préstamo no incluya cláusulas que estipulen que, en determinadas circunstancias distintas de la liquidación de la entidad de crédito, la deuda deba reembolsarse antes de la fecha de vencimiento acordada. Artículo 37 Cálculo de los fondos propios sobre una base consolidada 1. Cuando haya de efectuarse el cálculo sobre una base consolidada, se tendrán en cuenta los importes consolidados de los elementos~nunciados en el apartado 2 del artículo 34, de acuerdo con las normas establecidas en los artículos 52 a 56. Además, podrán asimilarse a las reservas consolidadas, para el cálculo de los fondos propios, los siguientes elementos, siempre y cuando sean acreedores («negativos»): 89/299/CEE articulo 5 (adaptado) los intereses minoritarios, a efectos del artículo 21 de la Directiva 83/349/CEE, en caso de que se utilice el método de integración global; la diferencia de primera consolidación, a efectos de los artículos 19, 30 y 31 de la Directiva 83/349/CEE; las diferencias de conversión incluidas en las reservas consolidadas, de acuerdo con el apartado 6 del artículo 39 de la Directiva 86/635/CEE; resultante de inscripción de determinadas la la diferencia participaciones según el método que se describe en el artículo 33 de la Directiva 83/349/CEE. 2. Cuando los elementos que anteceden sean deudores («positivos»), habrán de deducirse en el cálculo de los fondos propios consolidados. 52 Articulo 38 Deducciones y lfmites 1. Los elementos contemplados en los puntos 4 a 8 del apartado 2 del artículo 34 estarán sujetos a las siguientes limitacione~: a) el total de los elementos de los puntos 4 a 8 se limitará a un máximo equivalente al 100% de los elementos de los-puntos 1 más 2 y 3 menos los elementos de los puntos 9, 10 y 11; 89/299/CEE artículo 6 apart. 1 y 4 (modificación resultante de 91/633/CEE art. 1 apart. 1) b) el total de los elementos de los puntos 7 y 8 se limitará a un máximo equivalente al 50% de los elementos de los puntos l más 2 y 3 menos 9, JO y 11; c) el total de los elementos de los puntos 12 y 13 se deducirá del total de los elementos. 2. Las autoridades competentes podrán autorizar provisionalmente y en circunstancias excepcionales a las entidades de crédito a rebasar el umbral previsto en el apartado 1. Articulo 39 Prueba a las autoridades competentes Deberá demostrarse a satisfacción de las autoridades competentes el cumplimiento de lo dispuesto en los apartados 2, 3 y 4 del artículo 34 y en los artículos de 35 a 38. 89/299/CEE artículo 7 (adaptado) Sección 2 Coeficiente de solvencia Artículo 40 Principios generales 1. El coeficiente· de solvencia --------- expresa la proporción existente entre los fondos propios definidos en el artículo 41 y los activos y cuentas de orden con riesgo ponderado con arreglo al artículo 42. 2. El coeficiente de solvencia de entidades de crédito que no sean ni empresas matrices a efectos del artículo 1 de la Directiva 83/349/CEE, ni filiales de dichas empresas, se calculará de forma individual. 89/647/CEE artículo 3 apart·. 1 a 4 (modificación resultante de 92/30/CEE art. 1 O apart. 2, 3 guión) (adaptado) 3. El coeficiente de solvencia de entidades de crédito que sean empresas matrices se calculará sobre una base consolidada, con arreglo a los métodos definidos en la presente directiva y en la Directiva--------- 86/635/CEE. 4. Las autoridades competentes responsables de la autorización y de la supervisión de la empresa matriz que sea una entidad de crédíto podrán exigir también el cálculo de un coeficiente subconsolidado o no consolidado de aquélla, así como de cualquer filial suya que dependa de la autorización y de la supervisión de esas autoridades. Si no se efectúa dicho control de la estructura adecuada del capital dentro del grupo bancario, deberán adoptarse otras medidas para garantizar dicho objetivo. 53 S. Sin perjuicio del cumplimiento por parte de las entidades de crédito de las disposiciones de los apartados 2, 3 y 4 y de los apartados 8 y 9 del artfculo S2, las autoridades competentes velarán por que los coeficientes sean calculados como mínimo dos veces al año, bien por la propia entidad de crédito, que comunicará a las autoridades competentes los resultados obtenidos así como todos los elementos de cálculo necesarios o bien por las autoridades competentes a partir de los datos suministrados por las entidades de crédito. 6. La valoración de los activos y de las cuentas de orden se efectuará de conformidad con lo dispuesto en la Directiva 86/635/CEE. -------- 89/647/CEE artículo 3 apart. 7 y 8 (adaptado) Articulo 41 Numerador: Fondos propios Los fondos propios, definidos en la presente Directiva, constituirán el numerador del coeficiente de solvencia. 89/647/CEE artículo 4 (adaptado) Articulo 42 Denominador: Activos y cuentas de orden ponderadas por su riesgo l. Se asignarán grados de riesgo de crédito, expresados en ponderaciones porcentuales, a los diferentes activos con arreglo a lo dispuesto en los artículos 43 y 44, y de forma excepcional en los artículos 45, 62 y 63. El valor en balance de cada activo se multiplicará a continuación por la ponderación correspondiente para llegar a un valor ponderado. 89/647/CEE artículo 5 (adaptado) 2. En el caso de cuentas de orden enumeradas en el Anexo 11, se efectuará un cálculo en dos fases, de acuerdo con el apartado 2 del artículo 43. 3. En el caso de las cuentas de orden relacionadas con tipos de interés y tipos de cambio a las que se refiere el apartado 3 del artículo 43, el coste potencial de la sustitución de contratos en el supuesto de incumplimiento de la contraparte se valorará mediante la aplicación de cualquiera de los dos · métodos descritos en el Anexo 111. Dicho coste se multiplicará por la ponderación atribuible a las contrapartes que figura en el apartado 1 del artículo 43, salvo las ponderaciones del 100% previstas en el mismo que se reducirán al 50%, para dar valores ajustados al riesgo. 4. La suma de los valores ponderados de los activos y de las cuentas de orden, tal como han sido descritas en los apartados 2 y 3, constituirá el denominador para calcular el coeficiente de solvencia. 54 Articulo 4J Ponderación de riesgos 1. Se aplicarán las siguientes ponderaciones a las diferentes categorías de activos, aunque las autoridades competentes podrán fijar ponderaciones más elevadas si lo consideran conveniente. 89/647/CEE artículo 6 a) Ponderación nula 1) efectivo en caja y elementos equivalentes; 2) activos que constituyan créditos sobre las administraciones centrales y los bancos centrales de la zona A 3) activos que representen créditos sobre las Comunidades Europeas; 4) activos que constituyan créditos con garantía explícita de las administraciones centrales y lo~ bancos centrales de la zona A o de las Comunidades Europeas; 89/647/CEE artículo 6 (modificación resultante de 95/15/CE art. 2). 5) activos que representen créditos sobre las administraciones centrales y bancos centrales de la zona B nominados y financiados en la moneda nacional del prestatario; 89/647/CEE artículo 6 6) activos que representen créditos que lleven la garantía explícita de las administraciones centrales y bancos centrales de zona B nominados y financiados en la moneda nacional común del fiador y del prestatario; 7) activos garantizadoo, a -satisfacción de las autoridades competentes correspondientes, mediante garantía pignoraticia de títulos emitidos por las administraciones centrales o por los bancos centrales de la zona A, o por las Comunidades Europeas o por depósitos en efectivo en la entidad prestamista o mediante certificados de depósito o instrumentos similares emitidos por y colocados en dicha entidad. b) Ponderación del 20% I) activos que representen créditos sobre el Banco Europeo de· Inversiones (BEi); 2) activos que representen créditos sobre bancos multilaterales de desarrollo; 3) activos que representen créditos expresamente garantizados por el Banco Europeo de Inversiones (BEi); 4) activos que representen créditos expresamente garantizados por bancos multilaterales de desarrollo; 5) activos que representen créditos sobre administraciones regionales o locales de la zona A, salvo lo dispuesto en el artículo 44; 6) activos que representen créditos expresamente garantizados por administraciones regionales o locales de la zona A, salvo lo dispuesto en el artículo 44; 7) activos que representen créditos sobre entidades de crédito de la zona A (adaptado) que no constituyan fondos propios de dichas entidades;---- 55 8) activos que representen créditos cuya duración sea menor o igual a un año sobre entidades de crédito. de la zona B, con excepción de los títulos emitidos por dichas entidades que se consideren parte de sus fondos propios; 89/647/CEE articulo 6 9) activos expresamente garantizados por entidades de crédito de la zona A; 1 O) activos que representen créditos cuya duración sea menor o igual a un año y que estén expresamente garantizados por entidades de, crédito de la zona B; 11) activos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, mediante garantía pignoraticia sobre títulos emitidos por el Banco Europeo de Inversiones o por bancos multilaterales de desarrollo; 12) cheques y valores pendientes de cobro. e) Ponderación del 50% 1) préstamos íntegramente garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, por hipotecas sobre viviendas que ocupe o vaya a ocupar el prestatario o que éste vaya a ceder en régimen de arrendamiento; y préstamos íntegramente garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, mediante acciones en sociedades finlandesas constructoras de viviendas que actúen con arreglo a la fey finlandesa de 1991 sobre las sociedades constructoras de viviendas o la legislación posterior equivalente, respecto de las viviendas que el prestatario ocupe, vaya a ocupar o vaya a ceder en régimen de arrendamiento. 2) cuentas de periodificación: estos activos se someterán a la ponderación correspondiente a la contraparte en los casos en que la entidad de crédito esté en condiciones de determinarla de conformidad con lo dispuesto en la Directiva 86/635/CEE; cuando no pueda determinar la contraparte, aplicará una ponderación a tanto alzado del 50%. Modificación resultante de 95/1/CE, Euratom, CECA Anexo I punto XI. B. III. 2 a) 56 d) Ponderación del 100% 89/647/CEE articulo 6 1) activos que representen créditos sobre administraciones centrales y los bancos centrales de la zona B, salvo cuando estén nominados y financiados en la divisa del prestatario; 2) activos que representen créditos sobre administraciones regionales o locales de la zona B; 3) activos que representen créditos cuya duración sea mayor a un año sobre entidades de crédito de la zona B; 4) activos que representen créditos sobre el sector no bancario de la zona A y de la zona B; 5) activos materiales, a efectos del artículo 4 "Activo", punto 1 O de (adaptado) la Directiva 86/635/CEE; 6) carteras de acciones, participaciones y otros elementos que formen parte de los fondos propios de otras entidades de crédito, cuando no hayan sido deducidas de los fondos propios de la entidad prestamista; 7) todos los demás activos, excepto los deducidos de los fondos propios. 2. A las cuentas de orden distintas de las indicadas en el apartado ~ se les aplicará el siguiente tratamiento. En primer lugar, serán agrupadas en función del grado de riesgo, según la clasificación recogida en el Anexo 11. Se computarán por su valor total las partidas con riesgo alto; por el 50% de su valor las partidas de riesgo medio y por el 20% de su valor las partidas de riesgo medio/bajo; el valor de 1~ partidas de riesgo bajo se fijará en cero. La segunda etapa consistirá en multiplicar las cuentas de orden, ajustadas tal como ha sido descrito más arriba, por las ponderaciones atribuidas a las contrapartes correspondientes, de acuerdo con el tratamiento contemplado en el apartado 1 y en el artículo 44. En lo que se refiere a los acuerdos de venta con compromiso de recompra, así como a los compromisos de compra a plazo, las ponderaciones serán las correspondientes a los activos mismos y no a las contrapartes de las transacciones. 57 3. Los métodos descritos en el Anexo 111 se aplicarán a los riesgos relacionados con tipos de interés y tipos de cambio, enumerados en el Anexo IV. 89/647/CEE artículo 6 4. Cuando las cuentas de orden, lleven una garantía explícita, serán ponderadas como si la operación correspondiente se hubiera realizado con el garante en lugar de con la contraparte real. Cuando el riesgo derivado de operaciones incluidas en las cuentas de orden esté plenamente garantizado, a satisfacción de las autoridades competentes, mediante cualquiera de los activos reconocidos como garantía pignoraticia' en el punto 7) de la letra a) y en el punto 11) de la letra b) del apartado 1, se aplicarán ponderaciones del 0% o del 20% de acuerdo con la garantía de que se trate. 5. Cuando se atribuya una ponderación inferior a los activos y a las cuentas de orden debido a la existencia de una garantía explícita o de una garantía pignoraticia aceptable para las autoridades competentes, la ponderación inferior se aplicará únicamente a la parte que esté garantizada o plenamente asegurada. Articulo 44 Ponderación de créditos sobre las administraciones regionales o locales de los Estados miembros 1. No obstante los requisitos establecidos en la letra b) del apartado 1 del artículo 43,. los Estados miembros podrán fijar una ponderación dei 0% para sus propias administraciones regionales o autoridades locales si no existe una diferencia apreciable en el riesgo entre los créditos a estas últimas y los créditos a sus administraciones centrales, atendiendo a la capacidad de las administraciones regionales y de las autoridades locales de obtener ingresos y a la existencia de disposiciones institucionales específicas que reduzcan el riesgo de impago. De acuerdo con estos criterios se aplicará U[. la ponderación nula a los créditos contraídos por las administraciones regionales o autoridades locales en cuestión y a las partidas que figuren en las cuentas de orden contraídas frente a dichas administraciones, así como a los créditos sobre terceros y cuentas de orden contraídas frente a terceros garantizadas por dichas administraciones regionales o autoridades locales. 89/647/CEE artículo 7 ,¡. 2. Los Estados miembros notificarán a la Comisión si consideran justificada una ponderación nula según los criterios expuestos en el a;,artado 1. La Comisión difundirá dicha información. Otros Estados miembros podrán ofrecer a las entidades de crédito, bajo la supervisión de sus autoridades la posibilidad de aplicar una ponderación nula cuando competentes, regionales o proporcionen ayuda autoridades locales correspondientes o cuando cuenten con créditos garantizados por éstas últimas. las administraciones financiera a 58 Articulo 45 Otras ponderaciones 1. Los Estados miembros podrán 'áplicar una ponderación del 20% a los activos asegurados con garantía pignoraticia, a satisfacción de las autoridades competentes correspondientes, por una garantía pignoraticia sobre títulos emitidos por las administraciones regionales o las autoridades locales de la zona A, por depósitos domiciliados en entidades de crédito de la zona A distintas de la entidad prestamista o por certificado_s de depósito o por instrumentos similares emitidos por dichas entidades de crédito. 2. Los Estados miembros podrán aplicar una ponderación del I 0% a los créditos sobre las entidades especializadas en los mercados interbancarios y de la deuda pública en el Estado miembro de origen, sujetos a una estrecha vigilancia por parte de las autoridades competentes cuando dichos activos estén plenamente garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes del Estado miembro de origen, por una combinación de partidas de activo contempladas en las letras a) y b) del apartado 1 del artículo 43, reconocida por dichas autoridades como constitutiva de una garantía pignoraticia adecuada. 3. Los Estados miembros notificarán a la Comisión las disposiciones que adopten en aplicación de los apartados 1 y 2 y los motivos que las justifiquen. La Comisión remitirá dicha información a los Estados miembros. La Comisión procederá de forma periódica al estudio de las implicaciones de dichas disposiciones con el fin de garantizar que no den lugar a distorsiones de la competencia. ------ Artículo 46 Organismos administrativos y empresas sin fines de lucro A efectos de la letra b) del apartado 1 del artículo 43 las autoridades competentes podrán incluir en el concepto de administración regional y de autoridad local a los organismos administrativos sin fines lucrativos responsables o autoridades locales, y a las empreszs sin fines lucrativos que pertenezcan a administraciones centrales, autoridades regionales o locales u autoridades que, en opinión de las autoridades competentes, garanticen las mismas responsabilidades que las administraciones regionales y las autoridades locales. Articulo 47 Nivel del coeficiente de solvencia 89/647/CEE artículo 8 (adaptado) 89/647/CEE artículo 2 apart. 2 (adaptado) 1. ---- Las entidades de crédito deberán mantener de modo permanente el coeficiente definido en el artículo 40 a un nivel al menos igual al 8%. 2. No obstante lo dispuesto en el apartado 1, las autoridades competentes podrán establecer coeficientes mínimos superiores, si lo consideran oportuno. 89/647/CEE artículo 10 (adaptado) 59 3. En el caso de que el coeficiente llegare a ser inferior al 8%, las autoridades competentes velarán por que la entidad de crédito de que se trate adopte las medidas adecuadas para que el coeficiente alcance el mínimo establecido lo antes posible. 89/647/CEE artículo 10 (adaptado) Sección 3 Grandes riesgos Artículo 48 Notificación de grandes riesgos 1. Los riesgos contraídos por una entidad de crédito respecto de un cliente o de un grupo de clientes relacionados entre sí serán considerados como «grandes riesgos» cuando su valor sea igual o superior al 1 O % de sus fondos propios. 92/121/CEE artículo 3 (adaptado) 2. Las entidades de crédito notificarán a las autoridades competentes las operaciones de gran riesgo definidas en el apartado 1. Los Estados miembros preverán, a su elección, que esta notificación se haga con arreglo a una de las dos fórmulas siguientes: notificación de todas las operaciones de gran riesgo al menos una vez al año, junto con una comunicación continuada a lo largo del afio de cualquier nueva operación de gran riesgo y de cualquier aumento de los grandes riesgos ya existentes en al menos un 20 % con respecto a la última comunicación realizada; notificación de todas las operaciones de gran riesgo al menos cuatro veces al año. 3. No obstante, podrán ex1m1rse de la notificación mencionada en el apartado 2 los riesgos excluidos en virtud de las letras a), b), c), d), f), g) y h) del apartado 7 del artículo 49. La frecuencia de la notificación prevista en el segundo guión del apanado 2 podrá reducirse a dos veces por año para los demás riesgos contemplados en las letras e) e i) a s) del apartado 7 del artículo 49, así como en los apartados 8, 9 y l O del citado artículo. 4. Las autoridades competentes exigirán que las entidades de crédito dispongan de procedimientos administrativos y contables seguros y de mecanismos internos de control adecuados que permitan identificar y registrar todas las operaciones de gran riesgo y las modificaciones de las misinas, conforme a las definiciones y exigencias de la presente Directiva, así como supervisar dichos riesgos, habida cuenta de la política de la entidad de crédito en materia de riesgos. Cuando una entidad de crédito se acoja a lo dispuesto en el apartado 3, conservará las pruebas de los motivos invocados durante un año. a partir del hecho causante de la exención, a fin de permitir que las autoridades competentes puedan verificar el fundamento de la misma. 60 Artículo 49 Límites aplicables a los grandes riesgos 1. Una entidad de crédito no podrá contraer riesgos ·cuyo valor total supere el 25 % de sus fondos propios, respecto de un mismo cliente o de un grupo de clientes relacionados entre si. 92/121/CEE artículo 4 (adaptado) 2. , Cuando el cliente o el grupo de clientes relacionados entre sí sea la empresa matriz o la empresa filial de la entidad de crédito o una o más filiales de dicha empresa matriz, el porcentaje establecido en el apartado 1 deberá reducirse al 20 %. No obstante, los Estados miembros podrán no aplicar este límite del 20 % a las operaciones de riesgo adquiridas frente a dichos clientes si establecen un control específico de tales riesgos por otros medios o procedimientos. Informarán a la Comisión y al Oomité consultivo bancario del contenido de dichas medidas o procedimientos. 3. Las entidades de crédito no podráh contraer grandes riesgos cuyo valor acumulado supere el 800 % de los fondos propios. 4. Los Estados miembros podrán fijar límites más estrictos que los valores límite mencionados en los apartados l, 2 y 3. 5. Las entidades de crédito deberán respetar los límites fijados en los apartados l, 2 y 3 en todo momento respecto a los riesgos que contraigan. No obstante, si en algún caso excepcional los riesgos contraídos superasen dichos límites, la entidad de crédito deberá informar de ello inmediatamente a las autoridades competentes, que podrán concederle, si así lo justifican las circunstancias, un período de tiempo limitado para ajustar los riesgos a los límites establecidos. 6. Los Estados miembros podrán excluir total o parcialmente de la aplicación de los apartados l, 2 y 3 los riesgos contraídos por una entidad de crédito respecto de su empresa matriz, respecto de las demás filiales de la empresa matriz y respecto de sus propias filiales, siempre y cuando dichas empresas estén incluidas en la supervisión en base consolidada a que estuviera sometida la propia entidad de crédito, de conformidad con la presente Directiva o con normas equivalentes vigentes en un país tercero. 7. Los Estados miembros podrán excluir total o parcialmente de la aplicación de los apartados 1, 2 y 3 los riesgos siguientes: a) b) c) d) los activos que constituyan créditos sobre las administraciones centrales o los bancos centrales de la zona A; los activos que constituyan créditos sobre las Comunidades Europeas; los activos que constituyan créditos expresamente garantizados por administraciones centrales o los bancos centrales de la zona A, así como por las Comunidades Europeas; riesgos otros las administraciones centrales o los bancos centrales de la zona A, o las Comunidades Europeas; contraídos Sobre, garantizados por, o 61 e) f) g) h) i) j) k) 1) m) n) los activos que constituyan créditos y otros sobre las administraciones centrales o los bancos centrales de la zona B, n~minados y, en su caso, financiados en la moneda nacional del prestatario; 92/121/CEE artículo 4 (adaptado) los activos y otros riesgos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes~ mediante una garantía pignoraticia consistente en valores emitidos por las administraciones centrales o los bancos centrales de la zona A, por las Comunidac!es Europeas o por las administraciones regionales o locales de los Estados miembros para las cuales el artículo 44 dispone, en materia de solvencia, una ponderación del O %; los activos y otros riesgos garantizados, a satisfacción de las · autoridades competentes, mediante una garantía pignoraticia consistente en un depósito en efectivo constituido en la entidad acreedora o en una entidad de crédito que sea la empresa matriz o una filial de la entidad acreedora; los activos y· otros riesgos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, mediante una garantía pignoraticia consistente en valores representativos de depósitos emitidos por la entidad acreedora o por una entidad de crédito que sea empresa matriz o filial de la entidad acreedora y depositada en cualquiera de ellas; los activos que constituyan créditos y otros riesgos sobre entidades de crédito, con vencimiento igual o inferior a un año, y que no constituyan fondos propios de dichas entidades; - - - - los activos que constituyan créditos y otros riesgos, con vencimiento igual o inferior a un año, sobre entidades que no sean de crédito pero que se ajusten a lo establecido en el apartado 2 del artículo 45 - y garantizados de conformidad con lo dispuesto en dicho apartado; los efectos de comercio y otros efectos análogos, con vencimiento igual o inferior a un año, que lleven la firma de otra entidad de crédito; las obligaciones definidas en · el apartado 4 del artículo 22 de la Directiva f,5/611 /CEE; hasta posterior coordinación, las participaciones en las compañías de seguros mencionadas en el apartado 3 del artículo 51---------hasta un máximo del 40 % de los fondos propios de la entidad de crédito tomadora de la participación; los activos que constituyan créditos sobre entidades de crédito regionales o centrales a las que, en virtud de disposiciones legales o estatutarias, la entidad de crédito acreedora esté asociada dentro de una red, y a las que, en aplicación de dichas disposiciones, corresponda efectuar la compensación de los activos líquidos dentro de dicha red; 62 92/121/CEE artículo 4 (adaptado) Modificación resultante de 95/1/CE, Euratom, CECA Anexo I punto XI. B. ill3a) (adaptado) o) p) q) r) s) los riesgos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, mediante una garantía pignoraticia consistente en valores distintos de los contemplados en la letra f), siempre que no hayan sido emitidos por la propia entidad de crédito, por su empresa matriz o por una de sus filiales, ni por el cliente o el grupo de clientes relacionados entre sí en cuestión. Los valores entregados como garantía pignoraticia deberán ser evaluados al precio del mercado, tener un valor superior al de los riesgos garantizados y bien estar cotizados en una bolsa de valores, o bien ser efectivamente negociables y cotizarse de forma regular en un mercado que funcione por mediación de operadores profesionales reconocidos y que garantice, a satisfacción de las autoridades competentes del Estado miembro de origen de la entidad de crédito, la posibilidad de determinar un precio objetivo que permita verificar en todo momento el exceso de valor de los mismos. El excesÓ de valor exigido será del 100 %; sin embargo, deberá ser del 150 % en el caso de las acciones y del 50 % en el caso de obligaciones emitidas por entidades de crédito, o por administraciones regionales o locales de los. Estados miembros que no sean las contempladas en el artículo 44--- ---, - - - por el Banco Europeo de Inversiones y por los bancos multilaterales de desarrollo - - -. Los valores aportados como garantía pignoraticia no podrán constituir fondos propios de entidades de crédito - - - préstamos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, por hipotecas sobre viviendas o por acciones en sociedades finlandesas constructoras de viviendas que actúen con arreglo a la ley finlandesa de 1991 sobre las sociedades constructoras de viviendas o a la legislación posterior equivalente y operaciones de arrendamiento financiero en virtud de las cuales el arrendador mantenga la plena propiedad de la vivienda alquilada mientras el arrendatario no haya ejercido su opción de compra, en ambos casos hasta el 50% del valor de la correspondiente vivienda~ El talor de dicho bien se calculará, a satisfacción de las autoridades competentes, sobre la base de rigurosas nonnas de tasación establecidas por ley o mediante disposiciones reglamentarias o administrativas. La tasación se realizará como mínimo una vez por año. A efectos de la presenta letra, se entenderá por bien inmobiliario cualquier vivienda que el prestatario ocupe o que vaya a ceder en régimen de arrendamiento; 50 % de las cuentas de orden de riesgo medio/bajo mencionadas en el Anexo 11; con el acuerdo de las autoridades competentes, las garantías distintas de las establecidas sobre créditos distribuidos, que tengan fundamento legal o reglamentario y que las sociedades de garantía recíproca con estatuto de entidad de crédito ----- ofrezcan a sus clientes afiliados, sin perjuicio de que se establezca una ponderación de su importe del 20 %; Los Estados miembros infonnarán a la Comisión del uso que hagan de esta facultad, a fin de que no se creen distorsiones de competencia. --- -----A más tardar el 21 de diciembre de 1997, la Comisión presentará al Consejo un informe acompañado, en su caso, de propuestas pertinentes; las cuentas de orden con riesgo bajo mencionadas en el Anexo 11------ -, siempre que se haya suscrito con el cliente o grupo de clientes relacionados entre sí un acuerdo en virtud del cual sólo se pueda contraer el riesgo una vez que se haya comprobado que ello no conducirá a que se superen los límites aplicables con arreglo a los apartados 1, 2 y 3. 63 8. A efectos de aplicación de los apartados J, 2 y 3, los Estados miembros podrán aplicar una ponderación del 20 % a los activos que constituyan créditos sobre las administraciones regionales y locales de los Estados miembros, así como a cualesquiera otros riesgos asumidos sobre dichas administraciones, o garantizados por ellas; los Estados miembros podrán, no obstante, reducir la ponderación al O % en las condiciones previstas en el artículo 44. 92/121/CEE articulo 4 (adaptado) 9. A efectos de los apartados l, 2 y 3, los Estados miembros podrán aplicar una ponderación del 20 % a las partiqas del activo que constituyan créditos y a otros riesgos sobre entidades de crédito que tengan un plazo de ven<-imiento superior a un año. pero inferior o igual a tres y una ponderación del 50 % a las partidas del activo que constituyan créditos sobre entidades de crédito con un vencimiento superior a tres años, siempre que estos últimos estén representadvs por instrumentos de deuda emitidos por una entidad de crédito y siempre que dichos instrumentos de deuda sean, a juicio de las autoridades competentes, efectivamente negociables en un mercado constituido por operadores profesionales y se coticen en él diariamente, o cuya emisión haya sido autorizada por las autoridades competentes del Estado miembro de origen de la entidad de crédito emisora. En ninguno de estos casos dichos elementos podrán constituir fondos propios ----------. JO. No obstante lo dispuesto en la letra i) del apartado 7 y en el apartado 9, los Estados miembros podrán asignar una ponderación del 20 % a los elementos de activo que constituyan créditos y otros riesgos sobre entidades de crédito, con independencia de su vencimiento. 11. Cuando un tercero garantice un riesgo respecto de un cliente, o dicho riesgo esté garantizado por una garantía pignoraticia en valores emitidos por un tercero en las condiciones definidas en la letra o) del apartado 7, los Estados miembros podrán: considerar que dicho riesgo se asume sobre el tercero y no sobre el cliente, si dicho tercero garantiza el riesgo, a satisfacción de las autoridades competentes, directa e incondicionalmente; considerar que dicho riesgo se asume sobre el tercero y no sobre el cliente, si el riesgo definido en la letra o) del apartado 7 está garantizado por una garantía pignoraticia en las condiciones allí mencionadas. 12. A más tardar el 1 de enero de 1999, el Consejo examinará, basándose en un informe de la Comisión, el tratamiento de los riesgos interbancarios previsto en la letra i) del apartado 7 y en los apartados 9 y 1 O. El Consejo decidirá, en su caso, basándose en una propuesta de la Comisión, las modificaciones que deban efectuarse. (adaptado) 64 Articulo 50 Supervisión de grandes riesgos sobre una base consolidada y no consolidada 1. Cuando la entidad de crédito no sea ni empresa matriz ni filial, la observancia de las obligaciones establecidas en los artículos 48 y 49 o en cualquier otra disposición comunitaria aplicable en este ámbito se supervisará sobre una base no consolidada. 92/121/CEE artículo S apart. 1 a 3 2. En los demás casos, la observancia del cumplimiento de las obligaciones que figuran en los artículos 48 y 49 o en cualquier otra disposición comunitaria aplicable en este ámbito se supervisará sobre una base consolidada de conformidad con los artículos 52 a 56. 3. Los Estados miembros podrán no someter a supervisión sobre base individual o subconsolidada el cumplimiento de las obligaciones establecidas en los artículos 48 y 49 o en cualquier otra disposición comunitaria aplicable en este ámbito, por parte de una entidad de crédito que, como empresa matriz, esté sujeta a supervisión sobre una base consolidada y de toda empresa filial de tal entidad de crédito que esté sujeta a la autorización y sllpervisión de los Estados miembros y esté incluida en la supervisión consolidada. Podrán igualmente no ejercer aquella supervisión cuando la empresa matriz sea una sociedad financiera de cartera establecida en el mismo Estado miembro que la entidad de crédito, siempre que dicha sociedad esté sujeta a la misma supervisión que la que se ejerce con respecto a entidades de crédito. ------- En los supuestos contemplados en los párrafos primero y segundo, deberán tomarse medidas que garanticen una distribución de riesgos apropiada dentro del gr. upo. , (adaptado) 65 89/646/CEE artículo 12 apart. 1 a 5 Sección 4 Participaciones cualificadas fuera del dominio financiero Artículo 51 Límites a las participaciones cualificadas no financieras 1. Una entidad de crédito no podrá poseer una participación cualificada cuyo importe sobrepase el 15% de sus fondos propios en una empr~sa que no sea una entidad de crédito, una entidad financiera o una empresa cuya actividad esté contemplada en la letra f) del apartado 2 del artículo 43 de la Directiva 86/635/CEE. 2. El importe total de las participaciones cualificadas en empresas que no sean entidades de crédito, entidades financieras o empresas cuya actividad esté contemplada en la letra f) del apartado 2 del artículo 43 de la Directiva 86/635/CEE, no podrá superar el 60% de los fondos propios de la entidad de crédito. 3. Los Estados miembros podrán no aplicar a las participaciones en las compañías de seguros, tal como se definen en la Directiva 73/239/CEE(l), y en la Directiva 79/267/CEE(2), los límites fijados en los apartados 1 y 2. 4. Las acciones o participaciones poseídas temporalmente a causa de una operación de asistencia financiera con vistas al saneamiento o salvamento de una empresa o a causa de la suscripción de una emisión de títulos, durante el período normal de dicha suscripción, o en nombre propio pero por cuenta de terceros, no se incluirán entre las participaciones cualificadas sujetas al cálculo de los límites fijados en los apartados 1 y 2. Las acciones o participaciones que no tengan el carácter de inmovilizaciones financieras de acuerdo con el apartado 2 del artículo 35 de la Directiva 86/6,35/CEE no se incluirán. 5. Los límites fijados en los apartados 1 y 2 sólo podrán sobrepasarse en circunstancias excepcionales. En tales casos, las autoridades competentes exigirán, no obstante, que la entidad de crédito aumente el volumen de sus fondos propios o tome otras medidas de efecto equivalente. (l) DO nº L 228 de 16. 8. 1973, p. 3. Qirectiva cuya última modificación la constituye la Directiva 95/26/CE. (2) DO nº L 63 de 13. 3. 1979, p. 1. Directiva cuya última modificación la constituye la Directiva 95/26/CE. 66 89/646/CEE artículo 12 apart. 8 92/30/CEE artículo 3 apart. 1 a 7 (adaptado) 6. Los Estados miembros podrán prever que las autoridades competentes no apliquen los límites fijados. en los apartados I y 2 si establecieren que el exceso de las participaciones cualificadas respecto a dichos límites debe cubrirse en un l 00% mediante fondos propios, y que éstos no entren en el cálculo del coeficiente de solvencia. Si' existieren excedentes con respecto a los límites fijadds en los apartados l y 2, el importe que deba cubrirse mediante fondos,será el más elevado de los excedentes. ' - Capítulo 3 Supervisión sobre una base consolidada Artículo 52 Supervisión de entidades de crédito sobre una base consolidada l. Toda entidad de crédito que tenga como filial una entidad de crédito o una entidad financiera o que tenga tina participación en entidades de esta índole estará sometida a una supervisión basada en su situación financiera consolidada, en la medida y en las condiciones establecidas en el artículo 54. Dicha supervisión se aplicará como mínimo a los ámbitos contemplados en los apartados 5 y 6. 2. Toda entidad de crédito cuya empresa matriz sea una sociedad financiera de cartera estará sometida a una supervisión basada en la situación financiera consolidada de la sociedad financiera de cartera, en la medida y en las condiciones establecidas en el artículo 54. Dicha supervisión se aplicará como mínimo a los ámbitos contemplados en los apartados 5 y 6. La consolidación de la situación financiera de la sociedad financiera de cartera no implicará en modo alguno que las autoridades competentes estén obligadas a ejercer una función de supervisión sobre la sociedad financiera de cartera considerada de forma individual. 3. Los Estados miembros o las autoridades competentes responsables de la supervisión consolidada en aplicación del artículo 53 podrán renunciar en casos individuales a incluir en la consolidación a una entidad de crédito, a una entidad financiera, o a una empresa de servicios bancarios auxiliares, filiales o participadas: cuando la empresa que haya de incluirse esté situada en un tercer país en el que existan obstáculos jurídicos para la transmisión de la información necesaria; cuando la empresa de que se trate no presente un interés significativo, a juicio de las autoridades competentes, con respecto a los objetivos de la supervisión de las entidades de crédito y, en cualquier caso, cuando el total del balance de la empresa que haya de incluirse sea inferior al más bajo de los dos importes siguientes: l O millones de ecus o el l % del total del balance de la empresa matriz o de la empresa que posea la participación. En el supuesto de que varias empresas respondan a los criterios antes mencionados, deberán, no obstante, incluirse en la consolidación siempre que el conjunto fom1ado por tales empresas presente un interés significativo con respecto al objetivo señalado anteriormente; 67 92/30/CEE artículo 3 apart. 1 a 7 (adaptado) o, cuando, a juicio de las autoridades competentes encargadas de la supervisión qe forma consolidada, la consolidación de la situación financiera de la empresa que haya de incluirse resulte inadecuada o pueda inducir a error desde el punto de vista de los objetivos de la supervisión de las entidades de crédito. 4. Cuando las autoridades competentes de un Estado miembro no incluyan una entidad de crédito filial en la supervisión consolidada en virtud de uno de los supuestos previstos eri los guiones segundo y tercero del apartado 3, las autoridades competentes del Estado miembro en que esté situada dicha entidad podrán pedir a la empresa matriz la información que pueda facilitar el ejercicio de la supervisión de dicha entidad de crédito. 5. La supervisión de la solvencia, de la adecuación de los fondos propios a los riesgos de mercado y el control de grandes riesgos--------, se realizarán de forma consolidada de conformidad con lo dispuesto en el presente artículo y en los artículos 53 a 56. Los Estados miembros adoptarán las medidas necesarias, en su caso, para la inclusión de las sociedades financieras de cartera en la supervisión de forma consolidada, de acuerdo con el apartado 2. La observancia de los límites fijados en los apartados 1 y 2 del artículo 51 -- ------------- será objeto de supervisión y control sobre la base de la situación financiera consolidada o subconsolidada de la entidad de crédito. 6. Las ~utoridades competentes prescribirán, para la totalidad de las empresas incluidas en el ámbito de la supervisión consolidada a que estarán sujetas las entidades de crédito en aplicación de los apartados 1 y 2, la existencia de los oportunos procedimientos de control interno para la presentación de información y de datos útiles para el ejercicio de la supervisión de forma consolidada. 7. Sin perjuicio de las disposiciones específicas establecidas en otras Directivas, los Estados miembros podrán no aplicar de forma subconsolidada o individual las reglas enunciadas en el apartado 5 a las entidades de crédito que, como empresas matrices, estén sujetas a supervisión consolidada, o a cualquier filial de la entidad de crédito de que se trate que dependa de su autorización y de su supervisión: y esté incluida en la supervisión sobre una base consolidada de la entidad de crédito que sea la empresa matriz. Se admitirá la misma facultad eximente cuando la empresa matriz sea una sociedad financiera de cartera con domicilio social en el mismo ·Estado miembro que la entidad de crédito, siempre que esté sometida a la misma supervisión que la ejercida sobre las entidades de crédito, y en particular a las reglas enunciadas en el apartado 5. En los dos supuestos contemplados en el párrafo primero, se deberán tomar medidas para garantizar un reparto adecuado del capital dentro del grupo bancario. Si las autoridades competentes aplican estas normas de forma individual, podrán hacer uso, para el cálculo de los fondos propios, de la disposición prevista en el último párrafo del apartado 2 del artículo 34 - - - - 68 92/30/CEE artículo 3 apart. 8 y 9 (adaptado) 92/121/CEE artículo 5 apart. 4 y 5 (adaptado) 89/647/CEE artículo 3 apart. 5 y 6 (adaptado) 92/30/CEE artículo 3 apart. 1 O 8. Cuando una entidad de crédito, filial de una empresa matriz que sea una entidad de crédito, haya sido autorizada y esté situada en otro Estado miembro, las autoridades competentes que hayan concedido dicha autorización aplicarán a dicha entidad las reglas enunciadas en el apartado 5 de forma individual o, en su caso, subconsolidada. 9. No obstante lo dispuesto en el apartado 8, las autoridades competentes responsables de la autorización de la filial de una empresa matriz que sea una entidad de crédito podrán delegar su responsabilidad de supervisión, mediante acuerdo bÍlateral, en las autoridades competentes que hayan autorizado y supervisen a la empresa matriz, con el fin de que éstas se ocupen de la vigilancia de la filial con arreglo a las disposiciones de la presente Directiva. Se deberá mantener informada a la Comisión de la existencia y del contenido de tales acuerdos. Esta transmitirá dicha información a las autoridades competentes de los demás Estados miembros y al Comité consultivo bancario. l O. Los Estados miembros preverán que sus autoridades competentes encargadas de ejercer la supervisión de forma consolidada puedan pedir a las filiales de una entidad de crédito o de una sociedad financiera de cartera que no estén incluidas en el ámbito de la supervisión consolidada la información mencionada en el artículo 55. En este caso, se aplicarán los procedimientos de transmisión y verificación previstos por el citado artículo. Artículo 53 Autoridades competentes responsables de la supervisión sobre una base consolidada 1. Cuando la empresa matriz sea una entidad de crédito, la supervisión de forma consolidada será ejercida por las autoridades competentes que hayan concedido a dicha entidad de crédito la autorización contemplada en el artículo 4. - - - - - - 92/30/CEE artículo 4 (adaptado) 2. Cuando una entidad de crédito tenga por empresa matriz a una sociedad financiera de cartera, la supervisión de forma consolidada será ejercida por las autoridades competentes que hayan concedido a dicha entidad de crédito la autorización contemplada en el artículo'+----- No obstante, cuando entidades de crédito autorizadas en más de un Estado miembro tengan por empresa matriz a la misma sociedad financiera de cartera, la supervisión de fonna consolidada será ejercida por las autoridades competentes de la entidad de crédito autorizada en el Estado miembro en el. que se haya constituido la sociedad financiera de cartera. 69 Si no hubiese entidad de crédito filial autorizada en el Estado miembro en el que se haya constituido la sociedad financiera de cartera, las autoridades competentes de los Estados miembros afectados ( incluidas las del Estado miembro en el que se haya constituido la sociedad financiera de cartera) se concertarán para· designar, de común acuerdo, a las que, de entre ellas, ejercerán la supervisión sobre una base consolidada. De no haber tal acuerdo, la supervisión consolidada será ejercida por las autoridades competentes que hayan autorizado a la entidad de crédito con t;l total de balance más elevado; si los totales de balance fuesen iguales, la supervisión consolidada será ejercida por las autoridades competentes que hayan concedido en primer lugar la autorización contemplada en el artículo 4. - 92/30/CEE artículo 4 (adaptado) 3. Las autoridades competentes afectadas podrán, de común acuerdo, establecer. excepciones a las normas enunciadas en los párrafos primero y segundo del apartado 2. 4. Los acuerdos a que se refieren el párrafo tercero del apartado 2 y el apartado 3 preverán las medidas concretas de colaboración y de transmisión de la información que permitan alcanzar los objetivos de la supervisión sobre una base consolidada. l. Cuando en los Estados miembros exista más de una autoridad competente para llevar a cabo la supervisión cautelar de las entidades de crédito y de las entidades financieras, los Estados miembros tomarán las medidas necesarias a fin de organizar la coordinación entre dichas autoridades. Articulo 54 Fo~ma y alcance de la consolidación 1. Las autoridades competentes responsables de la supervisión consolidada, deberán exigir, a los efectos de la supervisión, la consolidación íntegra de las entidades de crédito y de las entidades financieras que sean filiales de la empresa matriz. 92/30/CEE artículo 5 No obstante, podrá prescribirse la consolidación proporcional cuando, a juicio de las autoridades competentes, la responsabilidad de la empresa matriz que tenga una parte del capital esté limitada a dicha parte de capital, debido a la responsabilidad de los demás accionistas o asociados y a la satisfactoria solvencia de estos últimos. La responsabilidad de los demás accionistas y asociados deberá establecerse claramente, si fuera preciso mediante compromisos expresamente suscritos. 2. Las autoridades competentes responsables de la supervisión consolidada deberán exigir, a los efectos de la supervisión, la consolidación proporcional de las participaciones en entidades de crédito o en entidades financieras dirigidas por una empresa incluida en la consolidación conjuntamente con una o varias empresas no incluidas en la consolidación, cuando de ello se derive una limitación de la responsabilidad de dichas empresas en función de la parte de capital que posean. 3. En casos de participación u otros vínculos de capital distintos de los contemplados en los apartados 1 y 2, las autoridades competentes determinarán si debe llevarse a cabo la consolidación y de qué forma. En particular, podrán permitir o prescribir la utilización del método de equivalencia. No obstante, este método no determinará una inclusión de las empresas de las que se trate en la supervisión consolidada. (adaptado) 70 4. Sin perjuicio de los apartados 1, 2 y 3, las autoridades competentes decidirán si, en los casos siguientes, debe efectuarse la consolidación, y de qué forma: 92/30/CEE artículo S cuando una entidad de crédito ejerza, en opinión de las autoridades competentes, una influencia importante en una o varias entidades de financieras, sin poseer sin embargo una crédito o ~ntidades participación u otros vínculos de capital en estas entidades; cuando dos o más entid~des de crédito o entidades financieras se encuentren bajo dirección única, sin que ésta deba haber sido establecida por contrato o por medio de cláusulas estatutarias; cuando dos. o más entidades de crédito o entidades financieras posean órganos de administración, dirección o supervisión compuestos, en su mayoría, por las mismas personas. En particular, las autoridades competentes podrán permitir o prescribir la utilización del método previsto en el artículo 12 de la Directiva 83/349/CEE, si bien este método no determinará que las empresas de que se trate queden induidas en la supervisión consolidada. 5. Cuando la supervisión consolidada se prescriba en aplicación de los apartados 1 y 2 del artículo 52, las empresas de servicios bancarios auxiliares se incluirán en la consolidación en los mismos casos y según los mismos métodos que los señalados en los apartados 1 a 4 del presente artículo. Artículo 55 Información que deberán facilitar las sociedades mixtas de cartera y sus filiales l. Hasta una posterior coordinación de los métodos de consolidación, los Estados miembros preverán que, cuando la empresa matriz de una o de varias entidades de crédito sea una sociedad mixta de cartera, las autoridades competentes responsables de la autorización y de la supervisión de dichas entidades de crédito exijan a la sociedad mixta de cartera y a sus filiales, dirigiéndose directamente a aquéllas o por mediación de las entidades de crédito filiales, la comunicación de toda información pertinente para ejercer la supervisión sobre las entidades de crédito filiales. 2. Los Estados miembros preverán que sus autoridades competentes puedan realizar, o encomendar a auditores externos, la comprobación in situ de la información facilitada por las sociedades mixtas de cartera y sus- filiales. Cuando la sociedad mixta de cartera o una de sus filiales sea una empresa de seguros, se podrá recurrir igualmente al procedimiento previsto en el apartado 4 del artículo 56. Cuando la sociedad mixta de cai;tera o una de sus filiales esté situada en un Estado miembro distinto de aquél en el que esté situada la entidad de crédito filial, la comprobación in situ de la información se hará según el procedimiento previsto en el apartado 7 del artículo 56. 92/30/CEE artículo 6 71 Articulo 56 Medidas destinadas a facilitar la aplicación de la supervisión sobre una base consolidada l. Los Estados miembros tomarán las medidas necesarias para que ningún obstáculo de naturaleza jurídica impida a las empresas incluidas en el ámbito de la supervisión consolidada, ni a las sociedades mixtas de cartera ni a sus filiales ni a las filiales previstas en el apartado 1 O del artículo 52, intercambiar entre sí la información pertinente para el ejercicio de la supervisión con arreglo a lo dispuesto en los artkulos 52 a 55 y en el presente artículo. 92/30/CEE artículo 7 (adaptado) 2. Cuando la empresa matriz y la o las entidades de crédito que sean filiales suyas estén situadas en Estados miembros diferentes, las autoridades competentes de cada Estado miembro se comunicarán toda la información pertinente con miras a hacer posible o facilitar el ejercicio de la supervisión sobre base consolidada. Cuando las autoridades competentes del Estado miembro en el que esté situada la empresa matriz no ejerzan por sí mismas la supervisión sobre base consolidada en virtud de lo dispuesto en el artículo 53, las autoridades • competentes encargadas de ejercer dicha supervisión podrán instarlas a que pidan a dicha empresa matriz la información pertinente para el ejercicio de la supervisión sobre base consolidada y a que la transmitan a dichas autoridades. · 3. Los Estados miembros autorizarán el intercambio entre sus autoridades competentes de la información a que se refiere el apartado 2, entendiéndose que, en el caso de las sociedades financieras de cartera, de las entidades financieras o de las empresas de servicios bancarios auxiliares, la recogida o la tenencia de información no implicará en modo alguno que las autoridades competentes estén obligadas a ejercer una función de supervisión soóre dichas entidades o empresas consideradas individualmente. Asimismo, los Estados miembros autorizarán el intercambio entre sus autoridades competentes de la información contemplada en el artículo 55, entendiéndose que la recogida o la tenencia de información no implicará, en modo alguno, que las autoridades competentes ejerzan una función de supervisión sobre la sociedad mixta de cartera y aquellas de sus filiales que no sean entidades de crédito, ni sobre las filiales mencionadas en el apartado 1 O del artículo 52. 4. Cuando una entidad de crédito, una sociedad financiera de cartera o una sociedad mixta de cartera controlen una o varias filiales que sean empresas de seguros u otras empresas de servicios de inversión sujetas a un régimen de autorización, las autoridades competentes y las autoridades facultadas para proceder a la supervisión de las empresas de seguros o de las citadas empresas de servicio de inversión colaborarán estrechamente. Sin perjuicio de sus respectivas competencias, dichas autoridades se comunicarán toda información que pueda facilitar su labor y permitir un control de la actividad y de la situación financiera global de las empresas sujetas a su supervisión. 72 S. Toda información recibida en el marco de la supenisión sobre una base consolidada, y en particular los intercambios de infonnación entre autoridades competentes previstos por la presente Directiva, quedarán sujetos al secreto profesional definido en el artículo 30--. 92/30/CEE articulo 7 (adaptado) 6. Las autoridades competentes encargadas de ejercer la supervisión consolidada establecerán una lista de las sociedades financieras de cartera · contempladas en el apartado 2 del artículo 52. Dicha lista será enviada a las autoridaaes ~mpetentes de los demás Estados miembros y a la Comisión. 7. · Cuando, en el marco de la aplicación de la presente Directiva, las autoridades competentes de un Estado miembro deseen verificar, en casos detenninados, cierta información sobre una entidad de crédito, una sociedad fmanciera de cartera, una entidad fmanciera, una empresa· de servicios bancarios auxiliares, una sociedad mixta de cartera o una filial de las contempladas en el artículo 55, o una filial de las mencionadas en el apartado 1 O del artículo 52, situada en otro Estado miembro, deberán solicitar a las autoridades competentes de dicho Estado miembro que se proceda a tal verificación. Las autoridades competentes que reciban la solicitud deberán darle curso, en el marco de su competencia, bien procediendo por sí mismas a dicha verificación, bien pennitiendo que procedan a ella las autoridades competentes que hayan presentado la solicitud, bien pennitiendo que proceda a ella un auditor o \lll perito. 8. Los Estados miembros preverán que, sin perjuicio de las disposiciones de Derecho penal aplicables, puedan dictarse respecto de las sociedades financieras de cartera y las sociedades mixtas de cartera, o de sus directivos responsables, que infrinjan las disposiciones legales, reglamentarias o administrativas adoptadas en aplicación de los artículos 52 a 55 y del presente artículo, sanciones o medidas destinadas a poner fm a las infracciones comprobadas o a sus causas. En detenninados casos, estas medidas podrán requerir la intervención de las autoridades judiciales. Las autoridades competentes ·colaborarán estrechamente entre sí a fm de que las sanciones o medidas antes mencionadas obtengan el efecto esperado, en particular, cuando la sede social de una sociedad financiera de cartera o de \llla sociedad mixta de cartera y su administración central o su establecimiento principal no se encuentren en el mismo lugar. TÍTULO VI COMITÉ CONSULTIVO BANCARIO Articulo 57 Composición y funciones del Comité Consultivo Bancario 1. Se crea ante la Comisión \lll Comité consultivo bancario compuesto de autoridades competentes de los Estados miembros. ------ 2. El Comité consultivo bancario tiene por misión asistir a la Comisión en su tarea de asegurar la correcta aplicación de la presente Directiva. -- Además, llevará a cabo las restantes tareas previstas en la presente Directiva y ayudará a la Comisión en la elaboración de nuevas propuestas que deban presentarse al Consejo en lo relativo a la coordinación en el ámbito de las entidades de crédito. 77/780/CEE artículo 11 (adaptado) 73 3. El Comité consultivo bancario no se ocupará del estudio de los problemas concretos que tengan relación con las diferentes entidades de crédito. 77n80/CEE artículo 11 (adaptado) 4. El Comité consultivo bancario estará compuesto por tres representantes como máximo de cada Estado miembro y de la Comisión. Estos representantes podrán estar ,pcasionalmente acompailados por asesores, a reserva de acuerdo previo del Comité. El Comité podrá, asimismo, invitar a personas cualificadas y a expertos para tomar parte en sus reuniones. Las tareas de ,secretariado estarán a cargo de la Comisión. 5. El Comité consultÍvo bancario - - - adoptará su reglamento interno y eligirá un presidente entre los representantes de los Estados miembros. Se reunirá a intervalos regulares y cada vez que la situación lo requiera. La Comisión podrá solicitar que el Comité se reúna con urgencia si estima que la situación lo requiere. 6. Las deliberaciones del Comité consultivo bancario y sus resultados serán confidenciales a menos que el Comité decida lo contrario. Articulo 58 Examen de las condiciones de la autorización El Comité consultivo bancario estará encargado de examinar el contenido dado por los Estados miembros a las condiciones contempladas en el apartado 1 del artículo 5 y en el apartado 1 del artículo 6, las restr. ültes condiciones que aquellos apliquen eventualmente, así como las indicaciones que deberán figurar en el programa de actividades, y elevará, en su caso, sugerencias a la Comisión orientadas a una coordinación más detallada. 77/780/CEE articulo 3 apart. 5 (adaptado) Articulo 59 Ratios de observación 1. A la espera de una coordinación posterior, las autoridades competentes establecerán a titulo de observación, en su caso complementariamente a los eventuales coeficientes que apliquen, relaciones entre diferentes partidas del activo o del pasivo de las entidades de crédito con objeto de vigilar la solvencia y la liquidez de las entidades de. -=rédito y el resto de las condiciones útiles para la protección del ahorro. 77/780/CEE artículo 6 (adaptado) Con esta finalidad, el Comité consultivo bancario determinará el contenido de los diferentes elementos de las relaciones de observación contempladas en el párrafo primero y fijará el método que deberá aplicarse para. su cálculo. 74 En su caso, el Comité consultivo bancario tendrá en cuenta las consultas técnicas que tengan lugar entre las autoridades de control de las categorías de entidades implicadas. 77/780/CEE artículo 6 (adaptado) 2. Las relaciones establecidas a título de observación en virtud del apartado 1 se calcularán al menos cada seis meses. 3. El Comité consultivo bancario examinará los resultados de los análisis efectuados por las autoridades de control a que se refiere el párrafo tercero del apartado 1, sobre la base de los cálculos contemplados en el apartado 2. 4. El Comité consultivo bancario podrá hacer a la Comisión cualquier sugerencia encaminada a la coordinación de los coeficientes aplicables en los Estados miembros. 89/299/CEE artículo 8 (modificación resultante de 92/16/CEE, punto 2 art. l) (adaptado) 89/646/CEE artículo 22 (adaptado) 89/647/CEE artículo 9 (adaptado) 92/121/CEE artículo 7 (adaptado) TÍTULO VII PODERES DE EJECUCIÓN Articulo 60 Adaptaciones técnicas l. Sin perjuicio, en lo relativo a los fondos propios, del informe mencionado en el párrafo segundo del apartado 3 del artículo 34, las adaptaciones de carácter técnico, relativas a los guiones siguientes se aprobarán con arreglo al procedimiento previsto en el apartado 2: la clarificación de las definiciones a fin de tener en cuenta en la aplicación de la presente Directiva la evolución de los mercados financieros, la clarificación de las definiciones a fin de asegurar la aplicación uniforme de la presente Directiva en la Comunidad, las la adecuación de definiciones con la de los actos ulteriores relativos a las entidades de crédito y materias conexas, la terminología y de la formulación de la definición de la zona A del punto 14 del artículo 1, la definición de los bancos multilaterales de desarrollo del punto 19 del artículo 1, la modificación de la cuantía de capital inicial previsto en el artículo 5 a fin de tener en cuenta los desarrollos económicos y monetarios, la ampliación del contenido de la lista mencionada en los artículos 18 y 19, que figura en el Anexo I, o la adaptación de la terminología de la lista a fin de tener en cuenta el desarrollo de los mercados financieros, los ámbitos en los que las autoridades competentes deben intercambiar informaciones, enumerados en el artículo 28, 75 la modificación de la definición de activos del artículo 43 atendiendo a los desarrollos de los mercados financieros, la lista y la clasificación de las cuentas de orden que figuran en los Anexos II y IV y su tratamiento en el cálculo del coeficiente descrito en los artículos 42, 43 y 44 y en el Anexo 111, una reducción transitoria del coefü;iente mínimo previsto en el artículo 47 o de las ponderaciones previstas en el artículo 43 a fin de tener en cuenta circunstancias específicas, la aclaración de las excepciones previstas en los apartados 5 a 1 O del artículo 49. 89/299/CEE articulo 8 (modificación resultante de 92/16/CEE, punto 2, art. 1) 89/646/CEE articulo 22 (adaptado) 89/647/CEE artículo 9 (adaptado) 92/121/CEE artículo 7 (adaptado) 2. La Comisión estará asistida por un Comité formado por los representantes de los Estados miembros y presidido por el representante de la Comisión. El representante de la Comisión someterá al Comité un proyecto de medidas. El Comité emitirá su dictamen sobre este proyecto en un plazo que el presidente podrá fijar en función de la urgencia de la cuestión planteada. El dictamen será adoptado por la mayoría prevista, en el apartado 2 del artículo 148 del Tratado, para la adopción de las decisiones que el Consejo debe adoptar a propuesta de la Comisión. En las votaciones en el seno del Gomité, los votos de los representantes de los Estados miembros se ponderarán del modo previsto en dicho artículo. El presidente no participará en la votación. La Comisión adoptará las medidas previstas cuando se ajusten al dictamen del Comité. Cuando las medidas contempladas no se ajusten al dictamen del Comité, o en ausencia de tal dictamen, la Comisión someterá sin tardanza al Consejo una propuesta relativa a las medidas que deban adoptarse. El Consejo decidirá por mayoría cualificada. Si, al final de un plazo de tres meses a partir de la fecha de presentación al Consejo, éste no se hubiere pronunciado al respecto, la Comisión adoptará las medidas propuestas, excepto cuando el Consejo se haya pronunciado en contra de dichas medidas por mayoría simple. TÍTULO VIII DISPOSICIONES TRANSITORIAS Y FINALES Capítulo primero Disposiciones transitorias Artículo 61 Disposiciones transitorias relativas al artículo 36 Dinamarca podrá autorizar a las entidades de crédito hipotecario de su país organizadas en forma de sociedades cooperativas o de fondos, antes del 1 de enero de 1990, y transformadas en sociedades anónimas, a seguir incluyendo en sus fondos propios los compromisos solidarios de sus miembros, respectivamente de los prestatarios contemplados en el apartado 1 del artículo 36, cuyos créditos estén asimilados a dichos compromisos solidarios, dentro de los límites siguientes: 89/299/CEE articulo 4 bis (modificación resultante de 92/16/CEE art. 1) 76 a) b) c) d) la base de cálculo de la parte de los compromisos solidarios de los prestatarios será equivalente al total de los elementos contemplados en los puntos I más 2 del apartado 2 del artículo 34 menos los elementos contemplados en los puntos 9, 10 y 11 del apartado 2 del artículo 34; 89/299/CEE artículo 4 bis {modificación resultante de 92/16/CEE art. 1) la base de r,. álculo el 1 de enero de 1991 o, si la transformación se efectuara posteriormente, en la fecha en que ésta tenga lugar, será la base máxima de cálculo. La base de cálculo no podrá, en ningún caso, ser superior a la base máxima de cálculo; la base máxima de cálculo se reducirá a partir del l de''enero de 1997, en la mitad del producto de toda la ampliación del capital - a efectos del punto 1 del apartado 2 del artículo 34 - que se realice con posterioridad a esa fecha; y el importe máximo de los compromisos solidarios de los prestatarios incluidos en los fondos propios, no podrá exceder del: 50% en 1991 y 1992, 45% en 1993 y 1994, 40% en 1995 y 1996, 35% en 1997, 30% en 1998, 20% en 1999, 10% en 2000, y 0% a pa1tir del 1 de enero del 2001, de la base de cálculo. Articulo 62 Disposiciones transitorias relativas al artículo 43 1. Los Estados miembros podrán aplicar una ponderación del 50% a las operaciones de arrendamiento financiero inmobiliario realizadas a más tardar el 1 de enero de 2001, referidas a bienes de utilización profesional situados en el país de la sede social y reguladas por las disposiciones legales que establezcan que el arrendador conserve la propiedad íntegra del objeto arrendado hasta que el arrendatario ejerza su opción de compra. 89/647/CEE artículo 11 apart. 5 (adaptado) 77 2. El apartado 3 del artículo 43 se entenderá sin perjuicio del reconocimiento por las autoridades competentes de los contratos bilaterales de novación que hayan sido celebrados en el caso de : 96/10/CE articulo 2 (adaptado) - Bélgica, antes del 23 de abril de 1996; - Dinamarca, antes del 1 de junio de 1996; - Alemania, antes del 30 de octubre de 1996; - Grecia, antes del 27 de mano de 1997; - España, antes del 7 de enero de 1997; - Francia, antes del 30 de mayo de 1996; - Irlanda, antes del 27 de junio de 1996; - Italia, antes del 30 de julio de 1996; - Luxemburgo, antes del 29 de mayo de 1996; - los Países Bajos, antes del 1 de julio de 1996; - Austria, antes del 30 de diciembre de 1996; - Portugal, antes del 15 de enero de 1997; - Finlai:idia, antes del 21 de agosto de 1996; - Suecia, antes del 1 de junio de 1996; - el Reino Unido, antes del 30 de abril de 1996. Articulo 63 Disposiciones transitorias relativas al artículo 47 1. Las entidades de crédito cuyo coeficiente mínimo no alcanzara el 1 de enero de 1991 el 8% previsto en el apartado 1 del artículo 47 deberán aproximarse progresivamente, en fases sucesivas, a dicho nivel. Mientras no hayan alcanzado dicho objetivo, no podrán pennitir que el nivel del coeficiente descienda por debajo del nivel alcanzado. Si, no obstante, se produjese tal fluctuación, la misma deberá ser temporal y el motivo deberá comunicarse a las autoridades competentes. 89/647/CEE artículo 11 apart. 1 a 3 (adaptado) 2. Durante un periodo que no exceda de 5 aftos a contar del 1 de enero de 1993, los Estados miembros podrán aplicar la ponderación del í 0% a las obligaciones que se definen en el apartado 4 del artículo 22 de la Directiva 85/611/CEE, --------- y mantenerla, si lo consideran necesario, para las entidades de crédito, a fin de evitar graves perturbaciones en sus mercados. Tales excepciones serán comunicadas a la Comisión. 3. Durante un período que no exceda de siete años a partir del 1 de enero de 1993, el apartado 1 de~ artículo 47 no se aplicará al Banco Agrícola de Grecia. No obstante, dicho banco deberá aproximarse en fases sucesivas al nivel prescrito en el apartado 1 del artículo 47, según el método que se describe en el apartado 1 del presente artículo. Articulo 64 Disposiciones transitorias relativas al artículo 49 1. Si, el 5 de febrero de 1993, - - - - - - - - - - una entidad de crédito hubiera aceptado ya un riesgo, o riesgos, que superen los límites aplicables a los grandes riesgos o el límite aplicable a la acumulación de grandes riesgos, previstos en el artículo 49, las autoridades competentes exigirán a dicha entidad de crédito que adopte las medidas necesarias para reducir el riesgo o riesgos considerados al nivel previsto por las disposiciones del artículo 49. 92/121/CEE artículo 6 (adaptado) 2. El procedimiento destinado a reducir el riesgo o riesgos al nivel autorizado se definirá, se adoptará, se aplicará y se concluirá en el plazo que las autoridades competentes consideren conforme al principio de gestión saneada y de competencia leal. Las autoridades competentes infonnarán a la Comisión y al Comité consultivo bancario sobre el calendario del procedimiento general adoptado. 3. La entidad de crédito no podrá adoptar medida alguna que tenga por efecto aumentar los riesgos a que se hace referencia en el apartado 1 con respecto al nivel que representaban dichos riesgos el 5 de febrero de 1993--- 78 4. El plazo que deberá aplicarse en virtud del apartado 2 expirará, a más tardar, el 31 de diciembre de 2001. Los riesgos de vencimiento más largo cuyos términos contractuales esté obligada a cumplir la entidad prestamista podrán mantenerse hasta dicho vencimiento. 92/121/CEE artículo 6 (adaptado) 5. Hasta el 31 de diciembre de 1998, los Estados miembros podrán aumentar el límite establecido en el apartado l del artículo 49 hasta el 40 % y el límite establecido en el apartado 2 del artículo 49 hasta el 30 %. En tal caso, y sin perjuicio de lo dispuesto en los apartados l a 4, el plazo para reducir los riesgos existentes al finalizar el citado período hasta los niveles previstos en el artículo 49 finalizará el 31 de diciembre de 200 l. 6. Únicamente para las entidades de crédito cuyos fondos propios, - - no rebasen los 7 millones de ecus, los Estados miembros podrán prorrogar por cinco años los plazos previstos en el apartado 5. Los Estados miembros que se acojan a la facultad prevista en el presente apartado velarán por evitar distorsiones de la competencia e informarán sobre las medidas adoptadas al respecto a la Comisión y al Comité consultivo bancario. 7. En los casos contemplados en los apartados 5 y 6, un riesgo podrá considerarse «gran riesgo» si su importe es igual o superior al 15 % de los fondos propios. 8. Hasta el 31 de diciembre de 2001 los Estados miembros podrán sustituir la frecuencia de notificación de grandes riesgos a que se hace mención en el segundo guión del apartado 2 del artículo 48, por una frecuencia de dos veces al año como mínimo. 9. Los Estados miembros podrán eximir total o parcialmente de la aplicación de los apartados 1, 2 y 3 del artículo 49 los riesgos contraídos por una entidad de crédito consistentes en préstamos hipotecarios, a efectos del apartado 1 del artículo 62 , con~luidos antes del 1 de enero de 2002, así como las operaciones de arrendamiento financiero inmobiliario, a efectos del apartado 2 del articulo 62, concluidos antes del 1 de enero de 2002, en ambos casos hasta un límite máximo del 50 % del valor de los bienes inmobiliarios de que se trate. Se tratarán de la misma forma los préstamos garantizados, a satisfacción de las autoridades competentes, por acciones en sociedades finlandesas constructoras de viviendas que actúen con arreglo a la Ley finlandesa de I 99 I sobre las sociedades constructoras de viviendas o la legislación posterior equivalente que sean similares a los préstamos hipotecarios a que se refiere el párrafo primero. 92/121/CEE artículo 6 {modificación resultante de 95/1/CE, Euratom, CECA, Anexo I punto XI. B. 111. 3 b)} I O. Sin perjuicio de lo dispuesto en el apartado 4, Portugal podrá, hasta el 31 de diciembre de I 998, eximir total o parcialmente de la aplicación de los apartados 1 y 3 del artículo 49 los riesgos asumidos por una entidad de crédito con «Electricidade de Portugal» (EDP) y Petrogal. 92/121/CEE artículo 6 (adaptado) 79 Articulo 65 (Disposiciones transitorias relativas al artículo 51) Las entidades de crédito que el 1 de enero de 1993, superasen los límites fijados en los apartados 1 y 2, del artículo 51 dispondrán - - - de un plazo hasta el 1 de enero ~e 2003 para ajustarse a dichos límites. 89/646/CEE artículo 12 apart. 7 (adaptado) Capítulo 2 Disposiciones finales Artículo 66 Directivas derogadas l. Quedan derogadas las Directivas 73/183/CEE, 77/780/CEE, 89/299/CEE, 89/646/CEE, 89/647/CEE, 92/30/CEE y 92/121/CEE, modificadas por las Directivas que figuran en la parte A del Anexo V, sin perjuicio de las obligaciones de los Estados miembros en cuanto a los plazos de transposición que figuran en la parte B del Anexo V. 2. Las referencias hechas a las Directivas derogadas se entenderán hechas a la presente Directiva y deberán leerse con arreglo al cuadro de correspondencias que figura en el Anexo V1 Artículo 67 Entrada en vigor La presente Directiva entrará en vigor el vigésimo día siguiente al de su publicación en el Diario Oficial. de las Comunidades Europeas. Artículo 68 Destinatarios Los destinatarios de la presente Directiva serán los Estados miembros. Hecho en Bruselas, el Por el Parlamento Europeo El Presidente Por el Consejo El Presidente 80 LISTA DE ACTIVIDADES QUE SE BENEFICIAN DEL RECONOCIMIENTO MUTUO ANEXO/ 89/646/CEE ANEXO 1. Recepción de depósitos o de otros fondos reembolsables. 2. Préstamos(})_ 3. Arrendamiento financiero («leasing»). 4. Operaciones de pago. 5. Emisión y gestión de medios de pago (tarjetas de crédito, cheques de viaje, cartas de crédito). 6. Concesión de garantías y suscripción de compromisos. 7. Transacciones por cuenta propia de la entidad o por cuenta de su clientela que tengan por objeto: a) innstrumentos del mercado monetario (cheques, efectos, certificados de depósito, etc. ); b) mercados de cambios; c) instrumentos financieros a plazo y opciones; d) instrumentos sobre divisas o sobre tipos de interés; e) valores negociables; 8. Participaciones en correspondientes. las emisiones de títulos y prestaciones de los servicios 9. Asesoramiento a empresas en materia de estructura del capital, de estrategia industrial y de cuestiones afines, así como asesoramiento y servicios en el ámbito de la fusión y de la compra de empresas. l O. Intermediación en los mercados interbancarios. 11. Gestión o asesoramiento en la gestión de patrimonios. 12. Custodia de valores negociables. 13. Informes comerciales. 14. Alquiler de cajas fuertes. (1) comprenden en especial: - crédito al consumo, - crédito hipotecario, - «factoring» con o sin recurso, - financiación de transacciones comerciales (incluido el «forfaiting»). 81 ANEXO// CLASIFICACIÓN DE LAS CUENTAS DE ORDEN 89/647/CEE ANEXO I (adaptado) Riesgo alto Garantías que sean sustitutivas de créditos. Aceptaciones. Efectos endosados que no incorporen la firma de otra entidad de crédito. Cesiones con derecho de recurso a favor del comprador. Cartas de crédito «standby» irrevocables que sean sustitutivas de crédito. Compromisos de compra a plazo. Depósitos a futuro («forward forward deposits»). Parte pendiente de desembolso de acciones y títulos parcialmente desembolsados. Otras partidas de riesgo alto. Riesgo medio Créditos documentarios, emitidos y confirmados (véase también riesgo medio/bajo). Fianzas y cauciones (incluidas las garantías de licitación y buen fin de contratos públicos, las aduaneras y las fiscales) y las garantías que no sean sustitutivas de crédito. Acuerdos de venta con compromiso de recompra tal como se definen en los apartados 3 y 5 del artículo 12 de la Directiva 86/635/CEE. Cartas de crédito «standby» irrevocables que no sean sustitutivas de crédito. Facilidades de descubierto no utilizadas (compromisos de concesión de préstamo, de compra de títulos, de prestación de garantías o de créditos mediante aceptaciones) de duración inicial superior a un año. Líneas de apoyo a la emisión de valores («Note issuance facilities NIF») y «Revolving underwriting facilities RUF». Otras partidas que tengan riesgo medio. " · Riesgo medio/bajo Créditos documentarios en los que el embarque de mercancía actúe como garantía y otras transacciones autoliquidables. Otras partidas que comporten también riesgo medio/bajo. Riesgo bajo Facilidades de descubierto no utilizadas (compromisos de concesión de préstamos,· títulos, de prestación de garantías o de créditos mediante de compra de aceptaciones) de duración inicial de hasta un año inclusive, o que puedan ser anulados sin condiciones en cualquier momento ni previo aviso. Otras partidas que comporten también riesgo bajo. Los Estados miembros se comprometen a informar a la Comisión tan pronto como hayan aceptado introducir un nuevo elemento no registrado en· balance en cualquiera de los últimos guiones que figuran en cada clase de riesgo. Dicho elemento será clasificado definitivamente a nivel comunitario una vez que se haya cumplido el procedimiento del artículo 60. 82 ANEXOl/1 TRATAMIENTO DE LAS CUENTAS DE ORDEN RELACIONADAS CON TIPOS DE INTERÉS Y TIPQS DE CAMBIO DE DIVISAS l. OBJETIVO Y ELECCIÓN DEL MÉTODO Siempre y cuando lo permitan sus correspondientes autoridades competentes, las entidades de crédito podrán elegir uno de los métodos que a continuación se indican para medir los riesgos derivados de las transacciones que se enumeran' en el Anexo IV. Se excJuirán los contratos sobre tipos de interés o tipos de cambio negociados en mercados organizados que estén sujetos a márgenes diarios de garantía y los contratos sobre tipos de cambio con un vencimiento inicial igual o inferior a catorce días naturales. 89/647/CEE ANEXO 11 (modificación resultante de 96/10/CE articulo 1) 2. MÉTODOS Método 1: sistema de valoración a precios de mercado Fase a): atribuyendo a los contratos. un precio de mercado (valoración a precios de mercado) se obtendrá el coste de reposición de todos los contratos con un valor positivo. Fase b): a fin de obtener el importe del riesgo de crédito potencial futuro(}) se multiplicará el importe teóri~o del principal o los valores subyacentes por los porcentajes siguientes: CUADRO l Vencimiento residual un año o menos más de un año Contratos sobre tipos de interés 0% 0,5% Contratos sobre tipos de cambio 1% 5% Fase c): la suma del coste de reposición y del importe del riesgo de crédito potencial futuro se multiplicará por las ponderaciones del riesgo atribuido a las correspondientes contrapartes según Jo previsto en el artículo 43. Método 2: sistema de riesgo original Fase a): los importes teóricos del principal de cada instrumento se multiplicarán por los porcentajes que se expresan a continuación: CUADRO2 Vencimiento original(l) Un año o menos Más de un año pero no más de dos Por cada año subsiguente Contratos sobre tipos de interés 0,5% l % l % Contratos sobre tipo de cambio 2% 5% 3% (l )En el caso de los contratos sobre tipos de interés, las entidades de crédito podrán elegir entre el vencimiento original y el vencimiento residual, previo consentimiento de sus autoridades competentes. Fase b ): los riesgos iniciales así obtenidos se multiplicarán por las ponderaciones del riesgo atribuido a la contraparte según lo previsto en el artículo 43. 3. COMPENSACIÓN CONTRACTUAL (CONTRA TOS DE NOVACIÓN Y OTROS ACUERDOS DE COMPENSACIÓN) a) Tipos de compensación que pueden reconocer las autoridades competentes A efectos de lo dispuesto en el presente punto 3, se entenderá por "contraparte" cualquier entidad (incluidas las personas físicas) facultada para celebrar un acuerdo de compensación contr. actual. (l) Excepto en el caso de "SWAPS" de tipos de interés "variable/variable" en una misma divisa, en el que sólo se calculará el coste de reposición. 83 Las autorida~es competentes podrán reconocer como factores de reducción del riesgo los siguientes tipos de compensación contractual: i) lQs contratos bilaterales de novación entre una entidad de crédito y su contraparte, en virtud de los cuales los derechos y obligaciones recíprocas queden automáticamente amalgamados, de tal forma que la novación determine un importe único neto cada vez que se aplique la novación y se cree así un nuevo y únipo contrato jurídicamente vinculante que extinga los contratos anteriores; 89/647/CEE ANEXO 11 (modificación resultante de 96/10/CE artículo J) ii) acuerdos bilaterales de compensación entre la entidad de crédito y su contraparte. b) Condiciones del reconocimiento tas autoridades competentes podrán reconocer que la compensación contractual constituye un factor de reducción del riesgo únicamente cuando concurran las condiciones siguientes: i) que la entidad de crédito haya celebrado con su contraparte un acuerdo de compensación contractual por el cual se cree una única obligación jurídica, que abarque todas las transacciones incluidas, en virtud de la cual, en el caso de que una de las contrapartes incurra en una situación de impago a causa de incumplimiento, quiebra o liquidación u otra circunstancia similar, la entidad de crédito tenga el derecho de recibir o la obligación de pagar únicamente la suma neta de los valores positivos y negativos, valorados a precios de mercado de las distintas transacciones incluidas; , ii) que la entidad de crédito haya puesto a disposición de las autoridades competentes dictámenes jurídicos fundamentados y por escrito que permitan concluir, en caso de procedimiento, que los tribunales y autoridades administrativas competentes considerarán, en los supuestos descritos en el inciso i), que los derechos y obligaciones de la entidad de crédito se limitan a la suma neta, de conformidad con lo expuesto en el inciso i), en virtud de: la legislación del territorio en que está constituida la contraparte y, si interviene una sucursal extranjera de una empresa, también en virtud de la legislación del territorio en que está situada dicha sucursal, '. la legislación aplic~ble a las distintas transacciones ihcluidas, y la legislación aplicable a cualquier contrato o acuerdo, necesario para que surta efecto la compensación contractual; iii) que la entidad de crédito disponga de procedimientos encaminados a garantizar que la validez jurídica de su compensación contractual será revisada a la luz de cualquier posible modificación de las normativas pertinentes. Las autoridades competentes, tras consultar, si procede, a otras autoridades competentes pertinentes, deberán quedar satisfechas de que la compensación contractual es jurídicamente válida en cada uno de los territorios implicados. Si una de dichas autoridades competentes no quedara satisfecha a este respecto, el acuerdo de compensación contractual no podrá ser reconocido como un factor de reducción del riesgo por ninguna de las contrapartes. Las autoridades competentes podrán aceptar dictámenes jurídicos motivados redactados por tipos de compensación contractual. Los contratos que contengan una disposición que permita a una contraparte no morosa realizar sólo pagos limitados, o incluso ningún pago, al patrimonio de la parte morosa, aun siendo el moroso acreedor neto ( cláusula de "walkaway") no podrán ser reconocidos como factores de reducción del riesgo. 84 c) Efectos del reconocimiento i) Contratos de novación 89/647/CEE ANEXO 11 (modifica ció Se podrán ponderar los importes netos únicos fijados por los contratos de novación, en lugar de los importes n resultante brutos. Así, al aplicar el método 1 en: de 96/10/CE fase a): los 'costes de reposición - art. J) - fase b ): los importes teóricos del principal o los valores subyacentes se podrán obtener teniendo en cuenta el contrato de novación. Al aplicar el método 2 en la fase a), el importe teórico del principal podrá calcularse teniendo en cuenta el contrato de novación; se aplicarán los porcentajes del cuadro 2. ii) Acuerdos d~ compensación Al aplicar el método 1 en la fase a), el coste de ·reposición de los contratos incluidos en un acuerdo de compensación podrá obtenerse teniendo en cuenta el hipotético coste real neto de reposición que resulte del acuerdo. Para la fase ·b ), los importes únicos netos sólo podrán tenerse en cuenta por lo que respecta a los contratos a plazo sobre tipos de cambio y otros contratos similares en los que el importe teórico del principal sea equivalente a los flujos de tesorería, en los casos en que los importes que se reclamen o entreguen sean exigibles en la misma fecha de valor y en la misma moneda. Al aplicar el método 2 en la fase a): - - en los contratos a plazo sobre tipos de cambio y otros contratos simi~,res en los que el importe teórico del principal sea equivalente a los flujos de tesorería, en los casos en que los importes que se reclamen o se entreguen sean exigibles en la misma fecha de valor y en la misma moneda, el importe teórico del principal se podrá calcular teniendo en cuenta el acuerdo de compensación; se aplicarán los porcentajes del cuadro 2 a todos estos contratos; por lo que respecta a los demás contratos incluidos en un acuerdo de compensación, los porcentajes aplicables podrán reducirse como se indica en el cuadro 3: CUADRO3 Vencimiento original( 1) Un año o menos Más de un año pero no más de dos Incremento por cada año subsiguiente Contratos sobre tipos de interés 0,35% 0,75% Contratos sobre tipos de cambio 1,50% 3,75% 0,75% 2,25% (1) En el caso de contratos sobre tipos de interés, las entidades de crédito podrán elegir entre el vencimiento original y el vencimiento residual, previo consentimiento de sus autoridades competentes. 85 PARTIDAS DE LAS CUENTAS DE ORDEN RELACIONADAS CON TIPOS DE INTERÉS Y TIPOS· DE CAMBIO DE DIVISAS ANEXO/V 89/647/CEE ANEXO 111 Contratos sobre tipos de interés - «SW APS» sobre tipos de interés ( en una sola divisa). - «SWAPS» sobre tipos de interés variables. - Convenios sobre tipos de interés futuros. - Operaciones a futuro sobre tipos de interés. - Opciones adquiridas sobre tipos de interés. - Otros contratos de naturaleza análoga. • Contratos sobre tipos de cambio - «SW APS» sobre tipos de interés en divisas distintas. - Operaciones a plazo sobre divisas. - Operaciones a futuro sobre divisas. - Opciones adquiridas de divisas. - Otros contratos de naturaleza análoga. 86 ANEXO V PARTEA Directivas derogadas, con sus modificaciones sucesivas ( contempladas en el artículo 66) Directiva 73/183/CEE del Consejo Directiva 77 /780/CEE del Consejo Directiva 85/345/CEE del Consejo Directiva 86/137/CEE del Consejo Directiva 86/524/CEE del Consejo Directiva 89/646/CEE del Consejo Directiva 95/26/CE del Parlamento Europeo y del Consejo únicamente el primer guión del artículo 1; el primer guión del apartado 1 y el primer guión del· apartado 2 del artículo 2; el apartado 2 del artículo 3; los apartados 2, 3 y 4 del artículo 4, en lo relativo a las referencias hechas a la Directiva 77 /780/CEE y el apartado 6; y el primer guión del artículo 5 Directiva 96/13/CE del Consejo Directiva 89/299/CEE del Consejo Directiva 91/633/CEE del Consejo Directiva 92/16/CEE del Consejo Directiva 92/30/CEE del Consejo Directiva 89/646/CEE del Consejo Directiva 92/30/CEE del Consejo Directiva 95/26/CE del Parlamento Europeo·y del Consejo únicamente el primer guión del artículo 1 Directiva 89/647/CEE del Consejo Directiva 91 /31 /CEE de la Comisión Directiva 92/30/CEE del Consejo Directiva 94/7 /CE de la Comisión Directiva 95/15/CE de la Comisión Directiva 95/67 /CE de la Comisión Directiva 96/1 O/CE del Parlamento Europeo y del Consejo Directiva 92/30/CEE del Consejo Directiva 92/121/CEE del Consejo 87 Directiva 92/121/CEE del Consejo ANEXO V parte B Plazos de transposición ( contemplados en el artículo 66) Directiva Fecha lfmite de transposición 73/183/CEE(DOnºL 194de 16. 07. 1973,p. l) 77/780/CEE (DO nº L 322 de 17. 12. 1977, p. 30), 85/345/CEE (DO nº L 183 de 16. 07. 1985, p. 19) 86/137/CEE (DO nº L 106 de 23. 04. 1986, p. 35) 86/524/CEE (DO nº L 309 de 04. 11. 1986, p. 15) 89/299/CEE (DO nº L 124 de 05. 05. 1989, p. 16) 89/646/CEE (DO nº L 386 de 30. 12. 1989, p. 1) Artículo 6 apartado 2 otras disposiciones 89/647/CEE (DO nº L 386 de 30. 12. 1989, p. 14) 91/31/CEE (DO nº L 17 de 23. 01. 1991, p. 20) 91/633/CEE (DO nº L 339 de 11. 12. 1991, p. 16) 92/16/CEE (DO nº L 75 de 31. 03. 1992, p. 48) • 92/30/CEE (DO nº L 11 O de 28. 04. 1992, p. 52) 92/121/CEE (DO nº L 29 de 05. 02. 1993, p. 1) 94/7/CE (DO nº L 89 de 06. 04. 1994, p. 17) 95/15/CE (DO nº L 125 de 08. 06. 1995, p. 23) 95/26/CE (Donº L 168 de 18. 07. 1995, p. 7) 95/67/CE (DO nº L 314 de 28. 12. 1995, p. 72) 96/1 O/CE (DO nº L 85 de 03. 04. 1996, p. 17) 96/13/CE (DO nº L 66 de 16. 03. 1996, p. 15) 2. 01. 1975 1 15. 12. 1979 15. 07. 1985 31. 12. 1986 01. 01. 1993 01. 01. 1990 01. 01. 1993 l. 01. 1991 31. 03. 1991 31. 12. 1992 31. 12. 1992 31. 12. 1992 31. 12. 1993 25. 11. 1994 30. 09. 1995 18. 07. 1996 01. 07. 1996 30. 06. 1996 15. 04. 1996 1 En cualquier caso, en lo relativo a la supresión de la restricción contemplada en el apartado 2g), artículo 3, este plazo fue para los Países· Bajos el 2. 7. 1977 (cfr. segundo párrafo del artículo 8 de la Directiva 73/183/CEE) 88 Presente Directiva Artículo I, punto 1 Artículo I , punto 2 Artículo 1, punto 3 Artículo 1, puntos 4 a 8 Artículo 1, punto 9 Artículo 1, puntos. 1 O y 11 Artículo 1, punto 12 Articulo. 1, punto 13 Artículo 1, puntos 14 al7 Artículo l, puntos 18 a 20 Articulo 1, puntos 21 a 23 Articulo I, punto 24 Artículo 1, pw1to 25 Articulo l, punto 26 Articulo 2, apl 1 Artículo 2, apl 2 Artículo 2, apL 3 Articulo 2, apl 4 Artículo 2, apl S, párrafo primero Artículo 2, apL S, párrafo segundo Articulo 2, apL S, párrafo tercero Artículo 2, apt. 6 Artículo 3 Artículo 4 Artículo 5, apl 1, párrafo primero Artículo S, apl I, párrafo segundo Artículo 5, apl 2 Artículo S, apt. 3 a 7 Artículo 6, apL 1 Artículo 6, apL 2 Artículo 7, apt. 1 y 2 Artículo 7, apL 3 Articulo 8 Artículo 9 Artículo 10 Artículo 11 ANEXO VI CUADRO DE CORRESPONDENCIAS Dir. 77/780/CEE Artículo 1, 1 er guión. Artículo 1, 2° guión Dir. 89/299/CEE Dir. 89/646/CEE Dir. 89/647/CEE Dir. 92/30/CEE Articulo 1, 1 er guión Dir. 92/121/CEE Artículo I a) Dir. 96/1 O/CE Artículo 1, punto 3 Artículo 1, puntos 5 a 9 Articulo 1, puntos 10 a 11 Artículo 1, punto 12 Artículo 1, punto 13 , Artículo 1, 6° guión Articulo l , 7° guión Articulo 1, 8° guión Artículo 1 c) Artículo 1 d) Articulo 2, apl I , 2º a 5° guión Articulo 2, apl 1, 6º a 8ºguión Articulo 1, 3er a 5° guión Artículo 1 h) Artículo 1 m) Artículo 2, apL 1 Artículo l, apl 1 Artículo2 Articulo 1, apl 3 Artículo 2, párrafo segundo b) Artículo 2, apl 3 Artículo 3, Artículo 4, apl 1 Articulo 4, apL 2 Artículo I O, apL 1 a 5 Articulo 5, párrafo primero, Artículo 1, punto 1 O, párrafo segundo y Artículo 5 párrafo segundo ; 89 Artículo 1, 5° guión Artículo 2, apL 1 Articulo 2, apl 2 Artículo 2, apl 3 Articulo 2, apl 4, letra a) Artículo 2, apt. 4, letra b) Artículo 2, apl 4, letra c) Articulo 3, apl 1 Artículo 3, apL 2, párrafo primero Articulo 1 O, apt. 1, párrafo tercero Artículo 3, apt. 2, párrafo primero, 3er guión y párrafo segundo Artículo 3, apt. 2 bis Artículo 3, apl 2 párrafos tercero, cuarto y quinto Articulo 3, apl 4 Artículo 3, apt. 3 a) Artículo 3, apt. 6 Artículo 3, apt. 7 Presente Directiva Dir. 77/780/CEE Dir 89/299/CEE Artículo 8, apt. l Artículo 8, apt. 5 Artículo 5 Artículo 9 Artículo 7, apt. 1 Artículo 12, apt. 1 a 5 Artículo 12, apt. 5 bis Artículo 12, apt. 5 ter Artículo 12, apt. 6 Artículo 12 apt. 7 Artículo 12 apt. 8 Artículo 12 bis Artículo 13 Artículo 12 Artículo 13 Artículo 14, apt. 1 Artículo 14, apt. 2 Artículo 15 Artículo 16, apt. 1 a 5 Artículo 16, apt. 6 Articulo 17 Artículo 18 Artículo 19 Artículo 20, apt. 1 a 6 Artículo 20, apt. 7 Artículo 21, apt. 1 y 2 Artículo 21, apt. 3 Artículo 22 Artículo 23, apt. 1 Artículo 23, apt. 2 a 7 Artículo 24 Artículo 25 Artículo 26 Artículo 27 Artículo 28 Artículo 29 Artículo 30, apt 1 a 5 Artículo 30, apt. 6 Artículo 30, apt. 7 Artículo 30, apt. 8 Artículo 30, apt. 9 Artículo 30, apt. 1 O Artículo 31 Artículo 32 Artículo33 Artículo 34, apt. 1 Artículo 34, apt. 2 a 4 Artículo 35 Artículo 36 Artículo 37 Artículo 38 Artículo 39 Artículo40 Artículo41 Artículo42 Artículo43 Artículo44 Artículo45 Artículo46 Dir. 89/647C/EE Dir. 92/30/CEE Dir. 92/121/CEE Dir. 96/IO/CE Artículo 8 Dir. 89/646/CEE Artículo 7 Artículo 6, apt. 1 Artículo 11, apt. 1 a 5 Artículo 1, punto 1 O párrafo segundo Artículo 13, apt. 2 Artículo 18, apt. 1 Artículo 18, apt. 2 Artículo 19 Artículo 23, apt. 1 Artículo 20 Artículo 23, apt. 2 Artículo 21 Artículo8 Artículo 9 Artículo 13, apt. 1 y 3 Artículo 14, apt. 2 Artículo 15 Artículo 17 -- Artículo 1, apt. 1 Artículo 2, apt. 1 a 3 Artículo 3 Artículo4 Artículo 5 Artículo 6 apt. 1 y 4 Artículo 7 Artículo 3, apt. 1 a 4, 7 y 8 Artículo4 Artículo 5 Artículo 6 Artículo7 Artículo 8 Artículo 2, apt. 2 90 ; Presente Directiva Artículo 47 Artículo48 Artículo49 Artículo50 Articulo 51, apt. 1 a 5 Artículo 51, apl 6 Artículo 52, apt. 1 a 7 Artículo 52, apt. 8 y 9 Artículo 52, apt. 1 O Artículo 53 Artículo54 Artículo 55 Artículo56 Artículo 57 Artículo 58 Artículo 59 Artículo 60 Artículo 61 Artículo 62, apt. 1 Artículo 62, apt. 2 Artículo 63 Artículo64 Artículo65 Artículo 66 Artículo 67 Artículo 68 Anexo I Anexo II Anexo III Anexo IV Anexo V Anexo VI Dir. 77n80/CEE Dir. 89/299/CEE Dir. 89/646/CEE Dir. 89/647/CEE Artículo 10 Dir. 92/30/CEE Dir. 92/121/CEE Dir. 96/10/CE Artículo 12, apt. 1 a 5 Artículo 12, apt. 8 Artículo 3, apt. 5 y 6 Artículo 3 Artículo4 Artículo 5, apt. l a 3 Artículo 5, apt. 4 y 5 Artículo 3, apt: 1 a 7 Artículo 3, apt. 8 y 9 Artículo 3, apt. 1 O Artículo4 Artículo 5 Artículo 6 Artículo 7 Artículo 11 Artículo 3, apt. 5 Artículo6 Artículo 8 Artículo 4 bis Artículo22 Artículo 9 Artículo 7 -- --- -- ·- -- -- Artículo 12, apt. 7 -- - - Anexo Artículo 11, apt. S Artículo 11, apt. 1 a J -- --- -- Anexo I Anexo II Anexo III --- -- --. --ji,4 i, ✓ Artículo6 --- -- -- Artículo2 -- - - 91 ISSN 0257-9545 COM(97) 706 final DOCUMENTOS ES 01 09 10 Nº de catálogo CB-CO-97-726-ES-C ISBN 92-78-29620-1 Oficina de Publicaciones Oficiales de las Comunidades Europeas L-2985 ½uxemburgo