It is assumed that all producers have the same profit-maximizing price, which is a constant markup over marginal cost, where wi, t denotes the wages of mobile workers in region i at time t, the price of a variety produced in region i is:
Se supone que todos los productores se enfrentan a los mismos precios maximizadores de beneficios, que representan un límite sobre el costo marginal; donde "w i,t " son los salarios de los trabajadores móviles en la región "i " en el tiempo "t ", el precio de una variedad producida en la región "i " es: