Χρεόγραφα που βασίζονται στην αγορά χρεογράφων που εκδίδονται σε κρατικούς λογαριασμούς που δεν αποτελούν αντικείμενο συναλλαγών σε χρηματιστήριο αξιών , αλλά αντικατοπτρίζουν τις τιμές των εμπορεύσιμων τίτλων με παρόμοιους όρους .
Ένα ταμείο που βασίζεται στην αγορά δεν αποτελεί αντικείμενο διαπραγμάτευσης σε καμία ανταλλαγή .