Como foi o desempenho do índice de eficiência do banco em 2022?
41,2%
Relatório Anual Integrado 2022 | Itaú Unibanco Holding S.A. |
análise de resultado
Os percentuais de aumento ou diminuição nesta seção 
referem-se à comparação entre o acumulado do ano de 
2022 em relação ao mesmo período de 2021, exceto quando 
indicado de forma diferente.
Em 2022, nosso lucro líquido atribuível aos acionistas 
controladores atingiu R$ 29,7 bilhões, com aumento de 11,0% 
em relação ao mesmo período do ano anterior, devido ao 
crescimento de 14,6% do produto bancário1, compensado pelo 
aumento de 103,7% em perdas esperadas de ativos financeiros 
e sinistros. O resultado recorrente de 2022 foi de  
R$ 30,3 bilhões, com aumento de 9,4% no comparativo anual. O 
retorno recorrente sobre o patrimônio líquido médio anualizado 
atingiu 19,0% no período.
A receita financeira líquida2 aumentou em 15,9% em função de 
maiores (i) receitas com operações de crédito, devido ao efeito 
positivo do crescimento da carteira, associado com a gradual 
mudança do mix da carteira para créditos relacionados aos 
negócios de varejo, além do impacto positivo do aumento da 
taxa de juros; (ii) receitas com aplicações no mercado aberto; 
e (iii) maior resultado de ativos e passivos financeiros ao valor 
justo por meio do resultado. Esses aumentos foram mais do 
que compensados por aumentos em despesas com depósitos, 
captações no mercado aberto e em despesa financeira de 
provisões técnicas de seguros e previdência privada. 
As receitas com prestação de serviços e resultado de seguros 
e previdência3 cresceram 9,7% no comparativo anual. Esse 
aumento ocorreu em função do maior faturamento na 
atividade de emissão de cartões, tanto em emissão quanto 
em adquirência, das evoluções positivas de prêmios ganhos e 
das receitas de capitalização.
As perdas esperadas de ativos financeiros e de sinistros 
aumentaram em 103,7% em relação ao mesmo período do ano 
anterior, principalmente na perda esperada com operações de 
crédito e arrendamento mercantil financeiro. Esse aumento 
deveu-se: (i) ao crescimento da carteira de crédito; e (ii) a um 
evento subsequente relacionado com um caso específico no 
segmento de grandes empresas, para o qual constituímos 
provisão para créditos de liquidação duvidosa para cobrir 
100% da exposição de R$ 1,3 bilhão (R$719 milhões, líquido de 
impostos) em 31 de dezembro de 2022.
As despesas gerais e administrativas cresceram 10,6% 
em 2022 em comparação a 2021, devido a: (i) aumento 
das despesas de pessoal, relacionada com os efeitos do 
acordo salarial coletivo anual, do aumento do número de 
colaboradores, além do aumento de despesas relacionadas 
com participação nos lucros; (ii) às maiores despesas com 
programas de recompensa de cartões de crédito; e (iii) às 
despesas com provisões fiscais e previdenciárias, e campanhas 
de marketing veiculadas na mídia. 
Nota: consulte as notas de explicação 1, 2 e 3 referentes à análise de resultados no anexo. 
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inadimplência e qualidade do crédito
Em 31 de dezembro de 2022, nosso NPL 901 foi 3,3%, 
aumento de 0,5 p.p em relação a 2021, devido ao aumento 
de 1,0 p.p. no NPL 90 na carteira de pessoas físicas, 
com taxas de inadimplência mais altas para pessoas 
físicas no Brasil, especialmente em nossas carteiras de 
cartão de crédito, crédito pessoal e financiamento de 
veículos, que foi parcialmente compensado por uma 
redução de 0,3 p.p. na carteira de pessoa jurídica.
O NPL 15-902 atingiu 2,2% em 31 de dezembro de 2022, 
aumento de 0,5 p.p. em relação a 2021, principalmente 
em relação ao aumento de 0,5 p.p. no índice da carteira 
de pessoas físicas, que está retornando a seus níveis 
pré-pandemia, principalmente devido a maiores taxas de 
inadimplência nas carteiras de cartão de crédito, crédito 
pessoal e financiamento de veículos, e aumento de 0,2 p.p. 
em relação à nossa carteira de crédito para pessoa jurídica.
balanço patrimonial
Os ativos totais alcançaram R$ 2.323 bilhões em 31 
de dezembro de 2022, um crescimento de 12,3% em 
relação a 2021, principalmente devido ao aumento dos 
ativos financeiros ao custo amortizado, que obteve um 
crescimento de 15,4% devido ao aumento das aplicações 
em depósitos interfinanceiros, aplicações no mercado 
aberto e títulos e valores mobiliários e das operações de 
crédito e arrendamento mercantil. O total do passivo e 
patrimônio líquido aumentou 12,3%, em relação a 2021, 
principalmente em função do aumento dos recursos de 
mercado interbancário, institucionais e outros passivos 
financeiros, captações no mercado aberto e depósitos.
Destacamos o crescimento de 11,1% da carteira de 
crédito total, considerando garantias financeiras 
prestadas e títulos privados. A seguir, apresentamos 
a evolução da carteira nos principais segmentos:
eficiência
Eficiência é um dos pilares prioritários da nossa estratégia 
orientada por nosso objetivo de crescimento sustentável. 
Nosso programa de eficiência é patrocinado por executivos 
sêniores e tem iniciativas que permeiam todos os níveis  
da nossa organização, além do acompanhamento do Comitê 
Executivo.
Esse programa não é meramente uma agenda de corte de 
custos. Ele é contínuo e permanente e tem o objetivo de 
ampliar nossa agilidade na busca contínua por oportunidades 
de maior eficiência operacional e de otimização da relação 
entre nossas receitas e despesas. Essa abordagem fortalece 
nossa competitividade e viabiliza a criação de produtos 
e serviços para nossos clientes. Assim, continuaremos 
intensificando esforços para garantir uma estrutura que 
potencialize nossa agenda comercial.
Atualmente temos cerca de 1.000 iniciativas de eficiência em 
implantação. Essas inciativas passam por revisão, simplificação 
e otimização de processos, automação de atividades, uso de 
dados, analytics na gestão do banco, entre outras.
Temos buscado incansavelmente oportunidades de 
investimento. Com isso, nossas despesas têm crescido, 
sobretudo pelos maiores investimentos em tecnologia e 
novos negócios, que são também os grandes viabilizadores 
da continuidade desta agenda e possibilitam um melhor 
atendimento aos nossos clientes. 
Como resultado, atingimos os melhores índices de eficiência 
de nossa história, do sistema financeiro  
brasileiro e um dos melhores do mundo para um banco  
do nosso porte. 
O índice de eficiência é um indicador gerencial, calculado de 
acordo com os padrões contábeis locais e obtido por meio 
da divisão das despesas não decorrentes de juros pela soma 
da margem financeira gerencial, das receitas de prestação 
de serviços, do resultado de operações com seguros, 
previdência e capitalização e das despesas tributárias (ISS, 
PIS, COFINS e outras).
Fruto de uma forte agenda de crescimento de receitas e de 
uma gestão de custos diligente, nosso índice de eficiência 
atingiu 41,2% em 2022, sendo o melhor índice da indústria 
quando calculado com critérios comparáveis.
20,1% 
em pessoas 
físicas no Brasil
10,6% 
em micro, 
pequenas e 
médias empresas 
no Brasil
9,6% 
em grandes 
empresas 
no Brasil
melhor índice do sistema  
financeiro brasileiro
2020
2021
2022
47,1%
44,0%
41,2%
Nota: consulte as notas de explicação 1 e 2 referentes à 
inadimplência e qualidade do crédito no anexo. 
saiba mais_
sobre a análise de resultado no Formulário 6-K 4T22.
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